ตัวบ่งชี้ทางเทคนิครองรับโมเมนตัมขาขึ้น

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ ปรับตัวลดลงเล็กน้อยที่ระดับ 99.00 เนื่องมาจากความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับสถานะสินทรัพย์ปลอดภัยของดอลลาร์ NZD/USD คาดว่าจะปรับตัวสูงขึ้นที่ระดับ 0.6100 โดยมีแรงหนุนจากรูปแบบกราฟขาขึ้นและตัวบ่งชี้ทางเทคนิค

การก่อตัวของ Bullish Flag และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 20 วันที่เพิ่มขึ้นช่วยให้มีโมเมนตัมขาขึ้น การทะลุผ่านระดับสูงสุดในวันเดียวอาจทำให้คู่เงินเคลื่อนตัวไปที่:

• ระดับต่ำสุดในวันที่ 11 กันยายนที่ 0.6100
• ระดับสูงสุดในวันที่ 9 ตุลาคมที่ 0.6145

ในกรณีที่เกิดขาลง จะพบแนวรับที่:

• ระดับต่ำสุดในวันที่ 12 พฤษภาคมที่ 0.5846
• ระดับสูงสุดในวันที่ 10 เมษายนที่ 0.5767

การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยครั้งต่อไปของ RBNZ มีกำหนดในวันที่ 28 พฤษภาคม 2025 โดยมีอัตราฉันทามติที่ 3.25%

การวางตำแหน่งทางการตลาดและแนวโน้มในระยะใกล้

NZD/USD พุ่งแตะระดับสูงสุดในรอบ 6 เดือน ความสนใจจึงเปลี่ยนไปที่สิ่งที่จะเกิดขึ้นหลังจากการตัดสินใจด้านนโยบาย โดยธนาคารกลางนิวซีแลนด์คาดว่าจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยหลักจาก 3.50% เหลือ 3.25% ซึ่งการปรับลดนี้มีผลกับราคาตลาดปัจจุบันอยู่แล้ว

หากการปรับลดเกิดขึ้นจริงตามที่คาดการณ์ การขึ้นของคู่สกุลเงินอาจขึ้นอยู่กับแนวทางและทิศทางมากกว่าการเปลี่ยนแปลงนั้นเอง ตลาดมักเคลื่อนไหวไม่ใช่ว่าจะเกิดอะไรขึ้น แต่ขึ้นอยู่กับว่าความคาดหวังในอนาคตจะเปลี่ยนไปอย่างไร

ขณะนี้ การไต่ระดับของสกุลเงินนิวซีแลนด์ไม่ได้เกิดขึ้นโดยลำพัง แต่เห็นได้ชัดว่าสกุลเงินหลักส่วนใหญ่ได้ประโยชน์จากเงินเยน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเงินเยนที่อยู่ภายใต้แรงกดดัน ซึ่งอาจเป็นเพราะนักลงทุนหันเหออกจากสินทรัพย์ที่มีผลตอบแทนต่ำกว่า

เมื่อรวมกับการซื้อขายดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนตัวลง ซึ่งส่วนใหญ่เกิดจากการผ่อนปรนความตึงเครียดด้านภาษีศุลกากรชั่วคราว สกุลเงินนิวซีแลนด์จึงพบว่าตัวเองอยู่ในจุดที่เหมาะสมในช่วงการซื้อขายล่าสุด

โดยในทางเทคนิคแล้ว โมเมนตัมจะดีขึ้นตรงจุดที่ปัจจัยพื้นฐานหยุดนิ่ง ธงขาขึ้นที่ระบุไว้ในกราฟรายวันมีแนวโน้มที่จะเป็นสัญญาณการต่อเนื่องจากขาขึ้นในช่วงแรก ราคาที่ยืนเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 20 วันเป็นการตอกย้ำว่าแนวโน้มยังคงชี้ขึ้น

หากราคาสามารถทะลุระดับแนวต้านทันทีที่ทำเครื่องหมายโดยจุดสูงสุดก่อนหน้านี้ได้:

• จุดต่ำสุดในวันที่ 11 กันยายน
• จุดสูงสุดในวันที่ 9 ตุลาคม

จากนั้นการเคลื่อนตัวไปที่ 0.6150 อาจเกิดขึ้นได้โดยไม่มีแรงต้านมากเกินไป อย่างไรก็ตาม ความระมัดระวังยังคงสมเหตุสมผล หากอารมณ์เปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็ว แนวรับขาลงก็อยู่ใกล้ๆ:

