ความตึงเครียดตะวันออกกลางและผลกระทบต่อตลาด
น้ำมัน WTI (น้ำมันดิบเวสต์เทกซัส เป็นราคามาตรฐานของน้ำมันดิบสหรัฐฯ) ปรับขึ้นต่อจากวันพุธมากกว่า 1% มาอยู่ราว $91.50 ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นมักกดดันหุ้น เพราะต้นทุนพลังงานที่เพิ่มขึ้นอาจทำให้กำไรของบริษัทลดลง รัฐมนตรีต่างประเทศอิหร่าน อับบาส อารักชี กล่าวว่าอิหร่านไม่ได้หารือเรื่องหยุดยิงกับสหรัฐฯ และไม่มีแผนจะเจรจา ตามรายงานของทีวีของรัฐอิหร่าน สื่อเดียวกันอ้างเจ้าหน้าที่ระดับสูงว่าอิหร่านจะยุติสงครามก็ต่อเมื่อเงื่อนไขของตนเองได้รับการตอบรับ และจะเดินหน้าโจมตีในภูมิภาคต่อไปจนกว่าจะถึงตอนนั้น เดอะวอลล์สตรีทเจอร์นัลรายงานว่า เงื่อนไขของอิหร่านรวมถึงการรับประกันว่าสงครามจะไม่กลับมาเริ่มใหม่ การยุติการโจมตีของอิสราเอลต่อฮิซบอลเลาะห์ (กลุ่มการเมืองและกองกำลังติดอาวุธในเลบานอน) ไม่จำกัด “โครงการขีปนาวุธ” (แผนและการพัฒนาจรวดนำวิถีของรัฐ) ของอิหร่าน และการยอมรับอำนาจของอิหร่านที่ช่องแคบฮอร์มุซ (เส้นทางเดินเรือสำคัญสำหรับการขนส่งน้ำมันโลก) โฆษกทำเนียบขาว คาโรไลน์ ลีวิตต์ กล่าวว่าทรัมป์เตือนว่าการโจมตีของสหรัฐฯ จะเพิ่มขึ้นหากอิหร่านไม่ยอมรับการหยุดยิง การปฏิเสธหยุดยิงของอิหร่านเพิ่ม “ความไม่แน่นอน” (สิ่งที่คาดเดาผลลัพธ์ได้ยาก) ให้กับตลาดอย่างมาก ความตึงเครียดทางการเมืองระหว่างประเทศนี้ดันราคาน้ำมันขึ้นโดยตรง และกดดันตลาดหุ้นเอเชีย สำหรับนักเทรด สัญญาณคือ “ความผันผวน” (ราคาขึ้นลงแรงและรวดเร็ว) จะเป็นประเด็นหลักในช่วงหลายสัปดาห์ข้างหน้า น้ำมันดิบ WTI พุ่งมากกว่า 12% ในช่วงสองสัปดาห์ที่ผ่านมา ทะลุระดับสำคัญ $90 เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ปลายปีที่แล้ว เมื่ออิหร่านมีท่าทีแข็งกร้าวและวอชิงตันข่มขู่ การซื้อ “คอลออปชัน” (สิทธิในการซื้อสินทรัพย์ที่ราคาและเวลาที่กำหนด โดยไม่บังคับต้องซื้อ) บน WTI หรือ “ฟิวเจอร์ส” เบรนต์ (สัญญาซื้อขายล่วงหน้าอ้างอิงราคาน้ำมันเบรนต์ ซึ่งเป็นราคามาตรฐานของน้ำมันฝั่งยุโรป/โลก) เป็นทางตรงในการเทรดความขัดแย้งที่กำลังรุนแรงขึ้น สำหรับตอนนี้แรงส่งยังอยู่ฝั่งราคาน้ำมันขาขึ้นกลยุทธ์ป้องกันความเสี่ยงจากความผันผวนของหุ้น
เมื่อดัชนีความผันผวน CBOE (VIX) (ดัชนีที่สะท้อนความคาดหวังความผันผวนของตลาดหุ้นสหรัฐฯ มักเรียก “ดัชนีความกลัว”) กระโดดขึ้นไปที่ 24.5 ควรพิจารณาซื้อ “พุตออปชัน” (สิทธิในการขายสินทรัพย์ที่ราคาและเวลาที่กำหนด โดยไม่บังคับต้องขาย) บนดัชนีหุ้น เช่น นิกเคอิ 225 และฮั่งเส็ง ตลาดเหล่านี้ไวต่อราคาพลังงานที่สูงขึ้นเป็นพิเศษ เพราะทำให้ “กำไรต่อยอดขาย” ของบริษัทลดลง กลยุทธ์นี้ช่วยป้องกันด้านขาลง และทำกำไรได้หากการขายหุ้นยังต่อเนื่อง ควรจำความกังวลของตลาดในไตรมาส 3 ปี 2025 เมื่อความตึงเครียดคล้ายกันในตะวันออกกลางทำให้หุ้นทั่วโลกย่อตัวอย่างรวดเร็ว 5% รูปแบบในอดีตนี้สนับสนุน “การเทรดคู่” (เปิดสถานะสองฝั่งพร้อมกันเพื่อให้ผลลัพธ์หักล้างกันบางส่วน) เช่น ซื้อฟิวเจอร์สน้ำมันดิบ (สถานะซื้อ) และขายชอร์ตฟิวเจอร์สดัชนีหุ้น (สถานะขายเพื่อหวังราคาลง) วิธีนี้เล่นกับ “ความสัมพันธ์สวนทาง” (เมื่อราคาสินทรัพย์หนึ่งขึ้น อีกสินทรัพย์มักลง) ที่กำลังเกิดขึ้น ข้อมูลตลาดชี้ว่า “ออเพนอินเทอเรสต์” (จำนวนสัญญาที่เปิดค้างอยู่และยังไม่ปิด/ไม่หมดอายุ) ของพุตออปชัน “นอกเงิน” (Out-of-the-money คือราคาใช้สิทธิยังไม่คุ้มค่าจะใช้สิทธิ ณ ตอนนี้) บนดัชนีฮั่งเส็งเพิ่มขึ้นมาก แปลว่าหลายคนกำลังเตรียมรับการปรับลงต่อไป การตั้งรับแบบนี้อาจทำให้ราคาลงต่อได้เองหากข่าวการเมืองระหว่างประเทศไม่ดีขึ้น ควรระวังการถือหุ้นฝั่งซื้อโดยไม่มีการป้องกันความเสี่ยงในสภาพแวดล้อมแบบนี้ สร้างบัญชีจริงของ VT Markets และ เริ่มเทรด ได้เลยตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
