NZD/USD อ่อนค่าลงมาแถว 0.5865 ในวันพุธ ลดลง 0.25% ในรอบวัน หลังข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ทำให้ปฏิกิริยาในตลาด FX มีอย่างจำกัด ดัชนี CPI สหรัฐฯ ชะลอลงสู่ 3.4% เมื่อเทียบรายปีในเดือนก.ค. จาก 3.5% ในเดือนมิ.ย. ขณะที่ระดับราคาเพิ่มขึ้น 0.1% เมื่อเทียบรายเดือน หลังจากก่อนหน้านี้ลดลง 0.4%; ส่วน Core CPI อยู่ที่ 0.2% MoM และ 2.5% YoY ทั้งหมดสอดคล้องกับคาดการณ์ ปฏิกิริยาของดอลลาร์ค่อนข้างจำกัด โดย DXY ขยับลงเล็กน้อย ขณะเดียวกันปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์กดดันด้วย: Reuters อ้างแหล่งข่าวระดับสูงของอิหร่านระบุว่าไม่มีการเจรจาเพื่อขยายเวลาหยุดยิงระหว่างวอชิงตัน–เตหะราน ควบคู่กับรายงานเหตุโจมตีเรือใกล้ช่องแคบฮอร์มุซ และบาบเอล-มันเดบ ในฝั่งนิวซีแลนด์ ความไม่แน่นอนทางการเมืองเพิ่มแรงระมัดระวัง หลังนายกรัฐมนตรีคริสโตเฟอร์ ลักซอน รอดพ้นจากความพยายามท้าชิงผู้นำเป็นครั้งที่สองในรอบสี่เดือน โดยเกิดขึ้นก่อนการเลือกตั้งทั่วไปไม่ถึงสามเดือน
ในเชิงเทคนิค คู่เงินซื้อขายบริเวณ 0.5864 โดยยังอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ SMA 100 ช่วงเวลา ที่ 0.5879 และ SMA 200 ช่วงเวลา ที่ 0.5878 โดยมีแนวรับใกล้เคียงที่ 0.5860 และ RSI (14) ที่ 43 แนวต้านอยู่ที่ 0.5878 และต่อด้วย 0.5879 ตามด้วย 0.5909 และ 0.5930 ขณะที่การหลุดต่ำกว่า 0.5860 จะเปิดทางไปที่ 0.5825 และ 0.5760 ด้านการกำหนดราคาตลาดต่อโอกาสการขึ้นดอกเบี้ยเฟดในเดือนก.ย. ถูกระบุว่า “ต่ำกว่า 50% เล็กน้อย” และแบบจำลองอีกชุดชี้ว่าเงินเฟ้อ Core PCE (เบื้องต้น) จะอยู่ที่ 0.18% m/m โดย PPI ถูกมองเป็นความเสี่ยงต่อมุมมองดังกล่าว
กลยุทธ์การเทรดอนุพันธ์สำหรับ NZD/USD
เราแนะนำให้ผู้เทรดอนุพันธ์มองหาโอกาสทำกำไรจากแรงกดดันขาลงของ NZD/USD ซึ่งอ่อนลงมาที่ 0.5865 จากอคติฝั่งหมีที่ชัดเจนและแนวต้านบริเวณ SMA 100 และ 200 ช่วงเวลา แถว 0.5879 เราแนะนำซื้อออปชัน Put ระยะสั้น โดยกำหนดราคาใช้สิทธิ (strike) มุ่งเป้าที่ 0.5825 กลยุทธ์นี้ช่วยให้เราทำกำไรจากความอ่อนแอระยะใกล้ โดยไม่ต้องเผชิญความเสี่ยงขาลงแบบไม่จำกัด
เมื่อ CPI สหรัฐฯ ทรงตัวที่ 3.4% และเงินเฟ้อพื้นฐานอยู่ที่ 2.5% ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) มีแรงกดดันน้อยลงในการขึ้นดอกเบี้ย ทำให้ดอลลาร์สหรัฐฯ ค่อนข้างทรงตัว เราสามารถใช้ประโยชน์จากความผันผวนที่ไม่มาก โดยจัดกลยุทธ์แบบแกว่งตัวในกรอบ เช่น Iron Condor บนคู่เงินที่เกี่ยวข้องกับ USD ในอดีต เมื่อความน่าจะเป็นของตลาดต่อการเปลี่ยนแปลงอัตราดอกเบี้ยอยู่ราว 50% ความผันผวนโดยนัย (implied volatility) มักลดลง ทำให้การขายออปชันทำกำไรได้สูง
การป้องกันความเสี่ยงและบริหารความเสี่ยงท่ามกลางความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และการเมือง
ความตึงเครียดต่อเนื่องในช่องแคบฮอร์มุซ และความไม่เสถียรทางการเมืองภายในประเทศนิวซีแลนด์ก่อนการเลือกตั้งทั่วไป จะยังคงกดดันความต้องการรับความเสี่ยง (risk appetite) เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากการพุ่งขึ้นอย่างฉับพลันของอุปสงค์สินทรัพย์ปลอดภัย เราควรพิจารณาซื้อออปชัน Call แบบนอกเงิน (out-of-the-money) บนดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ในช่วงวิกฤตภูมิรัฐศาสตร์ที่คล้ายกัน เช่น เหตุสะดุดของการขนส่งในทะเลแดง DXY ปรับขึ้นเกือบ 3% ภายในเวลาไม่กี่สัปดาห์ เมื่อเงินทุนไหลเข้าหาความปลอดภัย
หาก NZD/USD หลุดต่ำกว่าระดับแนวรับทันทีที่ 0.5860 การปรับตัวลงอาจเร่งตัวอย่างรวดเร็วไปสู่ระดับ 0.5760 เราแนะนำติดตามการประกาศ PPI ที่กำลังจะมาถึงอย่างใกล้ชิด เพื่อปรับสถานะก่อนที่ความผันผวนของตลาดจะเพิ่มขึ้น การตั้งคำสั่งหยุดขาดทุน (stop-loss) ไว้เหนือแนวต้าน 0.5880 เล็กน้อย จะช่วยปกป้องพอร์ตจากการดีดกลับขึ้นอย่างกะทันหัน
เริ่มต้นเทรดเดี๋ยวนี้ — คลิกที่นี่เพื่อสร้างบัญชีจริงของคุณกับ VT Markets