• จุดต่ำสุดในวันที่ 12 พฤษภาคมที่ 0.5846
• จุดสูงสุดในวันที่ 10 เมษายนที่ 0.5767

ระดับเหล่านี้ไม่ใช่แค่ตัวเลขบนกราฟเท่านั้น แต่เป็นจุดพลิกผันที่ผู้ซื้อขายเคยวางตำแหน่งที่มีความหมายไว้ก่อนหน้านี้ จึงอาจทำหน้าที่เป็นบัฟเฟอร์อีกครั้งหากนิวซีแลนด์พลิกกลับเข้าใกล้จุดสูงสุดในปัจจุบัน

จากมุมมองของเราในออปชั่นระยะสั้นหรือกลยุทธ์สเปรด ความผันผวนโดยนัยยังไม่สะท้อนถึงขอบเขตที่เป็นไปได้ของการกำหนดราคาใหม่หลังการตัดสินใจ แนะนำให้มีความคล่องตัว

การวางตำแหน่งแบบ:

• แกมมาหรือเดลต้าเป็นกลางอย่างระมัดระวัง

อาจให้ความยืดหยุ่นหากราคาแกว่งตัวกว้างขึ้นหลังการประชุม ตลาดจะอ่านคำวิจารณ์ของ Orr อย่างใกล้ชิดเช่นกัน หากความไม่แน่นอนยังคงมีอยู่เกี่ยวกับเงินเฟ้อหรืออุปสงค์ภายนอก ผู้กำหนดนโยบายอาจทิ้งการปรับลดในอนาคตไว้บนโต๊ะ

หากเป็นเช่นนั้น จะทำให้เกิดเป้าหมายสองประการ:

• เป้าหมายหนึ่งสำหรับอัตรา
• อีกเป้าหมายหนึ่งสำหรับเทรดเดอร์ที่เฝ้าดูการเคลื่อนไหวของราคารอบๆ เครื่องหมายทางเทคนิคที่สำคัญ

ให้วางตำแหน่งอย่างแน่นหนาในบริเวณเหล่านี้ โดยปรับความเสี่ยงเมื่อการยืนยันเริ่มเป็นรูปเป็นร่าง

เมื่อพิจารณาจากทิศทางของการเคลื่อนไหวทั้งในเชิงความรู้สึกและราคา การทดสอบซ้ำที่ 0.5970–0.5985 อาจถูกมองว่าเป็นการย่อตัวที่คุ้มค่าแก่การซื้อสำหรับบางคน อย่างไรก็ตาม สมมติฐานนี้ขึ้นอยู่กับการยืนเหนือ 0.5900

การทะลุผ่านโซนดังกล่าวอาจรบกวนแนวโน้มปัจจุบันและเชิญชวนให้มีการประเมินใหม่ทั่วทั้งเส้นโค้ง

ในฟิวเจอร์ส FX การวางตำแหน่งยังคงเอียงไปทาง NZD สุทธิ แต่การเปลี่ยนแปลงสัปดาห์ต่อสัปดาห์แสดงให้เห็นการปรับลดอย่างระมัดระวัง การคลายตัวแบบนี้สามารถเปิดพื้นที่ให้เกิดการขึ้นใหม่ได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากการเปลี่ยนแปลงนโยบายนำไปสู่การปรับราคาใหม่ในส่วนต่างของผลตอบแทนระยะสั้นในที่อื่น

นอกจากนี้ เราไม่สามารถมองข้ามได้ว่าการประชุม RBNZ ครั้งต่อไปจะมีขึ้นในช่วงปลายเดือนพฤษภาคม ซึ่งจะทำให้ข้อมูลระหว่างกาล เช่น:

• ตัวเลขเงินเฟ้อ
• การอัปเดตการจ้างงาน
• เหตุการณ์ความเสี่ยงจากต่างประเทศ

มีน้ำหนักมากขึ้น

ผู้ซื้อขายอาจเปลี่ยนมาใช้ท่าทีที่ขึ้นอยู่กับข้อมูลอย่างรวดเร็ว และสิ่งที่น่าประหลาดใจใดๆ อาจทำให้การคาดการณ์ในแผนภูมิรีเซ็ตได้ ความผันผวนอาจพุ่งสูงขึ้นในช่วงเวลาที่มีสภาพคล่องต่ำ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อกระแสเงินข้ามสินทรัพย์ส่งผลกระทบต่อ FX มากขึ้น

จึงควรสแกนตลาดหุ้นและพันธบัตรก่อนเข้าทำธุรกรรมใหม่ อคติเชิงทิศทางดูเหมือนจะยังคงเบ้ขึ้นในระยะสั้น แต่ศักยภาพในการเคลื่อนไหวแบบวิปซอว์ยังคงสูง ควรปรับขนาด

เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets