เงินปอนด์ปรับตัวลงเป็นวันที่สองติดต่อกัน โดย GBP/USD ลดลง 0.22% อยู่ที่ 1.3449 หลังแตะ 1.3480 จากการสู้รบในตะวันออกกลางที่ดันราคาน้ำมันขึ้นและหนุนดอลลาร์ โดย WTI เพิ่มขึ้นมากกว่า 1.50% สู่ 80.78 ดอลลาร์/บาร์เรล และเพิ่มขึ้น 13% ในเดือนนี้ หลังมีรายงานว่าสหรัฐโจมตีโครงสร้างพื้นฐานของอิหร่านและมีคำเตือนว่าอาจมีการตอบโต้ที่พุ่งเป้าไปยังโรงงาน/시설ด้านน้ำมัน ในสหราชอาณาจักร แอนดี เบิร์นแฮม มีกำหนดเข้ารับตำแหน่งนายกรัฐมนตรีในสัปดาห์หน้า ขณะที่เงินปอนด์ยังคงบวกในเชิงสัปดาห์ 0.4% หลังมีรายงานเกี่ยวกับตัวเลือกที่เป็นไปได้สำหรับตำแหน่งรัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง (Chancellor of the Exchequer)
ฝั่งสหรัฐ ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนเพิ่มขึ้นเป็น 54 ในเดือนกรกฎาคม จาก 50.7 ขณะที่คาดการณ์เงินเฟ้อ 1 ปีข้างหน้าลดลงเป็น 4.2% จาก 4.6% และคาดการณ์ 5 ปีทรงตัวที่ 3.3% ข้อมูล Prime Terminal ระบุว่าตลาดให้น้ำหนักความเป็นไปได้เกือบ 61% ที่เฟดจะขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 28 ตุลาคม ขณะที่การประชุมเดือนกรกฎาคม ตลาดให้โอกาส 76% ที่จะ “คงดอกเบี้ย” ก่อนการประชุมวันที่ 29 กรกฎาคม ในเชิงเทคนิค GBP/USD เคลื่อนไหวแถว 1.3451 โดยมีเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) แบบ triple ที่ 1.3381 และ RSI (14) ใกล้ 56.9; แนวต้านถูกระบุที่ 1.3487 และ 1.3498
นัยต่อความผันผวนราคาน้ำมันและภาพเทคนิคของสเตอร์ลิง
เมื่อ WTI พุ่งขึ้น 13% ในเดือนนี้สู่ระดับเหนือ 80 ดอลลาร์/บาร์เรล จากความขัดแย้งในตะวันออกกลางที่ร้อนแรงขึ้น เราแนะนำให้นักเทรดอนุพันธ์เตรียมรับมือความผันผวนของเงินเฟ้อที่ขับเคลื่อนโดยพลังงานซึ่งอาจเพิ่มสูงขึ้น โดยในอดีต การดีดตัวของราคาน้ำมันแบบฉับพลันในขนาดนี้มักทำให้ดัชนีความผันผวนน้ำมันดิบของ Cboe (OVX) ปรับขึ้นแรง และลุกลามอย่างรวดเร็วไปยังตลาดสกุลเงินกลุ่ม G10 เราแนะนำซื้อสเตรดเดิล (straddles) ระยะสั้นบน GBP/USD เพื่อใช้ประโยชน์จากความผันผวนของราคา (swing) ที่คาดว่าจะเกิดขึ้น เมื่อความกังวลเงินเฟ้อโลกกลับมาอีกครั้ง
ในมุมมองเชิงเทคนิค เงินปอนด์ยังทรงตัวเหนือแนวรับ triple SMA ที่ 1.3381 เล็กน้อย แต่เผชิญแนวต้านแข็งแกร่งใกล้ 1.3498 หากคู่เงินทะลุเหนือ 1.3500 อาจกระตุ้นแรงบีบสถานะชอร์ต (short-squeeze) อย่างรวดเร็ว ทำให้ออปชันคอลนอกเงิน (out-of-the-money call options) เป็นทางเลือกที่ให้ผลตอบแทนสูงเมื่อเทียบกับความเสี่ยง ขณะเดียวกัน ควรพิจารณาออปชันพุทเพื่อป้องกันความเสี่ยง หากราคาย่อลงกลับไปแถว 1.3300 ในกรณีที่ความตึงเครียดภูมิรัฐศาสตร์ยกระดับและหนุนอุปสงค์สินทรัพย์ปลอดภัยในดอลลาร์สหรัฐ
การเปลี่ยนผ่านการเมือง ข้อมูลมหภาค และแนวโน้มนโยบายธนาคารกลาง
การเปลี่ยนผ่านที่กำลังจะเกิดขึ้นของแอนดี เบิร์นแฮมในฐานะนายกรัฐมนตรีคนใหม่ของสหราชอาณาจักร และการคาดการณ์รายชื่อรัฐมนตรีคลังที่อาจถูกเสนอชื่อ กำลังสร้างกระแสเก็งกำไรในตลาดออปชันของเงินปอนด์แล้ว เราจำเป็นต้องติดตามข้อมูลการจ้างงานและเงินเฟ้อของสหราชอาณาจักรในสัปดาห์หน้าอย่างใกล้ชิด โดยเฉพาะเมื่อเงินเฟ้อภาคบริการของอังกฤษในอดีตมีแนวโน้ม “เหนียวตัว” (sticky) อยู่เหนือ 5% มาโดยตลอด นักเทรดควรใช้กลยุทธ์คาเลนดาร์สเปรด (calendar spreads) เพื่อฉวยโอกาสจากความคลาดเคลื่อนของการประเมินความผันผวนโดยนัย (implied volatility) ก่อนประกาศข้อมูลสำคัญภายในประเทศเหล่านี้จะออกสู่ตลาด
ฝั่งสหรัฐ ตลาดอัตราดอกเบี้ยกำลังสะท้อนโอกาส 76% ที่เฟดจะคงดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 29 กรกฎาคม อย่างไรก็ดี ด้วยคาดการณ์เงินเฟ้อ 1 ปีของมหาวิทยาลัยมิชิแกนที่ยังอยู่สูงที่ 4.2% การปรับขึ้นของราคาน้ำมันเพิ่มเติมอาจทำให้เฟดเปลี่ยนท่าทีเป็นเข้มงวด (hawkish) ได้อย่างรวดเร็วสำหรับการประชุมเดือนตุลาคม ซึ่งโอกาสขึ้นดอกเบี้ยถูกประเมินไว้แล้วที่ 61% เราแนะนำเทรดฟิวเจอร์ส Eurodollar ระยะสั้น หรือฟิวเจอร์สอัตรา SOFR (Secured Overnight Financing Rate) เพื่อวางสถานะรับโอกาสที่เฟดอาจหันมาเข้มงวดมากขึ้น หากต้นทุนพลังงานยังไต่ระดับต่อเนื่อง
เริ่มต้นเทรดเดี๋ยวนี้ — คลิกที่นี่เพื่อสร้างบัญชีจริงของคุณกับ VT Markets
