AUD/USD Salı günü 0,7000’in hemen altından 0,7050’ye yaklaşarak yükseldi; ancak ardından geri dönerek yeniden 0,7000 civarında kapanış yaptı ve fiilen değişim göstermedi. Fiyat hareketi, 0,7000’in biraz üzerinde konumlanan düşüş eğilimli 50 günlük Üssel Hareketli Ortalama (EMA) seviyesinde bir kez daha başarısız oldu. Jeopolitik gelişmeler ve faiz cephesi karışık sinyaller üretti: İran’a yönelik saldırı faaliyetleri onuncu geceye uzarken, ham petrol daha yüksek işlem gördü. Bu zemin, Avustralya enflasyonunu besleyebilir ve Avustralya Merkez Bankası’nın (RBA) sıkılaştırma yanlısı duruşunu gündemde tutabilir. Politika faizi bu yılki üç artışın ardından %4,35 seviyesinde bulunuyor; Haziran’daki pas geçme kararı, ilave artış kapısını açık bıraktı ve ekonomistlerin çoğunluğu 11 Ağustos toplantısında bir adım daha beklemeyi sürdürüyor.
ABD tarafında piyasalar Aralık ayına kadar bir Fed faiz artışını tamamen fiyatlarken, Eylül ortasına kadar olasılığı yaklaşık üçte iki düzeyinde görüyor. Bu arada USD/JPY 163,00 seviyesini 1986’dan bu yana ilk kez aştı; haftalık işe alım göstergesi dördüncü haftada da yavaşladı ancak etkisi sınırlı kaldı. Emtialar sınırlı destek sundu: demir cevheri 100 dolar/tonun altında sıkışırken, Washington’un Kanada menşeli ürünlere yönelik yeni %50’lik tarife hamlesini duyurmasının ardından ticaret cephesindeki adımlar da sürtünme yarattı. Odak, 01:30 GMT’de açıklanacak Avustralya istihdam raporuna çevriliyor; beklenti 40,3 binin ardından 15 bin istihdam, işsizlik oranı %4,4 ve katılım oranı %66,7. Bunu 23:00 GMT’de 50,0’nin hemen üzerinde seyreden öncü Temmuz PMI verileri izleyecek. Gelecek Çarşamba ise 18:00 GMT’de Haziran TÜFE ve Fed kararı gündemde. Teknik seviyelerde 50 günlük EMA ve ardından 0,7100 direnç; 0,6950 destek ve 0,6900 civarındaki 200 günlük EMA öne çıkıyor. 0,7050 üzerinde günlük kapanış gelmedikçe belirtilen aşağı yönlü eğilimin değişmesi beklenmiyor.
Türev İşlem Stratejileri ve Piyasa Pozisyonlanması
Türev yatırımcılarının ani dalgalanmalara hazırlıklı olmasını, ancak AUD/USD 0,7000 seviyesine sıkışmışken kırılma hareketlerinin peşinden koşmaktan kaçınmasını öneriyoruz. Paritenin düşüş eğilimli 50 günlük Üssel Hareketli Ortalama’nın üzerine tekrar tekrar çıkamaması, güçlü bir tavanın yerinde olduğuna işaret ediyor. Taktik olarak, 0,7050 civarında alım opsiyonu (call) satmayı veya kısa pozisyon açmayı; 0,7100 seviyesinin hemen üzerinde sıkı risk kontrolü uygulamayı tercih ediyoruz.
Emtia Baskıları ve Veri Odaklı İşlem Kurguları
Emtia piyasasından gelen temel baskılar, Avustralya Doları için aşağı yönlü görünümümüzü desteklemeyi sürdürüyor. Çin’de demir cevheri liman stokları 150 milyon ton civarında inatçı şekilde yüksek seyrederken, fiyatları kritik 100 dolar eşiğinin altında baskılıyor ve Avustralya’nın dış ticaret hadlerini sınırlıyor. 0,6950’deki yakın desteğe doğru olası bir geri çekilmeden faydalanmak için kısa vadeli satım opsiyonu (put) alımını öneriyoruz.
Perşembe günü açıklanacak istihdam verisi, bu piyasa kilidini kırabilecek ilk büyük katalizör konumunda. 15 binlik piyasa beklentisinin altında, zayıf bir istihdam gerçekleşmesi 0,6900 civarındaki 200 günlük Hareketli Ortalama desteğine doğru hareketi hızlandırabilir. Bu olaya yönelik işlem kurgusunda, aşağı yönlü kırılmaya pozisyon alırken başlangıç prim maliyetini düşürmek için oranlı put spread stratejilerinin kullanılmasını tavsiye ediyoruz.
Nihai test, gelecek Çarşamba Avustralya’nın Haziran enflasyon verisi ile Fed faiz kararının saatler arayla açıklanmasıyla gelecek. Bu nadir “çifte gündem” yüksek volatilite üretmeye aday olduğundan, basit yön bahisleri ani dönüşlere karşı daha kırılgan kalabilir. Türev yatırımcıları için en temkinli yaklaşımın, 29 Temmuz öncesinde straddle stratejileriyle volatilite satın almak olduğunu düşünüyoruz; böylece piyasanın hangi yöne kırılacağından bağımsız olarak fırsat yakalanabilir.
Hemen işlem yapmaya başlayın — gerçek VT Markets hesabınızı oluşturmak için buraya tıklayın.
