USD/JPY ซื้อขายบริเวณ 159.61 ในวันอังคาร โดยยังรักษากำไรเล็กน้อยแถวโซน 159.60 หลังเงินดอลลาร์สหรัฐยังได้แรงหนุนในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยจากความตึงเครียดรอบช่องแคบฮอร์มุซ (Strait of Hormuz) การเคลื่อนไหวดังกล่าวช่วยพยุงดอลลาร์เมื่อเทียบกับเงินเยนญี่ปุ่น ท่ามกลางกระแสข่าวที่โฟกัสไปที่การปิดล้อมทางเรือของสหรัฐ และข้อมูลที่ขัดแย้งกันว่าเส้นทางเดินเรือยังเปิดอยู่หรือไม่ รวมถึงมีการกวาดล้างทุ่นระเบิดทางน้ำแล้วหรือยัง
ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐส่งสัญญาณผสม โดยตัวเลข Building Permits เดือนก.ค. เพิ่มขึ้นสู่ 1.443 ล้านยูนิต ขณะที่ Housing Starts ลดลงสู่ 1.239 ล้านยูนิตจากเดือนก่อนหน้า ส่วน Industrial Production เพิ่มขึ้น 0.2% ต่ำกว่าคาดการณ์ที่ 0.3% และ Pending Home Sales ลดลง 2.3% แม้การปรับลงจะน้อยกว่าเดือนก่อนหน้า
ในกรอบเวลา 4 ชั่วโมง คู่เงินยังยืนเหนือเส้น SMA 20 งวดที่ 159.38 และโซนรับระหว่าง 159.55-159.59 แต่เผชิญแนวต้านที่เส้น SMA 100 งวดบริเวณ 159.69 และแนวต้านใกล้เคียงที่ 159.73 ขณะที่ RSI อยู่ที่ 59.46 โดยมีการระบุระดับเสี่ยงขาลงเพิ่มเติมที่ 159.43 ควบคู่กับแนวรับจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่
กลยุทธ์การเทรดอนุพันธ์สำหรับ USD/JPY
เราแนะนำให้นักเทรดอนุพันธ์จับตาคู่ USD/JPY อย่างใกล้ชิด เมื่อราคาไต่เข้าใกล้กรอบบนของช่วงล่าสุดบริเวณ 159.60 ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางยังหนุนแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัยให้กับดอลลาร์อย่างแข็งแกร่ง กลบความแข็งค่าระยะสั้นของเยน เพื่อใช้ประโยชน์จากจังหวะดังกล่าว อาจพิจารณาซื้อออปชัน Call ของ USD/JPY ระยะสั้น เพื่อวางสถานะรับโอกาสเกิดการเบรกเอาต์
ระดับเทคนิค ส่วนต่างอัตราผลตอบแทน และการบริหารความเสี่ยง
แนวต้านทางเทคนิคกระจุกตัวแน่นในช่วง 159.69-159.73 แต่หากทะลุผ่านโซนนี้ได้อย่างชัดเจน มีโอกาสกระตุ้นให้ราคาเร่งขึ้นไปทดสอบ 160.00 อย่างรวดเร็ว แรงกดดันขาขึ้นนี้ได้รับแรงสนับสนุนจากส่วนต่างผลตอบแทน (yield gap) ที่กว้างมาก โดยอัตราดอกเบี้ยนโยบายหลักของธนาคารกลางญี่ปุ่นยังอยู่ในระดับต่ำที่ 0.25% เทียบกับอัตราดอกเบี้ยสหรัฐที่สูงกว่ามาก ในเชิงประวัติศาสตร์ เมื่อส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยยังคงกว้างระดับนี้ เยนมักอ่อนค่าตาม 평균ราว 2%-3% ต่อเดือน เว้นแต่ทางการโตเกียวจะเข้าแทรกแซงตลาดค่าเงินโดยตรง
เพื่อบริหารความเสี่ยงในช่วงสัปดาห์ข้างหน้า เราแนะนำใช้กลยุทธ์ bull call spread โดยกำหนดราคาใช้สิทธิ (strike) ไว้เหนือแนวรับ 159.50 เล็กน้อย อีกทางเลือกหนึ่งคือการขาย put แบบนอกเงิน (out-of-the-money) ใต้เส้น Simple Moving Average 20 งวดที่ 159.38 เพื่อเก็บค่าเบี้ยประกัน (premium) ในช่วงที่คู่เงินแกว่งตัวสะสมกำลัง ทั้งนี้ควรรักษาสถานะอนุพันธ์ฝั่งขาขึ้นดังกล่าว ตราบใดที่แรงเสียดทานทั่วโลกยังคงหนุนแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัยให้กับดอลลาร์อย่างชัดเจน
เริ่มต้นเทรดเดี๋ยวนี้ — คลิกที่นี่เพื่อสร้างบัญชีจริงของคุณกับ VT Markets
