ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ผันผวน
ก่อนการประมูลพันธบัตรระยะเวลา 7 ปี ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ มีความหลากหลาย ผลตอบแทนพันธบัตร 2 ปีเพิ่มขึ้นเป็น 3.633% เพิ่มขึ้น 1 จุดฐาน ขณะที่ผลตอบแทนพันธบัตร 5 ปีลดลง 0.9 จุดฐาน สู่ระดับ 3.697% เช่นเดียวกับผลตอบแทนพันธบัตร 10 ปีที่ลดลง 2.3 จุดฐาน อยู่ที่ 4.214% และผลตอบแทนพันธบัตร 30 ปีลดลง 2.8 จุดฐาน อยู่ที่ 4.84% ในตลาดอื่นๆ ราคาน้ำมันดิบลดลง $0.51 สู่ราคา $63.65 ราคาทองคำเพิ่มขึ้น $17 อยู่ที่ $3,415.50 ราคา Bitcoin เพิ่มขึ้น $1,232 อยู่ที่ $112,505 ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลง ขณะที่ EURUSD ทำสถิติสูงสุดในเซสชันใหม่ ยังเห็นว่าดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงเมื่อเปรียบเทียบกับเงินสกุลสินค้าเช่น CAD, AUD และ NZDความแตกต่างในตลาด
เราเห็นความแตกต่างที่ชัดเจนในขณะที่หุ้นเทคโนโลยีสหรัฐฯ ยังคงเคลื่อนไหวขึ้น ขณะที่ตลาดยุโรปยังแสดงความลังเล ซึ่งชี้ให้เห็นกลยุทธ์การซื้อขายที่อาจใช้ใน NASDAQ 100 เพื่อจับผลกำไรเพิ่มเติมในขณะที่ลดความเสี่ยง การปิดตลาดยุโรปที่หลากหลาย โดยเฉพาะดัชนี FTSE 100 ของสหราชอาณาจักรที่ชะลอตัวลง ควรก่อให้เกิดความระมัดระวังต่อดัชนีฟิวเจอร์สในยุโรป ตลาดพันธบัตรเล่าเรื่องที่แตกต่าง โดยมีผลตอบแทนพันธบัตร 2 ปีเพิ่มขึ้นในขณะที่ผลตอบแทนระยะยาวลดลง การเคลื่อนไหวนี้เกิดขึ้นหลังจากการประชุม Jackson Hole เมื่อสัปดาห์ที่แล้วที่ Federal Reserve แสดงท่าทีที่ว่า “จะสูงขึ้นนาน” ซึ่งชี้ให้เห็นถึงความกังวลเกี่ยวกับการเติบโตในอนาคต ตามประวัติศาสตร์ พวกเราเห็นเส้นโค้งผลตอบแทนที่มีลักษณะกลับหัวก่อนการชะลอตัวทางเศรษฐกิจในปี 2023 ดังนั้นผู้ค้าอาจพิจารณาซื้อออปชันแบบ put ในกลุ่มอุตสาหกรรมที่ไวต่อวัฏจักรเศรษฐกิจ การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับเงินสกุลสินค้าและยูโร ส่งผลให้ทองคำพุ่งขึ้นเป็นราคาสูงกว่า $3400 ต่อออนซ์ ความเคลื่อนไหวนี้บ่งชี้ว่าผู้ค้าแสวงหาความปลอดภัยจากทั้งเงินเฟ้อ โดยที่ตัวเลข CPI ล่าสุดยังคงอยู่เหนือ 3.5% และการชะลอตัวของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่อาจเกิดขึ้น ราคาน้ำมันดิบที่ลดต่ำกว่า $64 ต่อบาร์เรลแม้จะมีดอลลาร์ที่อ่อนค่าซึ่งควรจะส่งเสริม มันยืนยันถึงความกังวลเกี่ยวกับการเติบโตในตลาดพันธบัตร ข้อมูลจากต้นเดือนนี้แสดงให้เห็นว่ามีการสร้างสต็อกน้ำมันดิบในสหรัฐฯ อย่างไม่คาดคิดติดต่อกันสามสัปดาห์ บ่งชี้ถึงความต้องการที่ลดลง สภาพแวดล้อมนี้อาจเอื้อให้การเลือกออปชันแบบ put ในหุ้นพลังงานหลักหรือการขายฟิวเจอร์สน้ำมันดิบในช่วงเวลาที่มีการฟื้นตัว เมื่อพิจารณาจากสัญญาณที่ขัดแย้งระหว่างหุ้นที่ปรับตัวสูงขึ้นและตลาดพันธบัตรที่ระมัดระวัง เราควรคาดการณ์ว่าจะเกิดความผันผวนที่เพิ่มมากขึ้นในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า ดัชนีความผันผวน CBOE (VIX) ที่อยู่ใกล้จุดต่ำสุดที่ 14 อาจเห็นการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ การซื้อออปชัน VIX หรือกลยุทธ์ straddle ใน S&P 500 อาจเป็นวิธีที่มีค่าใช้จ่ายต่ำในการทำกำไรจากความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นแล้วเข้าสู่การเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจในเดือนกันยายน
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
