การตอบสนองของตลาด
ตลาดกำลังเริ่มรับรู้ถึงความเป็นไปได้ของการลดอัตราดอกเบี้ยเกือบสามครั้งภายในสิ้นปี Barclays เคยคาดการณ์ว่าจะมีการลดเพียงในเดือนกันยายนและธันวาคม แต่การคาดการณ์ที่ปรับปรุงแล้วนี้ตรงกับความรู้สึกของตลาดในปัจจุบันมากขึ้น เทรดเดอร์ตอนนี้กำลังตั้งราคาไว้ที่ประมาณ 68 จุดในการลดอัตราก่อนสิ้นปี ด้วยความคาดหวังที่ชัดเจนถึงการลดอัตราดอกเบี้ยหลายครั้ง ตลาดจึงตอบสนองอย่างมากต่อรายงานการจ้างงานที่อ่อนแอเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา เศรษฐกิจสร้างงานเพียง 95,000 ตำแหน่งในเดือนสิงหาคม ทำให้อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 4.2% และกระตุ้นให้มีการคาดเดาว่า Federal Reserve จะต้องมีการดำเนินการเร็วๆ นี้ ซึ่งได้เปลี่ยนความคาดหวังไปสู่การลดอัตราสามครั้งก่อนสิ้นปี สำหรับเทรดเดอร์ที่มุ่งเน้นไปที่อัตราดอกเบี้ย แนวโน้มนี้ชี้ให้เห็นว่าควรเตรียมตัวสำหรับอัตราที่ลดต่ำลงในอนาคต เครื่องมือ CME FedWatch ขณะนี้แสดงความน่าจะเป็น 92% สำหรับการลดอัตรา 25 จุดในที่ประชุมวันที่ 17 กันยายน สัญญาล่วงหน้าเช่น SOFR (อัตราการเงินคืนเงินค้ำประกันรายวัน) ก็เป็นวิธีที่ตรงไปตรงมาในการลงทุนในเรื่องนี้ เนื่องจากราคาของมันจะสูงขึ้นหากอัตราลดลงตามที่คาดการณ์ไว้ผลกระทบต่อตลาดหุ้น
ในตลาดหุ้น สถานการณ์ซับซ้อนกว่า เนื่องจากเหตุผลของการลดอัตราคือเศรษฐกิจชะลอตัว S&P 500 เคยลดลงในช่วงแรกจากข้อมูลการจ้างงานที่ไม่ดี ก่อนที่จะฟื้นตัวขึ้นจากแนวโน้มเงินที่ถูกลง และตอนนี้อยู่ที่ประมาณระดับ 5,400 การใช้ตัวเลือก เทรดเดอร์อาจพิจารณาการซื้อขายที่มองบวกเพื่อทำกำไรจากการฟื้นตัวครั้งนี้ ในขณะที่กำหนดความเสี่ยงในกรณีที่ความกังวลทางเศรษฐกิจกลับมา ความไม่แน่นอนก็กำลังเพิ่มขึ้น โดย VIX ซึ่งเป็นตัววัดความกลัวของตลาด เพิ่มขึ้นเป็นมากกว่า 19 เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งเป็นระดับสูงสุดที่เราเห็นนับตั้งแต่เกิดความกังวลในภาคธนาคารเมื่อฤดูใบไม้ผลิปีนี้ เทรดเดอร์อาจซื้อ VIX call options เพื่อลดความเสี่ยงในพอร์ตหรือคาดการณ์การแกว่งตัวที่มากขึ้นของตลาดในช่วงก่อนการประชุม FOMC ครั้งถัดไป สร้างบัญชี VT Markets ของคุณแบบสด และ เริ่มการซื้อขาย ตอนนี้.
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
