ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่า โดยดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) กลับลงมาต่ำกว่า 100.00 อีกครั้ง หลังรายงานดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ออกมาอ่อนกว่าคาด และจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ที่เพิ่มขึ้นช่วยลดทอนความคาดหวังต่อการคุมเข้มเพิ่มเติมของธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) อย่างไรก็ดี ประธานเฟดสาขาคลีฟแลนด์ เบธ แฮมแมค ย้ำมุมมองสนับสนุนการปรับขึ้นดอกเบี้ย ซึ่งช่วยจำกัดแรงย่อตัวก่อนเข้าสู่วันศุกร์ที่มีข้อมูลเศรษฐกิจหนาแน่น ในกลุ่ม G10 คู่ EUR/USD ทรงตัวบริเวณโซน 1.1500 ต้น ๆ ก่อนการประกาศ GDP ไตรมาส 2 (ประมาณการเบื้องต้น) ของยูโรโซน ขณะที่ GBP/USD ยังคงต่ำกว่า 1.3500 หลังข้อมูลเศรษฐกิจสหราชอาณาจักรที่ออกมาคละเคล้ากันเมื่อต้นสัปดาห์
USD/JPY ทรงตัวแถว 159.50 และ AUD/USD เคลื่อนไหวใกล้ 0.7060 ท่ามกลางโทนดอลลาร์ที่อ่อนลง ทองคำถอยกลับสู่บริเวณ 4,350 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ หลังปรับลงจากจุดสูงล่าสุด ขณะที่น้ำมันดิบ WTI ขยายการปรับตัวลงต่อเนื่องไปใกล้ 81.00 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ตลาดเตรียมรับการประกาศ GDP ไตรมาส 2 แบบเร่งด่วน (flash) ของยูโรโซน และตัวเลขการเปลี่ยนแปลงการจ้างงาน (Employment Change) เบื้องต้น ก่อนที่โฟกัสของสหรัฐจะหันไปที่ยอดค้าปลีกเดือนกรฎาคม รวมถึงหมวด Control Group ต่อมา ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคมหาวิทยาลัยมิชิแกน (Michigan Consumer Sentiment) ฉบับเบื้องต้นคาดว่าจะอ่อนตัวลง โดยตลาดจับตาคาดการณ์เงินเฟ้อระยะ 1 ปีและ 5 ปีเป็นพิเศษ
กลยุทธ์การเทรดดอลลาร์สหรัฐ ทองคำ และยูโร
เราแนะนำให้นักเทรดอนุพันธ์ป้องกันความเสี่ยงจากการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ ด้วยการซื้อพุตออปชัน (put options) บนดัชนีดอลลาร์ (DXY) ขณะที่ดัชนีไหลลงต่ำกว่าระดับสำคัญ 100.00 ข้อมูลตลาดแรงงานล่าสุดที่สะท้อนจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์เพิ่มสูงขึ้นเข้าใกล้ระดับ 230,000 ราย บ่งชี้ว่าตลาดแรงงานเริ่มผ่อนแรง ซึ่งอาจทำให้เฟดต้อง “หยุดพัก” วงจรการคุมเข้มทางการเงิน เราคาดว่าแรงกดดันขาลงต่อเงินดอลลาร์จะยังคงอยู่ ส่งผลให้การถือสถานะชอร์ต USD มีความน่าสนใจสูงในช่วงหลายสัปดาห์ข้างหน้า
การย่อตัวเล็กน้อยของทองคำมายัง 4,350 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ ถือเป็นจุดเข้าซื้อเชิงกลยุทธ์สำหรับนักเทรดที่ใช้ลองคอลออปชัน (long call options) หรือบูลคอลสเปรด (bull call spreads) ในอดีต ช่วงที่ดัชนีดอลลาร์สหรัฐอยู่ต่ำกว่า 100 ทองคำมักให้ผลตอบแทนเฉลี่ยรายไตรมาสมากกว่า 6% เราแนะนำให้ใช้ประโยชน์จากความสัมพันธ์เชิงสถิตินี้เพื่อสร้างการเปิดรับโอกาสขาขึ้น ก่อนข้อมูลเงินเฟ้อโลกระลอกถัดไปจะทยอยประกาศ
สำหรับผู้ที่เทรดยูโร เราเสนอให้จัดพอร์ตด้วยการถือสถานะลองผ่านคอลออปชันคู่ EUR/USD หลังคู่เงินทรงตัวในโซน 1.1500 ต้น ๆ โดย GDP ไตรมาส 2 ของยูโรโซนที่คาดว่าจะรักษาอัตราขยายตัวรายไตรมาสไว้ที่ 0.3% อาจเป็นตัวเร่ง (catalyst) ให้คู่เงินปรับขึ้น เรามองว่าการตั้งเป้าราคาใช้สิทธิ (strike) ที่ 1.1650 จะให้สัดส่วนผลตอบแทนต่อความเสี่ยงดีที่สุดในระยะใกล้
โอกาสในตลาดพลังงาน
เรามองว่าโอกาสในการเปิดสถานะชอร์ตสัญญาฟิวเจอร์สน้ำมันดิบ West Texas Intermediate (WTI) กำลังเพิ่มขึ้น ขณะที่ราคาค่อย ๆ ไหลลงสู่บริเวณ 81.00 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล อุปสงค์ผู้บริโภคสหรัฐที่อ่อนแรงลง ซึ่งสะท้อนผ่านการคาดการณ์ว่าดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคมิชิแกนอาจลดลง บ่งชี้กิจกรรมเศรษฐกิจที่ชะลอตัวและการบริโภคน้ำมันเชื้อเพลิงที่ลดลง เราแนะนำการซื้อพุตออปชัน WTI โดยตั้งเป้าหมายที่ 77.50 ดอลลาร์ เพื่อใช้ประโยชน์จากโมเมนตัมขาลงในช่วงหลายสัปดาห์ข้างหน้า
เริ่มต้นเทรดเดี๋ยวนี้ — คลิกที่นี่เพื่อสร้างบัญชีจริงของคุณกับ VT Markets
