ทองคำได้แตะระดับ $4,200 ขับเคลื่อนโดยการลดลงของผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐและเงินดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่า การเพิ่มขึ้นนี้เกิดขึ้นหลังจากที่ลดลงเป็น $3,886 ในช่วงปลายเดือนตุลาคม หลังจากที่ใกล้เคียงกับระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $4,400 ขณะนี้ราคาทองคำเพิ่มขึ้นเกือบ 2% การเปิดรัฐบาลสหรัฐอีกครั้งหลังจากการปิดทำการนาน 43 วันดูเหมือนเป็นไปได้ โดยสภาผู้แทนราษฎรจะลงคะแนนประมาณ 19:00 น. ตามเวลาอีสต์พีเจนต์ หลังการเปิดใหม่ รายงานเงินเฟ้อเดือนตุลาคมและจำนวนการจ้างงานนอกรัฐบาลอาจไม่ได้รับการเผยแพร่ตามที่ทำเนียบขาวกล่าว ปัจจัยที่มีผลต่อราคาทองคำ ดัชนีเงินดอลลาร์สหรัฐอยู่ที่ 99.49 โดยมีการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยที่ 0.04% การลดลงของผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐสนับสนุนราคาทองคำให้สูงขึ้น โดยหมายเหตุระยะเวลา 10 ปีอยู่ที่ 4.12% ลดลงห้าจุดฐาน บริษัทเอกชนลดจำนวนงานเฉลี่ย 11,250 ตำแหน่งต่อสัปดาห์จนถึงวันที่ 25 ตุลาคม และการตัดงานในเดือนตุลาคมอยู่ในระดับสูงสุดในรอบสองทศวรรษที่ 153,074 ตลาดคาดหวังการลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในเดือนธันวาคมที่ร้อยละ 80 ขณะที่ตลาดเงินคาดการณ์โอกาสเกิดเหตุการณ์นี้ที่ร้อยละ 63 โดยทางเทคนิค ราคาทองคำอาจเพิ่มขึ้นอีกหากสามารถปิดเหนือ $4,200 แต่มีแนวรับที่ $4,161 และ $4,100 ทองคำทำหน้าที่เป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่แน่นอน ธนาคารกลางเป็นผู้ถือครองทองคำหลัก เพิ่มทุนสำรองในช่วงที่มีความผันผวน และซื้อทองคำ 1,136 ตัน มูลค่าประมาณ $70 พันล้าน ในปี 2022 ทองคำมีความสัมพันธ์ที่ตรงกันข้ามกับเงินดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตร ซึ่งหมายความว่ามันได้รับประโยชน์เมื่อสินทรัพย์เหล่านี้ลดมูลค่า ราคาทองคำสามารถได้รับผลกระทบจากเหตุการณ์ทางการเมือง ความกลัวการถดถอย อัตราดอกเบี้ย และความแข็งแกร่งของเงินดอลลาร์ เมื่อราคาทองคำสูงกว่า $4,200 เราควรวางตำแหน่งเพื่อเพิ่มขึ้นในสัปดาห์ข้างหน้า ตัวขับเคลื่อนหลักคือผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ลดลง ขณะนี้อยู่ที่ 4.12% สำหรับหมายเหตุระยะเวลา 10 ปี และตลาดแรงงานที่ซบเซาซึ่งทำให้เห็นเหตุผลในการลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ สถานการณ์พื้นฐานนี้แนะนำว่าการซื้อออปชันคอลละเอียดยุทธศาสตร์ที่ตรงไปตรงมาที่สุด โอกาสที่จะเกิดการลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางในเดือนธันวาคมอยู่ที่ 63% ซึ่งเป็นสัญญาณสำคัญสำหรับสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน เช่น ทองคำ ความคาดหวังนี้เกิดจากรายงานล่าสุดที่แสดงให้เห็นการเพิ่มขึ้นอย่างมากในจำนวนการตัดงาน ซึ่งรายงาน Challenger สำหรับเดือนตุลาคมสูงที่สุดในรอบสองทศวรรษในเดือนนั้น เนื่องจากข้อมูลการเงินและการจ้างงานเดือนตุลาคมในทางการอาจไม่ได้รับการเผยแพร่เนื่องจากการปิดรัฐบาลเป็นเวลานาน 43 วัน รายงานเกี่ยวกับแรงงานในระดับรองนี้จึงมีความสำคัญมากขึ้น กลยุทธ์การลงทุนที่เป็นไปได้ ข้อมูลการจ้างงานที่อ่อนแอนี้ตามมาด้วยการประมาณการเบื้องต้นสำหรับ GDP ไตรมาสที่ 3 ปี 2025 ซึ่งอยู่ที่การเติบโตที่น้อยมากคือ 0.8% ก่อนที่การปิดจะเริ่มขึ้น ทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับการถดถอยที่อาจเกิดขึ้น นอกจากนี้ เรายังเห็นว่าความแข็งแกร่งของตลาดนี้ได้รับการสนับสนุนจากความต้องการของธนาคารกลางที่ยังคงอยู่ โดยข้อมูลเบื้องต้นแสดงให้เห็นว่าการซื้อสุทธิในไตรมาสที่ 3 ปี 2025 ยังคงใกล้เคียงกับระดับสูงสุดที่เราเห็นในปี 2022 และ 2023 ปัจจัยเหล่านี้สร้างพื้นฐานที่มั่นคงสำหรับราคาทองคำที่สูงขึ้น สำหรับวิธีการที่มุ่งมั่นในการซื้อขาย เราควรพิจารณาซื้อออปชันคอลบนฟิวเจอร์สทองคำ หรือ ETF ที่มีวันหมดอายุในเดือนมกราคมหรือกุมภาพันธ์ ปี 2026 การกำหนดราคาเป้าหมายที่ $4,250 และจากนั้น $4,300 ดูเหมือนจะเหมาะสม เนื่องจากระดับเหล่านี้สอดคล้องกับเหตุการณ์ทางเทคนิคถัดไป วิธีนี้ช่วยให้เราใช้ประโยชน์จากแรงผลักดันที่เพิ่มขึ้นในขณะที่กำหนดความเสี่ยงสูงสุดไว้ที่ค่าพรีเมียมที่จ่าย เนื่องจากความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการลงคะแนนเสียงในการเปิดรัฐบาล ความผันผวนอาจเพิ่มขึ้น สำหรับผู้ที่คาดหวังการเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วแต่ไม่มั่นใจในทิศทางถัดไป การสร้างกลยุทธ์ที่มีการเคลื่อนไหวไปทั้งสองทาง ซึ่งเกี่ยวข้องกับการซื้อออปชันคอลและออปชันพุทที่มีราคาและวันที่หมดอายุเดียวกัน อาจมีประสิทธิภาพ กลยุทธ์นี้จะทำผลกำไรหากมีการเปลี่ยนแปลงราคาอย่างมีนัยสำคัญในทิศทางใดทิศทางหนึ่งหลังการลงคะแนน ในขณะที่เราวางตำแหน่งของเรา ควรใช้ระดับเทคนิคที่สำคัญสำหรับการจัดการความเสี่ยง พื้นที่รอบ ๆ $4,100 และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วันใกล้ ๆ $4,080 เป็นโซนสนับสนุนที่สำคัญ เราสามารถใช้ระดับเหล่านี้เพื่อตั้งราคาออปชันพุทที่ปกป้องเพื่อป้องกันการสูญเสียในกรณีที่มีการกลับตัวอย่างรวดเร็ว

เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets