AUD/USD อ่อนตัวลงหลังเปิดตลาดด้วยช่องว่างขาขึ้น (bullish gap) แต่ยังคงเคลื่อนไหวในแดนบวก โดยซื้อขายใกล้ระดับ 0.7030 ในช่วงการซื้อขายเอเชียวันจันทร์ เนื่องจากเงินดอลลาร์ออสเตรเลียทรงตัวได้จากปัจจัยหนุนที่เชื่อมโยงกับจีน ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตของ RatingDog จีน ชะลอลงมาอยู่ที่ 50.9 ในเดือนก.ค. จาก 51.7 ในเดือนมิ.ย. ต่ำกว่าคาดที่ 51.5 แต่ยังสะท้อนว่ากิจกรรมภาคโรงงานขยายตัวอยู่ ในออสเตรเลีย กรอบเป้าหมายเงินเฟ้อของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ยังคงอยู่ที่ 2–3% และผล CPI ล่าสุดถูกระบุว่า “อ่อนกว่าคาด” โดยการชะลอของเงินเฟ้อทั่วไป (headline inflation) มาจากราคาน้ำมันเชื้อเพลิงที่ลดลง
ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก หลังญี่ปุ่นยืนยันการดำเนินการแทรกแซง “ซื้อเยน” แบบประสานงานกับสหรัฐฯ และข้อมูลจากธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ชี้ว่าอาจใช้วงเงินสูงสุดถึง 5.897 หมื่นล้านดอลลาร์ในวันพฤหัสบดี ขณะเดียวกัน ภาวะหลีกเลี่ยงความเสี่ยง (risk aversion) ผ่อนคลายลงจากรายงานข่าวว่า สหรัฐฯ ระงับแผนโจมตีอิหร่านชั่วคราว เชื่อมโยงกับข้อเสนอเรื่องการเปิดช่องแคบฮอร์มุซ (Strait of Hormuz) อีกครั้งและความคืบหน้าโครงการนิวเคลียร์ของอิหร่าน แม้เจ้าหน้าที่อิหร่านโต้แย้งรายงานดังกล่าว ในภาพกว้าง แร่เหล็กยังเป็นสินค้าส่งออกใหญ่สุดของออสเตรเลีย ประเมินที่ 1.18 แสนล้านดอลลาร์ต่อปีจากข้อมูลปี 2021 และจีนเป็นปลายทางหลัก
กลยุทธ์ Long AUD/USD ท่ามกลางอิทธิพลมหภาค
เราแนะนำให้นักเทรดอนุพันธ์พิจารณาสะสมสถานะซื้อ (Long) เงินดอลลาร์ออสเตรเลียเทียบดอลลาร์สหรัฐ (AUD/USD) ขณะที่คู่เงินแกว่งใกล้ระดับสำคัญ 0.7030 แม้ PMI ภาคการผลิตจีนจะต่ำกว่าคาดเล็กน้อยลงมาอยู่ที่ 50.9 แต่การขยายตัวต่อเนื่องของภูมิภาคยังเป็นฐานรองรับที่มั่นคงต่อเศรษฐกิจออสเตรเลียซึ่งพึ่งพาการส่งออกสูง นอกจากนี้ แนวโน้มในอดีตชี้ว่าเมื่อ AUD ทะลุและยืนเหนือระดับจิตวิทยาสำคัญอย่าง 0.7000 ได้ มักกระตุ้นโมเมนตัมขาขึ้นที่ต่อเนื่อง
จำเป็นต้องจับตาท่าทีเชิงเข้มงวด (hawkish) ของ RBA อย่างใกล้ชิด เนื่องจากเงินเฟ้อภายในประเทศยังหนืดและอยู่เหนือกรอบเป้าหมาย 2% ถึง 3% อย่างมีนัย แม้ CPI ทั่วไปจะชะลอลงชั่วคราวจากราคาน้ำมันเชื้อเพลิงที่ผันผวน แต่อัตราดอกเบี้ยนโยบาย (cash rate) ของ RBA ที่ทรงตัวในระดับตึงตัว 4.35% ทำให้ตราสารอนุพันธ์ที่อิงผลตอบแทนสกุล AUD น่าสนใจสำหรับนักลงทุนที่แสวงหาผลตอบแทน (yield-seeking) ขณะที่ความคาดหวังต่อการปรับลดดอกเบี้ยของเฟดช่วงปลายปีมีแนวโน้มบีบส่วนต่างผลตอบแทนของดอลลาร์สหรัฐต่อไป
การแทรกแซงตลาด ความผันผวน และความเสี่ยงจากสินค้าโภคภัณฑ์
ดอลลาร์สหรัฐเผชิญแรงกดดันอย่างมาก โดยเฉพาะหลังโตเกียวยืนยันการแทรกแซงซื้อเยนวงเงินมหาศาล 5.897 หมื่นล้านดอลลาร์เพื่อพยุงค่าเงิน การดูดสภาพคล่องออกจากระบบอย่างเข้มข้นโดยทางการญี่ปุ่นสะท้อนว่าอัพไซด์ของ USD มีแนวโน้มถูกจำกัดในระยะสั้น เปิดช่องให้นักเทรดออปชันสกุลเงินเข้าซื้อคอลออปชันของ AUD (AUD calls) เราแนะนำให้ทำเฮดจ์สถานะดังกล่าวต่อความเสี่ยงการพุ่งขึ้นฉับพลันของความผันผวน เนื่องจากความเป็นไปได้ของการแทรกแซงแบบประสานงานจากธนาคารกลางต่าง ๆ ยังมีอยู่
แม้ข่าวลือเรื่องการ “พัก” ทางการทูตระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านจะกดเบี้ยความเสี่ยง (risk premium) ลงชั่วคราว แต่การปฏิเสธอย่างรวดเร็วจากเตหะรานทำให้ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ในช่องแคบฮอร์มุซยังคงหนุนความผันผวนในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ สำหรับนักเทรดอนุพันธ์ หมายความว่าราคาแร่เหล็กซึ่งล่าสุดแกว่งแถว 100 ถึง 110 ดอลลาร์ต่อตันเมตริก อาจเผชิญการเหวี่ยงตัวฉับพลันจากปัจจัยห่วงโซ่อุปทาน ซึ่งส่งผลโดยตรงต่อค่าเงิน AUD เราเสนอให้ใช้กลยุทธ์ออปชันแบบสแตรงเกิล (strangle) หรือสแตรดเดิล (straddle) ระยะสั้น เพื่อเก็งกำไรจากความผันผวนที่กำลังจะเพิ่มขึ้น โดยไม่ต้องเลือกทิศทางราคาสินค้าโภคภัณฑ์แบบชัดเจน
เริ่มต้นเทรดเดี๋ยวนี้ — คลิกที่นี่เพื่อสร้างบัญชีจริงของคุณกับ VT Markets
