ข้อมูลสำคัญและความเสี่ยงจากเหตุการณ์ที่รออยู่
ในสหรัฐ ตลาดรอดู ISM Services PMI เดือนมีนาคม เวลา 14:00 GMT โดยคาดที่ 55.0 เทียบกับ 56.1 ในเดือนกุมภาพันธ์ (PMI ภาคบริการ: ตัวชี้วัดความเชื่อมั่น/กิจกรรมของธุรกิจภาคบริการ ค่ามากกว่า 50 มักหมายถึงขยายตัว) สัปดาห์นี้ยังมีรายงานการประชุม FOMC (รายงานสรุปรายละเอียดการประชุมของคณะกรรมการกำหนดนโยบายดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ) จากการประชุมเดือนมีนาคม และข้อมูล CPI เดือนมีนาคม (ดัชนีราคาผู้บริโภค: ตัวชี้วัดเงินเฟ้อ) AUD/USD ยังอยู่ต่ำกว่า EMA 20 วัน แถว 0.6960 (EMA: เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบให้น้ำหนักกับราคาช่วงล่าสุด ใช้ดูแนวโน้ม) โดย RSI แถว 45 (RSI: ตัวชี้วัดแรงซื้อแรงขาย ค่าต่ำมักหมายถึงแรงซื้ออ่อน) แนวต้านอยู่ที่ 0.6960 และ 0.7000 แนวรับอยู่ที่ 0.6900 จากนั้น 0.6850 และ 0.6800 ขณะที่การปิดรายวันเหนือ 0.7000 อาจเปิดทางไป 0.7060 ค่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียได้รับอิทธิพลจากนโยบาย RBA (ธนาคารกลางออสเตรเลีย), เป้าหมายเงินเฟ้อ 2–3%, อุปสงค์จากจีน และแร่เหล็กซึ่งมีมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีในปี 2021 การเปลี่ยนแปลงดุลการค้า (ส่วนต่างระหว่างมูลค่าส่งออกและนำเข้า) ก็ทำให้ค่าเงินแกว่งได้ รูปแบบของ AUD/USD ดูคุ้นเคย โดยตอนนี้คู่เงินซื้อขายแถว 0.6550 ซึ่งคล้ายช่วงต้นเมษายน 2025 ตอนนั้นข่าวภูมิรัฐศาสตร์หนุนชั่วคราวทำให้ราคากระโดดไปใกล้ 0.6930 ก่อนแรงขายกลับมา ประวัตินี้ชี้ว่าความแข็งค่าระยะสั้นที่เกิดจากข่าวอาจอยู่ไม่นานกลยุทธ์อนุพันธ์เพื่อจำกัดความเสี่ยง
สำหรับนักเทรดที่ใช้อนุพันธ์ (เครื่องมือการเงินที่มูลค่าอิงจากสินทรัพย์อ้างอิง เช่น ฟิวเจอร์สและออปชัน) ภาวะแบบนี้เหมาะกับกลยุทธ์ที่ได้ประโยชน์จากความผันผวนและจำกัดความเสี่ยงไว้ชัดเจน เมื่อข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐสำคัญจะออกสัปดาห์นี้ ความผันผวนโดยนัย (implied volatility: ระดับความผันผวนที่ตลาด “คาด” และสะท้อนอยู่ในราคาออปชัน) มีแนวโน้มเพิ่มขึ้น ทำให้ราคาออปชันน่าสนใจสำหรับฝั่งขาย พิจารณาขาย strangle ระยะสั้น (ขายออปชัน Call และ Put พร้อมกันที่ราคาใช้สิทธิคนละระดับ เพื่อรับพรีเมียม และคาดว่าราคาจะไม่หลุดกรอบมาก) เพื่อเก็บพรีเมียม (ค่าตอบแทนที่ผู้ซื้อออปชันจ่ายให้ผู้ขาย) โดยเดิมพันว่าคู่เงินจะยังแกว่งในกรอบ ในเชิงปัจจัยพื้นฐาน เหตุผลที่ดอลลาร์ออสเตรเลียมีโอกาสอ่อนค่ามากขึ้นกว่าที่มองไว้ในปี 2025 ธนาคารกลางออสเตรเลียยังคงท่าทีเป็นกลาง ขณะที่ราคาสินค้าโภคภัณฑ์สำคัญอ่อนแรง เช่น แร่เหล็กพยายามยืนเหนือ 100 ดอลลาร์ต่อตันได้ยากในช่วงหลายสัปดาห์ที่ผ่านมา ทำให้เงื่อนไขการค้า (terms of trade: อัตราส่วนราคาส่งออกต่อราคานำเข้า หากแย่ลงมักกดดันรายได้ประเทศและค่าเงิน) ของออสเตรเลียถูกกดดัน ด้านเศรษฐกิจจีนภาพซับซ้อนกว่า แม้ภาคอุตสาหกรรมเผชิญแรงกดดัน แต่ข้อมูลล่าสุดชี้ว่า Caixin Services PMI เดือนมีนาคมดีกว่าคาด อยู่ที่ 52.7 (Caixin PMI: ดัชนีภาคเอกชนที่ใช้วัดกิจกรรมเศรษฐกิจของจีน) ทำให้สัญญาณต่อเงินออสซี่ขัดแย้ง จึงเอื้อต่อกลยุทธ์เล่นในกรอบ (range-bound: เน้นว่าราคาจะแกว่งในช่วง) มากกว่าการเดิมพันทางเดียวแรง ๆ บทบาทของดอลลาร์สหรัฐก็สำคัญ ปัจจุบันตลาดกังวลเรื่อง “ลดดอกเบี้ยเมื่อไร” มากกว่า “ขึ้นดอกเบี้ยอีกไหม” ข้อมูล CPI สหรัฐสัปดาห์นี้จะเป็นปัจจัยสำคัญที่สุดต่อทิศทางดอลลาร์ และส่งต่อถึง AUD/USD ท่ามกลางแรงหนุนแรงกดหลายด้านนี้ อาจพิจารณาซื้อ put option เมื่อราคาดีดขึ้นใกล้แนวต้าน 0.6600 (put option: สัญญาที่ให้สิทธิขายที่ราคาใช้สิทธิ เหมาะเมื่อคาดว่าราคาจะลง) แนวทางนี้ช่วยวางตำแหน่งเพื่อรับโอกาสลงจากปัจจัยพื้นฐานที่อ่อนแรง พร้อมจำกัดความเสี่ยงด้านบนไว้ ซึ่งสอดคล้องกับมุมมองด้านเทคนิคในปี 2025 ที่มักมองการเด้งขึ้นเป็นจังหวะขาย
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
