ผลกระทบทางภูมิศาสตร์การเมืองต่อทองคำ
เหตุการณ์ทางภูมิศาสตร์การเมือง เช่น ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และรัสเซีย รวมทั้งการประชุมระหว่างผู้นำ มีส่วนเพิ่มความซับซ้อนในมุมมองทางเศรษฐกิจ คำแถลงจากเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐชี้ถึงความเป็นไปได้ในการลดอัตราดอกเบี้ย ซึ่งมีผลต่อมูลค่าดอลลาร์และส่งผลต่อราคาทองคำต่อไป ในอินเดีย ราคาทองคำจะอิงตามอัตราในระดับสากลและปรับตามค่าของสกุลเงินในประเทศ การเปลี่ยนแปลงอาจเกิดขึ้นในพื้นที่ แต่ราคาจะมีการอัปเดตอย่างสม่ำเสมอเพื่อสะท้อนความเป็นจริงในตลาด ธนาคารกลางทั่วโลกเป็นผู้ซื้อทองคำที่สำคัญ เพื่อกระจายการลงทุนและเสริมสร้างเศรษฐกิจ ทองคำมีคุณค่าเป็นที่พักพิงเพื่อป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและการลดค่าของสกุลเงิน ปกติแล้วจะเคลื่อนไหวในทิศทางตรงข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยง ราคายังได้รับผลกระทบจากแนวโน้มอัตราดอกเบี้ย โดยอัตราที่ต่ำมักจะทำให้ทองคำดึงดูดมากขึ้น แรงขับเคลื่อนในตลาด เช่น ดอลลาร์แข็งหรืออ่อน สามารถมีอิทธิพลอย่างมากต่อพฤติกรรมการซื้อทองคำการคาดการณ์ตลาดและกลยุทธ์
ในสภาพแวดล้อมตลาดปัจจุบัน เรามองเห็นโอกาสที่ดีในการสร้างตำแหน่งยาวในสินทรัพย์ทองคำ การเพิ่มขึ้นของความตึงเครียดทางการค้าสหรัฐฯ-จีน การปรับแนวนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐ และความขัดแย้งทางภูมิศาสตร์การเมืองที่ต่อเนื่องสร้างแรงส่งที่ดีสำหรับทองคำ ปัจจัยเหล่านี้ทำให้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยเพิ่มขึ้น โดยทองคำเป็นผู้ได้ประโยชน์หลัก ตลาดได้คาดการณ์ไว้ว่า จะมีการลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดสองครั้งจากธนาคารกลางสหรัฐก่อนสิ้นปี ซึ่งควรทำให้ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าต่อไป เราได้เห็นเครื่องมือ CME FedWatch แสดงความน่าจะเป็นมากกว่า 90% สำหรับการลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 29 ตุลาคมนี้ หลังจากรายงานการจ้างงานที่เผยแพร่ในเดือนกันยายน ซึ่งแสดงให้เห็นการจ้างงานลดลงต่ำกว่าที่คาดการณ์ ความผันผวนที่คาดการณ์ไว้ในตัวเลือกทองคำพุ่งสูงขึ้น โดยดัชนีความผันผวนของ ETF ทองคำ (GVZ) สูงสุดในรอบ 12 เดือนในสัปดาห์ที่ผ่านมา ด้วยความคล้ายคลึงกับระดับที่เห็นในช่วงที่เกิดความตึงเครียดทางการเงินเมื่อต้นปี 2024 ด้วยค่าใช้จ่ายเบื้องต้นที่ถูกจำกัด นักเทรดอาจพิจารณาการใช้กลยุทธ์ bull call spreads แทนการซื้อการโทรโดยตรง ซึ่งกลยุทธ์นี้ช่วยให้สามารถจำกัดค่าใช้จ่ายในตอนแรก ในขณะที่ยังคงการเปิดโอกาสในการรับผลประโยชน์จากการเพิ่มขึ้นของราคา การประชุมที่กำหนดระหว่างประธานาธิบดีทรัมป์และประธานาธิบดีปูตินในบูดาเปสต์ เป็นความเสี่ยงสำคัญที่อาจทำให้มุมมองนี้เปลี่ยนแปลง การมีข้อตกลงสันติภาพหรือการลดความตึงเครียดอย่างมีนัยสำคัญในยูเครนอาจทำให้เกิดความรู้สึก “เสี่ยงสูง” ในตลาด ส่งผลให้ราคาทองคำลดลง เราเห็นการลดลงคล้ายๆ กัน แต่เกิดขึ้นในเวลาอันสั้น หลังจากการประชุมหยุดยิงในช่วงกลางปี 2024 ซึ่งเน้นให้เห็นความอ่อนไหวนี้ การเคลื่อนไหวที่ตรงกันข้ามระหว่างทองคำและดอลลาร์สหรัฐ ยังคงเป็นปัจจัยสำคัญในการซื้อขายนี้ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ได้ผ่านระดับสนับสนุนที่สำคัญที่ 102.50 ในสัปดาห์นี้ โดยคาดการณ์ถึงการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด มองย้อนกลับไปที่การเปลี่ยนแปลงนโยบายของเฟดในปลายปี 2023 พบว่า DXY ลดลงมากกว่า 4% ในสองเดือนถัดมา ในขณะที่ทองคำเพิ่มขึ้นเกือบ 8% ซึ่งชี้ให้เห็นถึงแนวทางประวัติศาสตร์ที่ชัดเจนสำหรับการตั้งค่าในปัจจุบัน
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
