Nvidia และยักษ์ใหญ่ AI
Nvidia เป็นหนึ่งในบริษัทที่มีส่วนแบ่ง 7% ของ S&P 500 โดยบริษัท AI ที่ใหญ่ที่สุด 8 แห่งมีสัดส่วนเกินกว่า 36% ซึ่งแสดงให้เห็นถึงอิทธิพลของพวกเขาในตลาด นอกเหนือจาก 10 บริษัทแรก ยังมีบริษัทอย่าง Oracle, Palantir และ Cisco ที่มีส่วนสนับสนุนต่อกรอบงานของ AI ภายในดัชนี หากการลงทุนใน AI ลดลง ดัชนี S&P 500 อาจได้รับผลกระทบอย่างกว้างขวาง Goldman Sachs ยังไม่ได้คาดการณ์ถึงการหดตัวที่เกิดขึ้นในทันที อย่างไรก็ตาม พวกเขาเตือนว่าการลดการใช้จ่ายด้าน AI ในอนาคตอาจเป็นอันตรายต่อมูลค่าของ S&P 500 โดยเฉพาะอย่างยิ่งส่งผลกระทบต่อมาตรฐานที่บริษัทเทคโนโลยีใช้อยู่ ในการพิจารณาภาวะตลาดในวันที่ 15 กันยายน 2025 เราต้องให้ความสำคัญกับคำเตือนนี้ โดยที่ S&P 500 ค้าขายอยู่เหนือ 6,000 การลดลง 15-20% เป็นความเสี่ยงที่สำคัญต่อพอร์ตการลงทุนที่ได้ประโยชน์จาก AI ตลอดทั้งปีการป้องกันความเสี่ยงจากการลดลงที่อาจเกิดขึ้น
ในสัปดาห์ที่จะถึงนี้ เราควรมองความผันผวนว่าเป็นสินทรัพย์ที่มีมูลค่าต่ำ ดัชนีความผันผวน CBOE (VIX) อยู่ในระดับต่ำสุดในรอบหลายปีประมาณ 13 ทำให้สัญญาอ็อปชันป้องกันราคาค่อนข้างถูก เราสามารถเริ่มสร้างตำแหน่งในตลาดในออปชันขาย S&P 500 (SPX) ที่มีวันที่หมดอายุยาวหรือออปชันซื้อ VIX ที่จะหมดอายุในไตรมาสแรกของปี 2026 ซึ่งตรงตามเวลาในการชะลอการใช้จ่าย นี่คือเวลาสำหรับการป้องกันความเสี่ยง ไม่ใช่การขายออกอย่างตื่นตระหนก สำหรับผู้ที่มีการเปิดตำแหน่งยาวในเทคโนโลยีจำนวนมาก การซื้อออปชันขายที่ไม่มีมูลค่าบน ETF Nasdaq-100 (QQQ) เป็นวิธีการตรงในการประกันความเสี่ยงจากการลดลงเฉพาะในกลุ่มอุตสาหกรรม รายงานสินค้าที่คงทนของสหรัฐสำหรับเดือนสิงหาคม 2025 แสดงให้เห็นการลดลงครั้งแรกในคำสั่งซื้อใหม่สำหรับคอมพิวเตอร์และผลิตภัณฑ์อิเล็กทรอนิกส์ในรอบหกเดือน ซึ่งเพิ่มน้ำหนักทางสถิติให้กับความกังวลเหล่านี้ เรามักจะเห็นการรวมตลาดในลักษณะนี้มาก่อน โดยเฉพาะในช่วงการเติบโตของดอทคอมสูงสุดในปี 2000 ขณะที่ผู้นำ AI ในปัจจุบันมีผลกำไรที่แข็งแกร่งกว่า แต่การเปลี่ยนแปลงความรู้สึกสามารถทำให้ตลาดทั้งหมดเปลี่ยนราคาได้อย่างรวดเร็ว ดังนั้นเราสามารถใช้การแพร่กระจายออปชันแบบขายเพื่อสร้างการป้องกันความเสี่ยงที่สามารถทำกำไรจากการลดลงเล็กน้อยหรือแม้กระทั่งในช่วงเวลาที่มีความผันผวนสูงอย่างยั่งยืน สร้างบัญชี VT Markets แบบสดของคุณ และ เริ่มการซื้อขาย ตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
