การเปลี่ยนแปลงสกุลเงินหลัก
ข้อมูล PPI ของสหรัฐสำหรับเดือนสิงหาคมแสดงให้เห็นว่ามีการลดลง โดยตัวเลขหลักรายเดือนลดลง -0.1% และโดยไม่รวมอาหารและพลังงานก็มีกระแสลดลงเช่นกันที่ -0.1% โดยตัวเลขปีต่อปีอยู่ที่ 2.6% สำหรับตัวเลขหลักและ 2.8% เมื่อไม่รวมอาหารและพลังงาน ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ ดอลลาร์สหรัฐมีปฏิกิริยาที่หลากหลายต่อข่าวนี้ ข้อมูล CPI ของสหรัฐที่จะออกมาถัดไปมีความสำคัญมากก่อนการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของ FOMC โดยมีการคาดการณ์ว่าเพิ่มขึ้น 0.3% ในทั้งตัวเลขหลักและตัวเลขที่ไม่รวมอาหารและพลังงาน โดยคาดว่าตัวเลข CPI ปีต่อปีจะอยู่ที่ 2.9% การเปลี่ยนแปลงสกุลเงินหลักเมื่อเปรียบเทียบกับดอลลาร์สหรัฐรวมถึง EUR +0.09%, JPY ไม่เปลี่ยนแปลง, GBP -0.02%, CHF +0.20%, CAD +0.13%, AUD -0.50%, และ NZD -0.29% ในเดือนกรกฎาคมยอดขายส่งของสหรัฐเพิ่มขึ้น 1.4% ซึ่งสูงกว่าที่คาดหวังที่ 0.2% ในขณะที่สินค้าคงคลังเพิ่มขึ้นเล็กน้อยที่ 0.1% การประมาณ GDP ของสหรัฐเพิ่มขึ้นเป็น 3.1% จาก 3.0% ตามรายงานของ Atlanta Fed กระทรวงการคลังสหรัฐได้ขายพันธบัตรอายุ 10 ปีมูลค่า 39 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งมีความต้องการจากต่างประเทศอยู่ที่ 83.13% ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยในช่วง 6 เดือนที่ 71.1% การเคลื่อนไหวของผลตอบแทนในสหรัฐทำให้เส้นผลตอบแทนแบนลง โดยผลตอบแทนของพันธบัตรอายุ 10 ปีลดลง -3.0 จุดพื้นฐานมาอยู่ที่ 4.043% ใกล้ระดับต่ำสุดในรอบสัปดาห์ความรู้สึกตลาดและกลยุทธ์
ข้อมูลราคาผู้ผลิตสำหรับเดือนสิงหาคมมีความนุ่มนวลกว่าที่คาดการณ์ ซึ่งแสดงให้เห็นว่าอาจมีการลดอัตราเงินเฟ้ออย่างรวดเร็ว นี่ทำให้ข้อมูล CPI ในวันพรุ่งนี้มีความสำคัญมากขึ้นเพื่อยืนยันแนวโน้มนี้ก่อนการประชุมของ Fed ในสัปดาห์หน้า หาก CPI ออกมาต่ำเช่นเดียวกัน ก็จะทำให้โอกาสที่ Federal Reserve จะหยุดหรือส่งสัญญาณการลดอัตราดอกเบี้ยในอนาคตมีความแข็งแกร่งขึ้น ข้อมูลที่ขัดแย้งกันนี้ทำให้เกิดความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นก่อนการประกาศ CPI และการตัดสินใจของ FOMC สัญญาฟิวเจอร์สของ Fed Funds ระบุว่ามีโอกาสประมาณ 60% ในการลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมในเดือนธันวาคม 2025 ซึ่งเพิ่มขึ้นชัดเจนจากสัปดาห์ก่อน นี่บ่งชี้ว่าผู้ค้าอาจต้องเตรียมตัวสำหรับปฏิกิริยาของตลาดที่สำคัญต่อข้อมูลเงินเฟ้อในวันพรุ่งนี้ ตลาดพันธบัตรส่งสัญญาณที่ชัดเจนว่าคาดว่าอัตราดอกเบี้ยจะลดลง ซึ่งเห็นได้จากความต้องการที่สูงมากสำหรับพันธบัตรอายุ 10 ปี ผลตอบแทนที่ลดลงมาที่ 4.043% บ่งชี้ว่านักลงทุนรายใหญ่กำลังล็อคอัตราปัจจุบันไว้ก่อนที่จะลดลงอีก ในการเคลื่อนไหวนี้เป็นการลงคะแนนเสียงที่มั่นใจในแนวโน้มที่กระจายตัวมากขึ้นจาก Fed สำหรับผู้ค้าทางการเงิน กลยุทธ์การซื้อความผันผวนอาจเป็นวิธีที่รอบคอบ ดัชนีความผันผวน CBOE (VIX) ได้ปรับตัวสูงขึ้นไปที่ 15.8 และเบี้ยประกันตัวเลือกบนดัชนีและฟิวเจอร์สอัตราดอกเบี้ยมีแนวโน้มที่จะขยายตัวมากขึ้น การใช้กลยุทธ์แบบ straddles หรือ strangles อาจเป็นหนทางในการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของราคาใหญ่ในทิศทางใดทิศทางหนึ่งหลังจากข้อมูล CPI ในตลาดสกุลเงิน เราเห็นการเคลื่อนไหวของความเสี่ยงที่คลาสสิกโดยมีความอ่อนแอในเงินดอลลาร์ออสเตรเลียและนิวซีแลนด์ ในทางตรงกันข้าม ฟรังก์สวิสกำลังแข็งค่าขึ้นในฐานะสินทรัพย์ที่ปลอดภัย กลยุทธ์ตัวเลือกที่เดิมพันในความอ่อนแอของ AUD/USD อาจจะดูน่าสนใจ โดยเฉพาะหากความกังวลเกี่ยวกับการเติบโตทั่วโลกยังคงเพิ่มขึ้น
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
