ดัชนีราคาบ้านใหม่ของแคนาดาลดลง 2.3% เมื่อเทียบกับปีก่อน (ปีต่อปี) ในเดือนมกราคม ลดลงมากกว่าค่าก่อนหน้าที่ลดลง 2.0% ในครั้งก่อน
ข้อมูลแสดงว่าราคาบ้านใหม่ยังคงลดลงเมื่อเทียบกับปีก่อน อัตราการลดลงขยายกว้างขึ้น 0.3 จุดเปอร์เซ็นต์จากตัวเลขก่อนหน้า
รายงานเดือนมกราคมที่ระบุว่าราคาบ้านใหม่ลดลง 2.3% ปีต่อปี เป็นสัญญาณชัดเจนว่าความอ่อนแอกำลังรุนแรงขึ้น การลดลงครั้งนี้แย่กว่าที่ลดลง 2.0% ในเดือนธันวาคม สะท้อนว่าการชะลอตัวของตลาดที่อยู่อาศัยกำลังเร็วขึ้น เราจำเป็นต้องเตรียมรับผลกระทบต่อเศรษฐกิจที่อาจลามต่อในช่วงไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า
ข้อมูลนี้ทำให้ความเป็นไปได้เพิ่มขึ้นมากว่า “ธนาคารกลางแคนาดา” (Bank of Canada: หน่วยงานที่กำหนดนโยบายการเงินและอัตราดอกเบี้ยของประเทศ) อาจต้องลดอัตราดอกเบี้ยเร็วกว่าที่ตลาดคาด เราเห็นว่าธนาคารกลางไม่น่ามองข้ามแรงฉุดต่อเศรษฐกิจ โดยเฉพาะเมื่อเงินเฟ้อ (inflation: ราคาสินค้าและบริการโดยรวมแพงขึ้น) เพิ่งชะลอลงมาอยู่ที่ 2.7% เราควรพิจารณาซื้อ “ตราสารอนุพันธ์” (derivatives: สัญญาการเงินที่มูลค่าขึ้นกับสินทรัพย์อ้างอิง เช่น ดอกเบี้ยหรือพันธบัตร) เพื่อทำกำไรจากดอกเบี้ยที่ลดลง เช่น “ออปชันแบบคอล” (call options: สิทธิในการซื้อสินทรัพย์ในราคาที่กำหนด) บน “สัญญาซื้อขายล่วงหน้าพันธบัตรรัฐบาลแคนาดา” (Canadian bond futures: สัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่อ้างอิงราคาพันธบัตร)
ธนาคารกลางแคนาดาที่มีท่าที “ผ่อนคลาย” มากขึ้น (dovish: เน้นลดดอกเบี้ย/กระตุ้นเศรษฐกิจ) มีแนวโน้มทำให้ค่าเงินดอลลาร์แคนาดาอ่อนลง ขณะนี้ “ลูนี” (loonie: ชื่อเล่นของเงินดอลลาร์แคนาดา) กำลังพยายามยืนเหนือระดับ 0.7300 เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ ข่าวตลาดที่อยู่อาศัยนี้เพิ่มแรงกดดันฝั่งขาลงอย่างมาก เราเห็นโอกาสในการซื้อ “ออปชันแบบพุท” (put options: สิทธิในการขายสินทรัพย์ในราคาที่กำหนด) บนเงินดอลลาร์แคนาดา เพื่อเก็งว่าเงินจะอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ
ธนาคารรายใหญ่ของแคนาดาเกี่ยวข้องกับตลาดที่อยู่อาศัยมากผ่านพอร์ต “สินเชื่อที่อยู่อาศัย” (mortgage: เงินกู้เพื่อซื้อบ้าน) ขนาดใหญ่ อย่างที่เห็นในปี 2025 เมื่อ “อัตราค้างชำระ” (delinquency rates: สัดส่วนลูกหนี้ที่จ่ายล่าช้าหรือผิดนัดตามเงื่อนไข) เริ่มสูงขึ้น ราคาบ้านที่อ่อนลงทำให้ความสามารถทำกำไรและความมั่นคงของธนาคารเสี่ยงมากขึ้น การซื้อ “ออปชันแบบพุท” บน “อีทีเอฟกลุ่มการเงินของแคนาดา” (Canadian financials ETF: กองทุนดัชนีที่ซื้อขายในตลาด หุ้นรวมของบริษัทการเงิน/ธนาคาร) เป็นวิธีตรงในการป้องกันความเสี่ยง หรือทำกำไรจากความเปราะบางของกลุ่มนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
