อัปเดตวันที่ 1 เม.ย. เกี่ยวกับดัชนี SP500 ระบุว่า “การรีบาวด์แบบ W-b” กำลังเกิดขึ้นในช่วงหน้าต่างเวลา 18–28 เม.ย. โดยอิงจากการวิเคราะห์คลื่น Elliott (ทฤษฎีที่แบ่งการเคลื่อนไหวราคาเป็น “คลื่น” ตามพฤติกรรมฝูงชน), market breadth (ความกว้างของตลาด: จำนวนหุ้นที่ขึ้น/ลงเพื่อดูว่าตลาดแข็งแรงจริงหรือไม่) และ seasonality (ฤดูกาลของตลาด: แนวโน้มที่มักเกิดซ้ำตามช่วงเวลา) ตั้งเป้าหมายที่ 6800–6900 จาก Fibonacci retracement 61.8–76.4% (การย่อตัวตามสัดส่วนฟีโบนักชีที่นักเทคนิคอลนิยมใช้) ของ Wave-a ร่วมกับแนวรับ-แนวต้านเดิม (ระดับราคาที่มักรับ/กดราคา)
ดัชนีขยับขึ้นเหนือโซนดังกล่าวและทำจุดสูงสุดตลอดกาลใหม่ ไปถึงและผ่าน 7120 ขณะเข้าใกล้ “วันกลับตัวเฉลี่ย” ของปีเลือกตั้งกลางเทอม (mid-term election year average turn date: ช่วงเวลาที่สถิติมักเห็นตลาดเริ่มเปลี่ยนทิศ) แถววันที่ 18 เม.ย. โดยรูปแบบฤดูกาลนี้เกิดขึ้นราว 75% ของเวลา
บริบทคลื่น Irregular Flat
ตัวอย่างปี 2011, 2018 และ 2020 แสดง “คลื่นปรับฐานแบบ Irregular Flat” ในคลื่นที่ 4 (รูปแบบพักฐานที่คลื่น B สามารถขึ้นแรงเกินยอดก่อนหน้าได้) ซึ่งมักเกิดหลัง “เป้าหมายคลื่นสาม” ก่อนหน้าพลาด แล้วจึงเสี่ยงเกิดการกลับตัว ระดับ 7120 สอดคล้องกับ “ส่วนขยาย 138.2%” (Fibonacci extension: การคาดเป้าหมายเมื่อราคาทะลุกรอบเดิม โดยใช้สัดส่วนฟีโบนักชี) ของ Wave-1 (จากจุดต่ำปี 2020 ถึงจุดสูงปี 2021) วัดจากจุดต่ำปี 2022 (W-2) และเคยพลาดในเดือน ม.ค. ราว 120 จุด (7002 เทียบกับ 7120)
จุดต่ำเดือน มี.ค. ถูกนำเสนอว่าเป็นคลื่นที่ 4 และขณะนี้คลื่นที่ 5 กำลังเดินหน้า โดยทำเครื่องหมายว่า “alt: 4, alt: 5” (ทางเลือกของการนับคลื่น: เป็นการแสดงฉากทัศน์สำรอง) พร้อมอธิบายว่า คลื่นที่ 5 เป็น “terminal wave” (คลื่นปลายทาง: ช่วงเร่งขึ้น/ลงครั้งสุดท้ายก่อนแนวโน้มหมดแรงและมีโอกาสกลับตัว)
กลยุทธ์ออปชันเพื่อรับมือความเสี่ยงขาลง
แนวทางหนึ่งคือใช้ put options (พุตออปชัน: สิทธิในการขายที่ราคาใดราคาหนึ่ง ใช้ป้องกันความเสี่ยงหรือเก็งกำไรขาลง) เพื่อเฮดจ์สถานะขาขึ้น หรือเก็งกำไรเมื่อดัชนีปรับลง การซื้อพุตที่อยู่นอกเงิน (out-of-the-money: ราคาใช้สิทธิไกลจากราคาตลาดปัจจุบัน) เช่น May 7400 puts เป็นวิธีที่จำกัดความเสี่ยงไว้ชัดเจน ขณะที่ VIX ต่ำทำให้ค่าออปชันมักถูกกว่าในช่วงตลาดผันผวนสูง
อีกทางเลือก หากมองว่าตลาดอาจ “แกว่งออกข้าง” มากกว่าร่วงแรง คือขาย call credit spreads (สเปรดเครดิตฝั่งคอล: ขายคอลและซื้อคอลอีกระดับเพื่อจำกัดความเสี่ยง รับพรีเมียมเป็นรายได้) เช่นขาย May 7600 call และซื้อ May 7650 call เพื่อรับพรีเมียม โดยคาดว่า S&P 500 จะไม่พุ่งผ่าน 7600 มากนักก่อนหมดอายุ กลยุทธ์นี้ได้ประโยชน์ทั้งกรณีตลาดทรงตัวหรืออ่อนลง
เปิดบัญชีจริงกับ VT Markets และ เริ่มเทรด ได้ทันที
