หุ้นของ Palantir Technologies พุ่งขึ้นเกือบ 7% หลังจากเผยผลประกอบการไตรมาส 4 ที่น่าประทับใจ บริษัทให้บริการแพลตฟอร์มซอฟต์แวร์ขั้นสูงสำหรับการบูรณาการและการวิเคราะห์ข้อมูล ซึ่งถูกใช้อย่างกว้างขวางในภาคส่วนต่าง ๆ เช่น การป้องกันประเทศ การดูแลสุขภาพ และการเงิน ผลประกอบการไตรมาส 4 ของบริษัทได้รับการขับเคลื่อนจากการนำปัญญาประดิษฐ์ (AI) ไปใช้ สัญญาจากรัฐบาลสหรัฐ และการเติบโตในเชิงพาณิชย์
นับตั้งแต่เปิดตัวในตลาดหุ้นในปี 2020 หุ้นของ Palantir เพิ่มขึ้น 1,600% ถึงแม้ว่าจะยังต่ำกว่าเพดานที่ $207 ต่อหุ้น 25% Palantir รายงานยอดขายไตรมาส 4 ที่สูงเป็นประวัติการณ์ที่ $1.4 พันล้าน เพิ่มขึ้น 70% จากปีก่อน รายได้จากสหรัฐเพิ่มขึ้น 93% เป็น $1.07 พันล้าน ขณะที่รายได้เชิงพาณิชย์เพิ่มขึ้น 137% เป็น $507 ล้าน กำไรสุทธิอยู่ที่ $608 ล้าน ส่งผลให้กำไรต่อหุ้นปรับลดอยู่ที่ $0.25
สำหรับปีงบประมาณ 2025 รายได้ของ Palantir เพิ่มขึ้น 56% เป็น $4.48 พันล้าน โดยกำไรต่อหุ้นอยู่ที่ $0.75 บริษัทคาดการณ์ยอดขายไตรมาส 1 ที่ $1.53-$1.54 พันล้าน และยอดขายปีงบประมาณ 26 ที่ $7.18-$7.2 พันล้าน ซึ่งสูงกว่าคำคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ในตลาด หุ้นนี้มีการประเมินมูลค่าสูง ทำการซื้อขายที่ 142 เท่าของกำไรในอนาคตและ 56 เท่าของยอดขายในอนาคต Palantir อันดับที่ 3 (ถือ) ใน Zacks แสดงให้เห็นถึงความระมัดระวังแม้จะมีผลงานที่ทำลายสถิติและแนวทางที่แข็งแกร่ง
หุ้นพุ่งขึ้น 7% หลังจากรายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปี 2025 เมื่อวานนี้ ส่งผลให้มีการลดความผันผวนโดยนัย Trader ที่ขายตัวเลือกราคาแพงเช่น straddles หรือ strangles น่าจะได้กำไร เนื่องจากความผันผวนโดยนัยลดลงจากมากกว่า 90% เป็นกลาง 60% ในช่วงคืนเดียว ตอนนี้ตัวเลือกมีราคาถูกลง เราต้องตัดสินใจว่าความเคลื่อนไหวขึ้นนี้จะยั่งยืนหรือไม่
ข้อเสนอที่สนับสนุนการซื้อหุ้นยังคงอยู่ที่การคาดการณ์ที่ดี ซึ่งคาดว่ายอดขายในปี 2026 จะสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้มาก การเติบโต 138% ในมูลค่าสัญญารวมแสดงให้เห็นถึงการเร่งตัวในธุรกิจ ซึ่งแนะนำว่าการซื้อ call spreads สำหรับการเพิ่มขึ้นอีกอาจเป็นกลยุทธ์ที่สามารถทำได้ พิจารณาคว่า S&P 500 เพิ่งทำสถิติสูงสุดใหม่เมื่อเดือนที่แล้วในเดือนมกราคม 2026 สถานการณ์ตลาดโดยรวมยังสนับสนุนเรื่องราวเทคโนโลยีที่มีการเติบโตสูง
อย่างไรก็ตาม เราไม่สามารถมองข้ามการประเมินมูลค่าสูงนี้ได้ หุ้นทำการซื้อขายที่ 142 เท่าของกำไรในอนาคต ถือเป็นค่าพรีเมียมที่สำคัญแม้สำหรับบริษัทที่ใช้ AI ซึ่งทำให้หุ้นมีความเสี่ยงในกรณีข่าวลบหรือลักษณะอารมณ์ตลาดเปลี่ยนเร็ว การตั้งราคาในระดับที่สูงนี้แสดงให้เห็นว่าการใช้ put ติดตั้งหรือ bear call spreads อาจเป็นวิธีที่ชาญฉลาดในการป้องกันตำแหน่งที่ซื้อมายาว
ในอดีต หุ้นเคยทำสถิติสูงสุดในเดือนพฤศจิกายน 2025 ก่อนที่จะปรับฐาน ซึ่งแสดงให้เห็นว่าหุ้นมีแนวโน้มที่ผันผวน แม้หลังจากการปรับขึ้นล่าสุดยังคงอยู่ต่ำกว่าเพดานที่ 25% จากสถิตินั้น ซึ่งทำให้เกิดระดับราคาทางเทคนิคที่เทรดเดอร์จะเฝ้าดูอย่างใกล้ชิด รูปแบบของการปรับขึ้นอย่างรวดเร็วที่ตามด้วยการปรับฐานนี้ยังเป็นเรื่องปกติสำหรับหุ้นตลอดปี 2024 และ 2025
ด้วยกำลังซื้อที่แข็งแกร่งและมูลค่าที่มากเกินไป การขาย put ที่มีเงินสดสนับสนุนที่ราคาตั้งแต่ต่ำกว่าระดับตลาดปัจจุบันเป็นกลยุทธ์ที่ควรพิจารณา วิธีนี้ทำให้เราสามารถเก็บค่าเบี้ยประกันได้หากหุ้นยังคงพุ่งขึ้นหรือรวมกลุ่ม หรือซื้อหุ้นที่จุดเข้าที่เหมาะสมกว่าในกรณีที่มีการลดราคาหลังจากผลประกอบการ
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
