Para Birimleri ve Enerjide Ticari COT Endeksi Uç Değerleri
Ticari COT Endeksi uç değerleri para birimleri ve enerjide kümelendi. Euro FX, Avustralya doları ve Meksika pesosunun 26 haftalık Ticari endeksi %100 seviyesini gördü. Bu sırada Büyük Spekülatörler euro ve Avustralya dolarında sırasıyla -99.332 ve -98.588 kontrat net kısa, pesoda ise +10.701 kontrat net uzun pozisyonda kaldı; spekülatif net pozisyonlanma euroda 36.076, Avustralya dolarında 35.349 ve pesoda 41.701 kontrat azaldı. Euro FX’te fiyat %0,51 ve MXN’de %1,30 gerilerken, AUD %0,40 yükseldi. Doğal gaz da %100’e ulaştı; spekülatörler 5.419 kontrat bozulma sonrası -236.439 kontrat net kısa pozisyona inerken, fiyat %5,43 sıçradı. Paladyum, spekülatörlerin -7.017 kontrat net kısa (1.192 kontrat düşüş) olduğu ortamda %1,96 geri çekilmeyle %100 okumasına eşlik etti. Sterlinin Ticari endeksi %86’da; spekülatif net pozisyon -97.611’e gerileyip 6.536 kontrat düşerken fiyat %0,07 zayıfladı.
Alt uçta yenin Ticari endeksi %22, benzinin ise %12 olarak kaydedildi. Büyük Spekülatörler yende +62.325, benzinde +70.531 kontrat net uzun pozisyonda olup sırasıyla 6.885 ve 5.300 kontrat iyileşme gösterdi; buna karşın fiyatlar %0,37 ve %1,17 düştü. Diğer tarafta Dolar Endeksi %0,36 yükselirken spekülatif net pozisyon +12.011 ve açık pozisyon (open interest) 51.095 (+%6) oldu; WTI %0,44 artarken spekülatif net pozisyon +99.060 seviyesinde ve pozisyonlanma 10.403 kontrat zayıfladı. Altın %1,16 yükselişle spekülatif net +210.335 ve açık pozisyon 396.109 (-%3) gördü; gümüş %0,66 ve bakır %2,01 yükselirken, açık pozisyon NZD ve paladyumda %13, CAD’de %7 arttı.
Para Birimleri ve Enerjide Öne Çıkan İşlem Kurulumları
Önümüzdeki haftalarda Avrupa ve Avustralya para birimi türevlerinde yükseliş yönlü dönüş (bullish reversal) kurulumlarını yakından izlemeliyiz. Büyük spekülatörler Euro’da -99.332 kontrata, Avustralya Doları’nda -98.588 kontrata kadar net kısa bahislerini genişleterek ticari pozisyonlanmayı 26 haftalık %100 uç seviyeye taşıdı. Tarihsel veriler, ticari hedge edenlerin kalabalık spekülatif kısa pozisyonlara karşı net uzun maruziyeti azamiye çıkardığı dönemlerde aşağı yönlü momentumun çoğu zaman tükendiğini ve sert yukarı düzeltmeleri tetiklediğini gösteriyor.
Enerji tarafında, doğal gaz opsiyonları ve vadeli işlemlerinde ilave short squeeze potansiyeline hazırlıklı olmalıyız. Spekülatörler, fiyatın tek haftada %5,43 sıçramasına rağmen -236.439 kontratla ağır net kısa tarafta kalmaya devam ediyor. Ticari alıcıların 219.847 kontrat net uzun taşıdığı ortamda, talep ya da stoklar cephesindeki beklenmedik bir değişim, açığa satanları panik alımla pozisyon kapatmaya zorlayabilir.
Meksika Pesosu türevlerinde, spekülatif net uzun pozisyonun haftalık 41.701 kontrat gibi büyük bir düşüş göstermesinin ardından temkinli olunmalı. Varlık, yatırımcıların uzun maruziyeti hızla boşaltmasıyla %1,30 gerilerken ticari pozisyonlanma 26 haftalık zirve uç seviyesine çıktı. Yeni yönlü girişleri değerlendirmeden önce fiyatın net bir destek tabanı oluşturmasını beklemeliyiz.
USD, JPY ve Metallerde Yatay Bant ve Konsolidasyon Görünümü
ABD Doları ve Japon Yeni’ne bağlı kontratlarda işlem yaparken, dengeli ve yatay bant (range-bound) odaklı bir yaklaşım benimsenmesini öneriyoruz. Dolar Endeksi, %45 COT endeksiyle orta bant konumlanmaya yakın seyrederken; Yen’de spekülatif net uzunlar %22 gibi düşük bir ticari okuma karşısında +62.325 kontrat seviyesinde bulunuyor. Her iki piyasada da tamamen “gerilmiş” bir spekülatif çözülme görünmediğinden, fiyatların pozisyon sıkışmalarından ziyade gelecek makro veriye daha duyarlı tepki vermesi olası.
Kıymetli ve endüstriyel metallerde ise kurumsal kâr realizasyonunun son rallileri soğutmasının ardından kısa vadeli konsolidasyon beklemeliyiz. Spekülatörler, fiyat %2,01 yükselmesine rağmen bakırda net uzun pozisyonları 15.977 kontrat azalttı; altın açık pozisyonu ise %3 daraldı. Spekülatif pozisyonlanma istikrar kazanana kadar metallerde yeni kırılım (breakout) işlemlerine girmeyi ertelemeliyiz.
Hemen işlem yapmaya başlayın — gerçek VT Markets hesabınızı oluşturmak için buraya tıklayın.
