เทสล่ากำลังจะรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สามของปี 2025 โดยตัวเลขที่คาดว่าจะออกมานั้นแข็งแกร่ง กำไรต่อหุ้นที่คาดการณ์ไว้คือ 0.55 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 37.5% จากไตรมาสก่อนหน้า ขณะที่รายได้คาดว่าจะอยู่ที่ 26.46 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้น 18% แม้จะมีตัวเลขเหล่านี้ แต่การคาดการณ์ในอนาคตของเทสล่ามีความสำคัญมากกว่าสำหรับการรับรู้ของตลาดในฐานะบริษัทที่เติบโต
มีสัญญาณหลายอย่างที่ชี้ให้เห็นถึงความท้าทายที่อาจเกิดขึ้น สต็อกสินค้ากำลังเพิ่มขึ้น เนื่องจากการผลิตมากกว่าการขายตั้งแต่ปลายปี 2024 ซึ่งบ่งชี้ถึงความต้องการที่อาจลดลง การเติบโตของรายได้ติดลบในไตรมาสที่สองของปี 2025 และชะลอตัวตั้งแต่ไตรมาสที่สามของปี 2024 กำไรก่อนหักภาษีลดลงประมาณ 11% ในแต่ละไตรมาสตั้งแต่ไตรมาสที่สามของปี 2024 ขณะที่ข้อจำกัดในการส่งออกแร่หายากจากจีนสร้างความท้าทายด้านห่วงโซ่อุปทาน
หุ้นของเทสล่าขณะนี้กำลังอยู่ในช่วงรวมตัวระหว่าง 411.6 ดอลลาร์และ 448.2 ดอลลาร์ ช่วงนี้มีความสำคัญในการประเมินความรู้สึกของตลาด การหลุดออกจากช่วงนี้อาจส่งสัญญาณความมั่นใจใหม่ของนักลงทุน ขณะที่การไม่สามารถทำได้อาจบ่งชี้ถึงการลดลงของการเติบโต
ในขณะที่รายงานผลประกอบการของเทสล่ากำลังจะออกในวันนี้ 22 ตุลาคม 2025 เราคาดว่าจะมีการเคลื่อนไหวของราคาอย่างมีนัยสำคัญ แม้ว่าคาดการณ์เบื้องต้นสำหรับไตรมาสที่สามจะดูแข็งแกร่ง แต่ความผันผวนที่คาดการณ์สำหรับตัวเลือกในระยะสั้นอยู่ที่มากกว่า 90% ซึ่งบ่งบอกว่านักเทรดเตรียมพร้อมสำหรับความประหลาดใจ สิ่งที่สำคัญคือการคาดการณ์ในอนาคตของบริษัท ซึ่งอาจทำให้หุ้นหลุดออกจากการรวมตัวที่แน่นหนาระหว่าง 411 ดอลลาร์และ 448 ดอลลาร์
หากมีเบาะแสเกี่ยวกับความอ่อนแอในแนวโน้ม อาจยืนยันความกลัวว่าภยุคการเติบโตจะจบลง ดอกเบี้ยสูง ซึ่งธนาคารกลางสหรัฐกำหนดอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 5.5% จนถึงกันยายน 2025 ทำให้การจัดหาเงินทุนสำหรับรถยนต์ใหม่มีราคาแพงมากขึ้น การคาดการณ์ที่น่าผิดหวังอาจเห็นเราไปทดสอบส่วนล่างของช่วงที่ 411.60 ดอลลาร์ ซึ่งทำให้กลยุทธ์การวางขายหรือ “แบร์พุทสเปรด” ดูน่าสนใจ
ในทางตรงกันข้าม หากฝ่ายบริหารแสดงความมั่นใจในคาดการณ์การเติบโต อาจกระตุ้นการสั้นที่รุนแรง แผนที่เชื่อถือได้ในการจัดการสต็อกที่เพิ่มขึ้น ซึ่งเพิ่มขึ้นถึง 18 วันในไตรมาสที่สามของปี 2025 จากตัวเลขหลักเดียวในปี 2023 อาจเป็นแรงผลักดันที่เราต้องการ ในกรณีนี้เราจะเฝ้าดูการหลุดออกจาก 448.20 ดอลลาร์ ทำให้ “บูลคอลล์สเปรด” เป็นวิธีที่น่าสนใจในการเล่นการเคลื่อนไหวไปยังระดับสูงสุดก่อนหน้า 470.54 ดอลลาร์
เราจะไม่สามารถมองข้ามแรงกดดันจากคู่แข่ง ซึ่งเป็นปัจจัยสำคัญสำหรับการกำหนดตำแหน่งของอนุพันธ์ในสัปดาห์นี้ BYD ได้เสริมความเป็นผู้นำในตลาดจีนในไตรมาสที่แล้ว โดยคว้าส่วนแบ่งการขายรถยนต์ไฟฟ้าภายในประเทศกว่า 35% ขณะที่การเติบโตของการขายรถยนต์ไฟฟ้าทั่วโลกชะลอตัวลงเหลือ 15% เมื่อเทียบปีต่อปี จากที่เคยมีมากกว่า 30% ในปี 2024 การต่อสู้ที่กำลังดำเนินอยู่บ่งบอกว่าแม้จะมีรายงานเชิงบวก แต่การฟื้นตัวใดๆ ก็ตามอาจถูกจำกัด เนื่องจากนักเทรดยังคงระมัดระวังต่อแรงกดดันค่ามาร์จิ้นในระยะยาว
เนื่องจากลักษณะของเหตุการณ์นี้มีความเป็นไปได้สองด้าน กลยุทธ์ที่สามารถทำกำไรจากการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง เช่น “ลองสแทรดเดิล” หรือ “สแทรงเกิล” จึงควรที่จะพิจารณาเพื่อเล่นความผันผวนหลังรายงานผลประกอบการทันที หลังจากการตอบสนองเบื้องต้น เราจะมองหาการยืนยันแนวโน้มใหม่ที่อยู่นอกช่วงปัจจุบัน ทิศทางที่มันเคลื่อนไหวจะกำหนดกลยุทธ์ตัวเลือกของเราสำหรับส่วนที่เหลือของไตรมาสที่สี่
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
