EUR/USD Çarşamba günü gerileyerek, ABD TÜFE verisinin beklentiye paralel gelmesinin ardından ABD Doları’nın toparlanmasıyla gün içindeki kazanımlarını geri verdi. Parite, gün içi 1,1563 zirvesini gördükten sonra 1,1521 civarında işlem gördü. Manşet ve çekirdek TÜFE sırasıyla %3,4 ve %2,5’e gerileyerek ilk etapta Dolar üzerinde baskı yarattı ve Fed’in faiz artırımı fiyatlamasında bir miktar geri çekilmeyi tetikledi. Ancak daha sonra enerji fiyatlarındaki artışın enflasyon risklerini yukarı yönlü tutması, Orta Doğu’da barış ihtimalinin sınırlı kalması ve Hürmüz Boğazı’nın yeniden açılmasının güvenli liman talebini desteklemesiyle Dolar kayıplarını telafi etti. DXY, 99,61’den toparlandıktan sonra 100 seviyesi civarında seyretti.
Bu hareket, EUR/USD’yi 100 günlük SMA’da tekrarlanan başarısız denemelerin ardından son dönemdeki bant hareketinin alt tarafına yakın bıraktı. Günlük grafikte parite 1,1500 seviyesinin ve 1,1466’daki 50 günlük SMA’nın üzerinde tutundu. RSI 56 civarındaydı; MACD pozitif kalırken yeşil histogramın zayıfladığı görüldü ve ADX’in 20’lerin sonundaki seyri orta düzey trend gücüne işaret etti. Direnç 1,1567’deki 100 günlük SMA’da; bunun üzerinde 1,1630 yakınındaki 200 günlük SMA izleniyor. Destek ise 1,1500, ardından 1,1466.
Türev Stratejisi Görünümü
EUR/USD paritesinde yükseliş momentumunun zayıfladığını görüyoruz; bu da türev işlem yapan yatırımcıların olası bir yön değişimine hazırlıklı olması gerektiğine işaret ediyor. Paritenin yakın zamanda 1,1567’deki 100 günlük Basit Hareketli Ortalama’nın üzerine çıkmakta başarısız olması nedeniyle, kısa vadeli bant içi (range-bound) stratejilere odaklanılmasını öneriyoruz. Konsolidasyon sürdüğü sürece 1,1630 direnç bölgesi yakınındaki out-of-the-money alım (call) opsiyonlarının satılması, düzenli prim geliri sağlayabilir.
Paritenin 1,1500’deki yakın psikolojik desteğin altına sarkması halinde, 1,1466’daki 50 günlük SMA’ya doğru hızlı bir düşüş bekliyoruz. Bu senaryoda, kısa vadeli satım (put) opsiyonları almak veya bear put spread stratejileri uygulamak, aşağı yönlü kırılmadan faydalanmayı sağlayacaktır. Son CFTC Commitment of Traders verileri de bu temkinli görünümü destekliyor: Kurumsal Euro net-uzun pozisyonlarının, son zirvelerine kıyasla yaklaşık %8 oranında geri çekilmeye başladığı görülüyor.
Makro Ortam ve İşlem Rehberi
Jeopolitik gerilimler ve yapışkan seyreden enerji fiyatları, güvenli liman varlığı olarak ABD Doları’nı desteklemeye devam ediyor ve ABD Dolar Endeksi’ni 100 seviyesi civarında dengede tutuyor. Bu görünüm, tarihsel Ağustos işlem kalıplarıyla da uyumlu; yaz aylarında düşen likidite, büyük sonbahar trendleri ortaya çıkmadan önce bant hareketini sıklıkla güçlendirir. Küresel enflasyon verilerindeki ani değişimlerin volatiliteyi hızla artırabileceği dikkate alınarak, pozisyon büyüklüklerinin muhafazakâr tutulmasını ve sıkı zarar-kes (stop-loss) kullanılmasını öneriyoruz.
Hemen işlem yapmaya başlayın — gerçek VT Markets hesabınızı oluşturmak için buraya tıklayın.
