ดัชนีดาวโจนส์พุ่งสูงสุด
ดัชนีดาวโจนส์พุ่งสูงถึงระดับสูงสุดใหม่หลังจากข้อมูล CPI ของสหรัฐฯ ซึ่งเสริมสร้างความคาดหวังในการลดอัตราดอกเบี้ยจากธนาคารกลางสหรัฐ คู่สกุลเงิน EUR/GBP เพิ่มขึ้นถึงระดับสูงสุดในรอบสี่สัปดาห์ เนื่องจากการเดิมพันในแนวทางที่อ่อนโยนจากธนาคารแห่งอังกฤษที่ชดเชยข้อมูลประเทศอังกฤษที่แข็งแกร่ง ในขณะเดียวกัน EUR/USD ก็เริ่มกลับมามั่นคงเหนือ 1.1600 หลังจากที่ลดลงจากระดับสูงกว่าเดิมเนื่องจากการฟื้นตัวของเงินดอลลาร์สหรัฐ JPMorgan มีแผนที่จะเสนอสินเชื่อที่มีการสนับสนุนจาก Bitcoin และ Ethereum ให้กับลูกค้าสถาบันภายในสิ้นปีนี้ ซึ่งถือเป็นการเปลี่ยนแปลงนโยบายของธนาคารไปในทิศทางที่เกี่ยวข้องกับสกุลเงินดิจิทัลแนวโน้มเศรษฐกิจและความคาดหวังอัตราดอกเบี้ย
การอ่านดัชนีความรู้สึกของผู้บริโภคในมิชิแกนล่าสุดที่ 53.6 ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ ยืนยันแนวโน้มการอ่อนตัวของเศรษฐกิจที่เราเฝ้าติดตาม นี่ไม่ใช่เหตุการณ์ที่เกิดขึ้นเดี่ยว ๆ; มันตามมาจากข้อมูล CPI ที่อ่อนแอกว่าคาดในต้นเดือน สำหรับเรา นี่ทำให้มุมมองที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐจะถูกบังคับให้ลดอัตราดอกเบี้ยเร็ว ๆ นี้ แม้ว่าหุ้นจะถึงจุดสูงสุดใหม่จากความหวังในเรื่องเงินที่ถูกลง แต่เรามองว่ามีความเสี่ยงอย่างมากที่จะเกิดการกลับตัวหากธนาคารกลางสหรัฐไม่ตอบสนองตามความคาดหวังที่อ่อนโยน ดัชนีความผันผวนของ CBOE (VIX) ลดลงไปที่ 14.2 ซึ่งเราเห็นครั้งสุดท้ายในต้นปี 2024 ก่อนการปรับตัวในฤดูใบไม้ผลิ ทำให้การลงทุนใน VIX calls ดูน่าสนใจ นี่เป็นการป้องกันความเสี่ยงที่รอบคอบจากความประหลาดใจที่เข้มงวดจากผู้กำหนดนโยบายในสัปดาห์ต่อ ๆ ไป เรามองว่าการลงทุนที่ตรงที่สุดคือในตลาดอัตราดอกเบี้ย เครื่องมือ CME FedWatch ตอนนี้แสดงให้เห็นว่าตลาดกำลังตั้งราคาไว้ที่ความน่าจะเป็น 85% ว่าจะมีการลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดที่การประชุม FOMC ในเดือนธันวาคม เพิ่มขึ้นจากเพียง 60% เมื่อเดือนที่แล้ว ควรพิจารณาเพิ่มตำแหน่งในสัญญาล่วงหน้า Fed Fund หรือตัวเลือกซื้อในกองทุน ETF ของรัฐบาลระยะยาวเพื่อสร้างกำไรจากความมั่นใจที่เพิ่มขึ้นนี้ ในตลาดสกุลเงิน ข้อมูลผู้บริโภคที่อ่อนแอได้เพิ่มแรงกดดันต่อเงินดอลลาร์สหรัฐ ดัชนีดอลลาร์ (DXY) มีการซื้อขายในช่วงแคบระหว่าง 101.50 ถึง 103.00 ในช่วงเดือนที่ผ่านมา ซึ่งบ่งชี้ว่าการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่เป็นสิ่งที่ไม่สามารถหลีกเลี่ยงได้ การซื้อตัวเลือกซื้อในคู่สกุลเงินหลักอย่าง EUR/USD ช่วยให้เราได้รับผลกำไรจากการเคลื่อนไหวที่คาดหวังรอบการประกาศถัดไปของธนาคารกลางสหรัฐ ไม่ว่าจะในทิศทางใด การรวมกันของความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจและความคาดหวังที่ลดลงเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยส่งเสริมทองคำอย่างมาก เราเห็นการตั้งค่าที่คล้ายกันในช่วงก่อนการผ่อนคลายในปี 2020 ซึ่งตัวเลือกซื้อทองคำมีประสิทธิภาพอย่างมากเมื่อธนาคารกลางสหรัฐส่งสัญญาณที่เป็นอ่อนโยน เมื่อทองคำกลับมาอยู่ที่ระดับ $4,100 เรามองเห็นโอกาสในการเพิ่มขึ้นและมองว่าการทำสเปรดซื้อเป็นวิธีที่มีประสิทธิภาพในการตั้งตำแหน่งสำหรับการเคลื่อนไหวไปยังระดับสูงสุดในปีนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
