การคาดการณ์จากกองทุนการเงินระหว่างประเทศ
กองทุนการเงินระหว่างประเทศ (IMF) คาดการณ์การเติบโตของเศรษฐกิจทั่วโลกที่ 3.2% ในปี 2025 โดยระบุว่าการที่สงครามการค้าระหว่างสหรัฐและจีนเพิ่มขึ้นอาจส่งผลกระทบต่อผลผลิต ขณะที่การปิดรัฐบาลสหรัฐยังคงดำเนินอยู่โดยไม่มีการแก้ไข ส่งผลให้ปริมาณการลงทุนในทองคำเพิ่มขึ้น ราคาทองคำจึงอยู่ในระดับสูงสุดใหม่ เทรดเดอร์คาดหวังการลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดในเดือนตุลาคม โดยมีโอกาสสูงที่จะมีการลดอีกรอบในเดือนธันวาคม ซึ่งจะทำให้ค่าเงินดอลลาร์ถูกกดดัน และสนับสนุนราคาทองคำ การลดลงในช่วงสั้นของทองคำอาจเป็นโอกาสในการซื้อ โดยคาดว่าจะมีแรงสนับสนุนรอบ ๆ ระดับ $4,060-4,055 แต่ถ้าราคาต่ำกว่านี้อาจส่งสัญญาณถึงการขาดทุน ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐมีการเปลี่ยนแปลงตามตลาดกับสกุลเงินหลัก โดยแข็งค่าที่สุดเมื่อเทียบกับดอลลาร์นิวซีแลนด์ แต่กลับอ่อนตัวเมื่อเปรียบเทียบกับสกุลเงินอื่น ๆ เช่น ยูโร และดอลลาร์แคนาดา ด้วยการเคลื่อนไหวของทองคำที่มีพลังมากกว่าที่ผ่านมา แผนกลยุทธ์หลักคือการติดตามแนวโน้มแต่ต้องระมัดระวัง การอ่านค่า RSI ที่สูงมากบ่งบอกว่าการถือครองฟิวเจอร์สเป็นความเสี่ยง ควรพิจารณาการซื้อออปชันแบบ Call เพื่อจำกัดการขาดทุนในขณะที่ยังมีโอกาสในการทำกำไรการเปลี่ยนแปลงในตลาดทองคำ
การพุ่งขึ้นดังกล่าวถือว่ามากกว่าสิ่งที่เราเห็นในอดีต เช่น การทำสถิติสูงสุดในปี 2024 รอบ $2,430 สะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงสำคัญในทองคำ ตลาดเชื่อว่าธนาคารกลางสหรัฐได้เปลี่ยนความเชื่อมั่นจากนโยบายการปรับอัตราดอกเบี้ยไปอย่างสิ้นเชิง ทำให้การลดอัตราดอกเบี้ยกลายเป็นที่แน่นอน การเปลี่ยนแปลงพื้นฐานจากนโยบายดอลลาร์แข็งสร้างแรงผลักดันที่ดีให้กับทองคำ สถิติล่าสุดยืนยันถึงแนวโน้มที่ดีนี้ โดยเห็นการไหลเข้าที่เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในกองทุน ETF ทองคำใหญ่ ๆ เช่น GLD นับตั้งแต่การปิดรัฐบาลเริ่มขึ้นในวันที่ 1 ตุลาคม ข้อมูลล่าสุดจาก CFTC ยังแสดงให้เห็นว่าตำแหน่งซื้อขายในทองคำอยู่ในระดับสูงสุดในรอบปี นี่แสดงให้เห็นว่ากองทุนขนาดใหญ่กำลังเดิมพันกับการแข็งแกร่งที่ต่อเนื่อง แต่ก็เตือนว่า ตลาดกำลังแออัด เทรดเดอร์ควรจับตาระดับ $4,100 อย่างใกล้ชิดสำหรับการปรับตัวลง การปรับตัวสู่ระดับนี้อาจเป็นโอกาสในการเริ่มต้นตำแหน่งที่ยาวหรือเพิ่มตำแหน่งที่มีอยู่ สำหรับการป้องกันความเสี่ยงจากการกลับตัวอย่างรวดเร็วจากระดับที่เกินราคา การซื้อออปชันแบบ Put ที่อยู่นอกเงินสามารถให้การประกันภัยที่ถูกสำหรับพอร์ตการลงทุนที่ยาวอยู่แล้ว การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐไม่ใช่เพียงแค่ปัญหาสำหรับทองคำ ด้วยเครื่องมือ FedWatch ที่คาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมอีกสองครั้งภายในสิ้นปี เทรดเดอร์ระดับอนุพันธ์ยังสามารถพิจารณาการขายฟิวเจอร์สดอลลาร์สหรัฐ (DXY) นอกจากนี้การซื้อออปชัน Call ในคู่สกุลเงินเช่น EUR/USD หรือ GBP/USD เป็นอีกวิธีในการใช้ประโยชน์จากความคาดหวังเรื่องธนาคารกลางที่ผ่อนคลาย การปิดรัฐบาลสหรัฐกำลังเข้าสู่สัปดาห์ที่สาม โดยมีการเปรียบเทียบกับการปิดทำการ 35 วันในปลายปี 2018 ที่สร้างความวุ่นวายในตลาดอย่างมาก
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
