Key Levels And Trend Signals
อัปเดตก่อนหน้ากำหนด 6780 เป็น “ระดับสำคัญ” (แนวรับ/แนวต้านที่ตลาดจับตา) โดยหาก “ปิดรายวัน” (ราคาปิดของวัน) ต่ำกว่าระดับนี้ จะหมายถึงมีโอกาส 60% ที่ “แนวโน้มขาขึ้น” (ราคาไต่ขึ้นต่อเนื่อง) สิ้นสุดลง และระบุว่าหาก 6780 หลุด ระดับถัดไปที่ต้องจับตาคือ 6575 ดัชนีลงต่ำกว่า 6780 ในวันพุธที่ 3 มีนาคม และอีกครั้งในวันที่ 5, 6 และ 9 มีนาคม โดยทำจุดต่ำสุดที่ 6636 เป้าหมาย 6575 ก่อนหน้า “คลาด” ไป 0.9% การปรับลงจากจุดสูงสุดตลอดกาลวันที่ 28 มกราคมที่ 7002 พัฒนาเป็นรูปแบบ “ซิกแซกสามชั้น” (รูปแบบคลื่นที่ขึ้นลงสลับกันหลายช่วงตามแนวคิดคลื่น) ที่จุดต่ำสุด ดัชนีแตะเป้าหมายประมาณการที่ 6644 และลงไปทำฐานที่ 6636 การเคลื่อนไหวนี้ถูกอธิบายว่าเป็นส่วนหนึ่งของการลงแบบ “สามคลื่น” (การลงเป็น 3 ช่วง) ภายใน “การปรับฐานคลื่นที่ 4” (ช่วงพักตัวในรอบแนวโน้มใหญ่ตามทฤษฎีคลื่น) เส้นทางที่วางไว้ขึ้นอยู่กับการยืนเหนือ 6636 โดยอาจทำจุดสูงแถวปลายเดือนเมษายน และอ่อนแรงต่อไปจนถึงปลายเดือนกันยายนTrade Plan And Risk Levels
S&P 500 ดูเหมือนจะสร้างฐานที่แข็งแรงที่ระดับ 6636 ในวันที่ 9 มีนาคม หลังจากนั้นเราเห็นการรีบาวด์ 2 วันที่แรงที่สุดในรอบหลายเดือน ซึ่งบ่งชี้ว่าการปรับฐานที่ซับซ้อนและทำให้สับสนที่เริ่มปลายเดือนมกราคมน่าจะจบแล้ว การเด้งจากจุดที่เรามองว่าเป็นจุดสิ้นสุดของ “คลื่นปรับฐาน (W-a)” (ส่วนหนึ่งของโครงสร้างคลื่นพักตัว) ช่วยเปิดทางให้การเคลื่อนไหวรอบถัดไป ความแข็งแกร่งของตลาดยังได้แรงหนุนจากข้อมูลเศรษฐกิจสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งแสดงว่า “ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก” (จำนวนคนยื่นขอเงินช่วยเหลือว่างงานใหม่) ลดลงอย่างไม่คาดคิดมาอยู่ที่ 209,000 ตลาดแรงงานที่ยังแข็งแกร่งมักช่วยให้ตลาดเมินความกังวลระยะสั้นและกลับไปสู่แนวโน้มขาขึ้น เศรษฐกิจพื้นฐานดูแข็งแรงพอที่จะรองรับราคาหุ้นที่สูงขึ้นในช่วงนี้ ในไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า ผู้เทรด “อนุพันธ์” (สัญญาที่มูลค่าอิงกับสินทรัพย์ เช่น ออปชัน) ควรพิจารณาถือมุมมองขาขึ้น เพราะเราคาดว่าจะมีการรีบาวด์ไปสู่จุดสูงสุดตลอดกาลรอบใหม่ แนวทางอาจรวมถึงการซื้อ “คอลออปชัน” (สิทธิในการซื้อที่ราคาและเวลาที่กำหนด) ที่หมดอายุปลายเมษายนหรือพฤษภาคม หรือขาย “พุตแบบมีเงินค้ำ” (ขายสิทธิในการขายโดยกันเงินสดไว้พอสำหรับรับซื้อหุ้น/ดัชนี) ที่ราคาใช้สิทธิอยู่ต่ำกว่าระดับแนวรับสำคัญ 6636 หากมีการปิดรายวันต่ำกว่า 6636 จะทำให้มุมมองขาขึ้นนี้ใช้ไม่ได้ และเป็นสัญญาณว่าระดับเตือนสุดท้ายถูกหลุดแล้ว ภาวะ “มุมมองลบสุดขั้ว” (คนส่วนใหญ่กลัวตลาดลง) ที่เราเห็นจาก VIX พุ่งใกล้ 30 ทั้งที่การย่อตัวค่อนข้างตื้น ได้หายไปอย่างรวดเร็ว ตอนนี้ VIX ลดลงมาแถว 18 บ่งชี้ว่าความตื่นตระหนกจบลง และสภาพแวดล้อมสำหรับแนวโน้มขึ้นมีความนิ่งมากขึ้น การลดลงของ “ความผันผวนโดยนัย” (ความผันผวนที่ตลาดคาดจากราคาออปชัน) ยังทำให้การซื้อออปชันมีต้นทุนถูกลง อย่างไรก็ดี การรีบาวด์ที่คาดว่าจะทำจุดสูงสุดใหม่ (น่าจะใกล้ช่วงเวลาปลายเมษายน) อาจเป็น “คลื่น B” (ช่วงเด้งขึ้นกลางทางในโครงสร้างปรับฐาน) ภายในรูปแบบ “แฟลตไม่สม่ำเสมอ” (รูปแบบปรับฐานแบบแกว่งในกรอบที่มีการทำจุดสุดขั้วผิดปกติ) เราเคยเห็นรูปแบบนี้ในตลาดขาขึ้น เช่น ช่วงปี 2019 ที่ทำจุดสูงใหม่ก่อนจะอ่อนแรงมากขึ้น ดังนั้นแรงขึ้นรอบนี้ควรมองว่าเป็นช่วงชั่วคราว ผู้เทรดควรเตรียมปรับจากกลยุทธ์ขาขึ้นไปเป็นขาลงเมื่อเข้าใกล้โซนเป้าหมายปลายเมษายนที่ 7120–7190 ซึ่งหมายถึงวางแผนทำกำไรจากสถานะซื้อ และอาจเริ่มสถานะใหม่ เช่น ซื้อ “พุตออปชัน” (สิทธิในการขาย) ที่หมดอายุช่วงปลายฤดูร้อน เพื่อเตรียมรับการลงของ “คลื่น C” (ช่วงลงรอบท้ายของการปรับฐาน) ที่เราคาดว่าจะยืดไปถึงปลายกันยายน
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
