ผลกระทบต่อดัชนีดอลลาร์สหรัฐ
หลังจากการเผยแพร่ข้อมูล PMI การผลิต ISM ดัชนีดอลลาร์สหรัฐยังคงมีการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในแต่ละวัน ณ ขณะนี้ ดัชนีเพิ่มขึ้น 0.15% เป็น 99.85 ข้อมูลการผลิตล่าสุดชี้ให้เห็นถึงการชะลอตัวอย่างชัดเจน แต่รายละเอียดที่สำคัญที่สุดคือการลดลงอย่างมากในดัชนีราคาที่จ่าย ซึ่งเป็นการลดลงอย่างรวดเร็วที่สุดที่เราเห็นในรอบปี และเป็นสัญญาณที่ชัดเจนว่านโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ กำลังได้ผล เราควรวางตำแหน่งเพื่อให้ตลาดเริ่มตีราคาในท่าทีที่ผ่อนคลายมากขึ้นของธนาคารกลางสหรัฐฯ แนวโน้มนี้สนับสนุนตำแหน่งยาวในอนุพันธ์อัตราดอกเบี้ย เราเชื่อว่าการซื้อสัญญาฟิวเจอร์สเดือนมีนาคม 2026 เกี่ยวกับพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปี (ZN) หรือออปชันการโทรใน ETF พันธบัตรอย่าง TLT เป็นวิธีที่ตรงที่สุดในการทำการค้าในกรณีนี้ เครื่องมือ CME FedWatch ตอนนี้แสดงให้เห็นว่ามีโอกาสเกือบ 60% สำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยภายในสิ้นไตรมาสแรกของปี 2026 ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญจาก 40% ที่ราคาที่คาดหวังในสัปดาห์ที่ผ่านมากลยุทธ์สำหรับตลาดหุ้น
สำหรับตลาดหุ้น สิ่งนี้สร้างเรื่องราวที่แตกต่างกันระหว่างการเติบโตที่ชะลอตัวและแนวโน้มของอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง เรามองว่านี่เป็นข้อดีโดยรวมสำหรับเทคโนโลยีที่มีความไวต่ออัตราดอกเบี้ยและหุ้นเติบโตที่ประสบปัญหาในระยะเวลาการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยปี 2022-2024 เราควรพิจารณาซื้อออปชันการโทรที่มีราคาตรงตามเงินใน Nasdaq 100 (QQQ) ที่หมดอายุในต้นปี 2026 โดยคาดว่าผลดีจากการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยที่ลดลงจะกลบความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวในการผลิต ความแข็งแกร่งเริ่มต้นของดอลลาร์สหรัฐต่อข่าวนี้เป็นโอกาสสำหรับเรา การเปลี่ยนท่าทีของธนาคารกลางสหรัฐฯ ให้ผ่อนคลายควรนำไปสู่การทำให้ดอลลาร์อ่อนค่าลง และเราสงสัยว่าตลาดกำลังรอการยืนยันจากข้อมูลเกี่ยวกับการจ้างงานหรือ CPI ที่จะมาถึงก่อนที่จะขาย เรากำลังมองหาการซื้อออปชันขายใน Invesco DB US Dollar Index Bullish Fund (UUP) หรือซื้อออปชันการโทรในยูโรเป็นวิธีในการวางตำแหน่งสำหรับการลดลงที่คาดหวังนี้ สร้างบัญชี VT Markets ของคุณ และ เริ่มการซื้อขาย ตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
