การปรับอัตราดอกเบี้ยที่คาดว่าจะเกิดขึ้น
ดัชนีราคาผู้ผลิตของสหรัฐคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.3% ทั้งในส่วนของตัวเลขทั่วไปและตัวเลขหลัก โดยมีการคาดการณ์ปีต่อปีที่ 3.3% และ 3.5% ตลาดคาดว่าจะมีโอกาส 92% ที่จะมีการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน เนื่องจากมีสัญญาณของการอ่อนตัวในตลาดแรงงานของสหรัฐ เนื่องจากการปรับปรุงข้อมูลของ BLS แสดงให้เห็นว่ามีการลดลงของงานถึง -911,000 ตำแหน่งจากมีนาคม 2024 ถึงมีนาคม 2025 แนวโน้มนี้ทำให้อัตราผลตอบแทนลดลง ซึ่งสนับสนุนกรณีการลดอัตราดอกเบี้ย เมื่อเริ่มเซสชันของสหรัฐ อัตราผลตอบแทนเพิ่มขึ้นเล็กน้อย โดยอัตราผลตอบแทน 2 ปีอยู่ที่ 3.55% และอัตราผลตอบแทนระยะยาวก็เพิ่มขึ้นเล็กน้อย ดัชนีหุ้นของสหรัฐแสดงผลที่หลากหลาย: ดัชนีดาวน์ลดลง ขณะที่ S&P และ NASDAQ เพิ่มขึ้น โดยสองตัวหลังทำสถิติสูงสุดก่อนหน้า หุ้นของ Oracle พุ่งขึ้น 31% ในการซื้อขายก่อนเปิดตลาด เนื่องจากการคาดการณ์การเติบโตในอนาคตที่เป็นบวก การเน้นการเปลี่ยนแปลงไปสู่ AI และโครงสร้างพื้นฐานคลาวด์ หุ้นของ Nvidia, AMD และ Broadcom ก็เห็นการเพิ่มขึ้นเช่นกัน ในขณะที่หุ้นของ Apple ลดลง 0.71% หลังจากตกในวันก่อนหน้า ราคาน้ำมันดิบเพิ่มขึ้น $0.82 เป็น $63.46 และทองคำเพิ่มขึ้น $25.86 เป็น $3649.44 โดยเคยทำสถิติสูงสุดในอดีต Bitcoin เพิ่มขึ้น $1111 เทรดที่ราคา $112,648ความกังวลในตลาดปัจจุบัน
เรากำลังเห็นตลาดหยุดชะงักจากความกลัวต่อความขัดแย้งระหว่างประเทศที่เพิ่มขึ้นในตะวันออกกลางและยุโรปตะวันออก ดัชนีราคาผู้ผลิตในวันนี้และดัชนีราคาผู้บริโภคที่สำคัญกว่าพรุ่งนี้จะเป็นจุดสนใจหลักก่อนการประชุม Fed ในสัปดาห์หน้า ข้อมูลเงินเฟ้อนี้จะมีส่วนช่วยให้เราเห็นทิศทางตลาดชัดเจนขึ้น ความไม่แน่นอนหลักสำหรับเทรดเดอร์คือการที่ตลาดคาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ยจาก Fed ขณะที่เงินเฟ้อยังคงสูงกว่า 3% ซึ่งสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของ Fed อย่างมาก ความคาดหวังนี้ขับเคลื่อนโดยการอ่อนตัวของตลาดแรงงานอย่างรวดเร็ว ซึ่งมีการปรับลดจำนวนงานจำนวนมากถึง 911,000 ตำแหน่งจากข้อมูลของปีที่ผ่านมา การปรับลดในระดับนี้ถือเป็นเรื่องที่เกิดขึ้นยากในประวัติศาสตร์และให้เหตุผลชัดเจนแก่ Fed ในการลดอัตราดอกเบี้ยแม้จะมีเงินเฟ้อ ในตลาดหุ้น เรากำลังเห็นการเปลี่ยนแปลงมูลค่าครั้งใหญ่ไปยังบริษัทที่ขับเคลื่อนการเติบโตของ AI หุ้นของ Oracle พุ่งขึ้นกว่า 30% จากสัญญาในอนาคตสำหรับบริการคลาวด์ของตน ซึ่งเพิ่มขึ้นเป็น $455 พันล้าน แสดงให้เห็นว่าความต้องการ AI ในระยะยาวเป็นสิ่งที่ได้รับรางวัลในปัจจุบัน ธีมเดียวกันนี้ทำให้หุ้นของ Nvidia และผู้ผลิตชิปอื่น ๆ เพิ่มขึ้น ขณะที่ยักษ์ใหญ่เทคโนโลยีเก่าอย่าง Apple กลับล้าหลัง ด้วยความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เพิ่มขึ้นและความคาดหวังว่าจะมีการลดอัตราดอกเบี้ย ทองคำจึงกลายเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัยอันดับหนึ่ง โดยเทรดใกล้ราคาสูงสุดตลอดกาลที่มากกว่า $3,600 ต่อออนซ์ ราคานี้สะท้อนถึงการรวมกันที่ทรงพลังของความกลัวและความเชื่อว่ Fed จะเริ่มผ่อนคลายนโยบายการเงินในเร็วๆ นี้ เทรดเดอร์กำลังใช้สัญญาต่าง ๆ เพื่อลงทุนในความสำเร็จต่อไป แต่ราคาที่สูงบ่งบอกว่านี่เป็นการซื้อขายที่แออัดมากแล้ว ค่าความสัมพันธ์หลักของสกุลเงินอยู่ในสภาวะเงียบสงบเป็นพิเศษ ซึ่งบ่งบอกว่าพวกเขาน่าจะเตรียมเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ การขาดการเคลื่อนไหวนี้เป็นผลโดยตรงจากการรอข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐและการตัดสินใจของ Fed ในสัปดาห์หน้าเพื่อให้เกิดแรงจูงใจที่ชัดเจน
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
