โมเมนตัมทางเทคนิคและระดับสำคัญ
ตามตัวชี้วัดทางเทคนิค USD/CAD ถูกมองว่าเอนเอียง “กลางถึงขาขึ้น” โดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (Relative Strength Index หรือ RSI: ตัวชี้วัดความแรงของการขึ้นลงของราคา) ปรับสูงขึ้นและชี้ว่าแรงซื้อขาขึ้นมากขึ้น ธนาคารยังคงมุมมองเป็นกลางเมื่อราคาอยู่ต่ำกว่า 1.3750 แต่ระบุว่ามีโอกาสขยับเหนือระดับดังกล่าว คาดกรอบการซื้อขายระยะสั้นที่ 1.3700 ถึง 1.3750 โดยแนวต้าน (resistance: ระดับราคาที่มักขึ้นต่อยาก) อยู่ใกล้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน (200-day moving average: ค่าเฉลี่ยราคาย้อนหลัง 200 วัน ใช้ดูแนวโน้ม) ที่ 1.3802ไอเดียกลยุทธ์อนุพันธ์เพื่อเล่นฝั่ง USD/CAD ขึ้น
ช่องว่างนโยบายกลายเป็นจริงเมื่อ BoC เริ่มวงจรลดดอกเบี้ย (rate-cutting cycle: ช่วงที่ลดอัตราดอกเบี้ยหลายครั้งต่อเนื่อง) ในเดือนมิถุนายน 2025 เร็วกว่าการขยับครั้งแรกของ Fed มาก ปัจจุบันเงินเฟ้อแคนาดาอยู่ใกล้ 2.1% ขณะที่ของสหรัฐยังลดลงยาก (stickier: อยู่สูง/ลดช้า) ที่ 2.7% ความต่างนี้ยังขับเคลื่อนตลาด ส่งผลให้ส่วนต่างของพันธบัตรรัฐบาลอายุ 2 ปี (2-year government bonds: พันธบัตรที่ครบกำหนด 2 ปี) กว้างเกิน 60 เบสพอยต์ (basis points: หน่วย 0.01%) เป็นแรงหนุนด้านปัจจัยพื้นฐาน (fundamental tailwind: ปัจจัยพื้นฐานที่ช่วยหนุน) ให้ USD/CAD ภายใต้ฉากหลังนี้ ผู้เทรดอนุพันธ์ (derivative traders: ผู้ซื้อขายสัญญาที่อ้างอิงสินทรัพย์อื่น) ควรพิจารณากลยุทธ์ที่ได้ประโยชน์หาก USD/CAD แข็งค่าต่อ การซื้อออปชันคอล (call options: สัญญาที่ให้สิทธิซื้อในราคาและเวลาที่กำหนด เหมาะเมื่อคาดว่าราคาจะขึ้น) บน USD/CAD ให้การเปิดรับต่อการปรับขึ้นโดยตรง แนวทางที่เป็นระบบมากขึ้นคือสเปรดคอลขาขึ้น (bullish call spread: ซื้อคอลราคาใช้สิทธิหนึ่งและขายคอลราคาใช้สิทธิที่สูงกว่า เพื่อลดต้นทุนแต่จำกัดกำไร) เช่น ซื้อคอลราคาใช้สิทธิ (strike price: ราคาที่ใช้สิทธิซื้อขายตามสัญญา) 1.3850 และขายคอลราคาใช้สิทธิ 1.4000 เพื่อเก็บกำไรจากการขึ้นแบบพอประมาณและกำหนดความเสี่ยง มุมมอง “กลางถึงขาขึ้น” ที่เคยระบุในบทวิเคราะห์เทคนิคปี 2025 ตอนนี้ดูเป็น “ขาขึ้น” ชัดเจน โดยแนวต้านเดิมที่ 1.3750 กลายเป็นแนวรับใหม่ (new floor: ฐานรองรับราคา) สำหรับผู้ที่คาดว่าจะค่อย ๆ ไต่ขึ้นต่อ การถือสถานะซื้อในฟิวเจอร์ส USD/CAD (futures contracts: สัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่กำหนดราคาและวันส่งมอบ/ชำระบัญชี) เป็นวิธีตรงไปตรงมา อีกทางคือใช้ริสก์รีเวอร์ซัล (risk reversals: กลยุทธ์ออปชันที่มักซื้อคอลและขายพุทเพื่อให้ได้โครงสร้างที่ได้ประโยชน์เมื่อราคาไปทิศทางที่คาด และช่วยชดเชยค่าเบี้ยประกัน) เพื่อช่วยออกแบบต้นทุนในการมองฝั่ง USD/CAD ขึ้น สร้างบัญชีจริงของ VT Markets และ เริ่มเทรด ตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
