ความต้องการดอลลาร์เพิ่มขึ้นจากความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์
กองกำลังพิทักษ์การปฏิวัติอิสลามของอิหร่านระบุว่า ได้เริ่มปฏิบัติการร่วมกับฮิซบอลเลาะห์ของเลบานอนโจมตีเป้าหมายในอิสราเอล จอร์แดน และซาอุดีอาระเบีย รายงานดังกล่าวเกิดขึ้นหลังเหตุโจมตีทางอากาศของสหรัฐและอิสราเอลต่ออิหร่านอย่างหนักในวันอังคาร และชี้ว่าความขัดแย้งระหว่างฝ่ายอิสราเอล–สหรัฐกับอิหร่านอาจรุนแรงขึ้น มองย้อนเหตุสู้รบตะวันออกกลางในปี 2025 จะเห็นว่าแรง “หนีความเสี่ยง” (flight to safety คือการขายสินทรัพย์เสี่ยงแล้วไปซื้อสินทรัพย์ปลอดภัย) ทำให้ดอลลาร์สหรัฐได้ประโยชน์ และมักทำให้คู่เงินอย่าง GBP/USD อ่อนลง ความทรงจำนี้ควรใช้ประกอบแผน เพราะตลาดกำลังคิด “ค่าชดเชยความเสี่ยง” (risk premium คือส่วนเพิ่มของราคา/ผลตอบแทนที่ตลาดเรียกเพื่อชดเชยความไม่แน่นอน) สูงขึ้นจากความไม่เสถียรของภูมิภาค ในไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า ความผันผวน (volatility คือระดับการแกว่งของราคา) น่าจะยังสูง การป้องกันความเสี่ยงด้วยออปชัน (options คือสัญญาที่ให้สิทธิซื้อ/ขายสินทรัพย์ที่ราคาและเวลาที่กำหนด) จึงเหมาะ โดยเฉพาะการซื้อ “พุตออปชัน” (put option คือสิทธิในการขาย ช่วยกันความเสี่ยงขาลง) บน GBP/USD เพื่อป้องกันการร่วงแรงแบบฉับพลัน ข้อมูลช่วงวิกฤตปี 2025 ระบุว่า “ความผันผวนโดยนัย” (implied volatility คือความผันผวนที่ตลาดสะท้อนผ่านราคาออปชัน) ระยะ 1 เดือนของคู่นี้เพิ่มขึ้นกว่า 30% และแม้จะลดลงแล้ว แต่ยังสูงกว่าค่าเฉลี่ย 5 ปีตลาดพลังงานและการป้องกันความเสี่ยงของพอร์ต
ควรคำนึงถึงผลต่อพลังงาน เพราะเกี่ยวข้องกับพื้นที่ความขัดแย้ง สัญญาซื้อขายล่วงหน้า (futures คือสัญญาตกลงซื้อ/ขายในอนาคตที่ราคากำหนด) น้ำมันดิบเบรนท์ ซึ่งเคยพุ่งเกิน 110 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลช่วงปี 2025 ไวต่อข่าวใหม่ การถือสถานะ “ลอง” (long position คือการถือเพื่อหวังราคาขึ้น) ในคอลออปชันน้ำมันดิบ (call option คือสิทธิในการซื้อ ช่วยได้เมื่อราคาขึ้น) อาจเป็นเครื่องมือกันความเสี่ยงของพอร์ตได้ สร้างบัญชีจริง VT Markets และ เริ่มเทรด ตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
