ข้อมูล GDP ยุโรปและแนวโน้มตลาด
ข้อมูล GDP ของยุโรปแสดงแนวโน้มที่หลากหลาย โดยประเทศอย่างฝรั่งเศสทำได้ดีกว่าคาด แต่ประเทศอิตาลีกลับต่ำกว่าคาด กิจกรรมผู้บริโภคและความรู้สึกในยุโรปและสวิตเซอร์แลนด์ดีขึ้นโดยทั่วไป ในออสเตรเลีย ยอดขายปลีกดีกว่าที่คาด ขณะที่การอนุมัติก่อสร้างลดลง หลายบริษัทใหญ่ เช่น Kraft Heinz, Automatic Data Processing, และ Hershey รายงานผลกำไรสูงกว่าที่คาด หลังจากตลาดปิด Electronic Arts และ Visa ประกาศผลกำไรที่สูงกว่าที่คาด แม้ว่า Seagate Technology จะมียอดหุ้นลดลงแม้ว่าจะทำกำไรได้สูงกว่าคาด ประธานาธิบดีสหรัฐ Trump ย้ำเส้นตายอัตราภาษีวันที่ 1 สิงหาคม ซึ่งรวมถึงการเก็บภาษีลงโทษกับอินเดีย โดยอ้างถึงอัตราภาษีที่สูงอยู่แล้วและวิธีการค้าขายที่เป็นสาเหตุ ในสหรัฐฯ ตัวเลข GDP คาดว่าจะอยู่ที่ 2.4% และตลาดหุ้นและพันธบัตรปัจจุบันแสดงการเติบโต โดยมีการเพิ่มขึ้นเล็กน้อยในอัตราผลตอบแทนของตลาดหนี้ รายงานการจ้างงาน ADP เผยผลลัพธ์ที่แข็งแกร่งกว่าที่คาด โดยอยู่ที่ 104K เมื่อเทียบกับที่คาดการณ์ที่ 75K ตามตัวขับเคลื่อนตลาดในวันนี้ ควรเตรียมตัวสำหรับการเปลี่ยนแปลงนโยบายที่สำคัญจากธนาคารกลางสหรัฐ ความสนใจอยู่ที่แถลงการณ์ของทางงธนาคารกลางและว่านาย Powell จะเดินตามแนวทางที่สะท้อนถึงสัญญาณโน้มน้าวจากผู้มีอำนาจในคณะกรรมการ ธนาคารจะมีการยืนยันว่ามีโอกาสในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งอาจเร่งความอ่อนแอของเงินดอลลาร์สหรัฐผลกระทบจากการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารกลาง
ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยไม่ได้ไม่มีเหตุผล เพราะเราเห็นอัตราเงินเฟ้อ PCE หลักลดลงติดต่อกันเป็นเวลา 3 เดือน โดยข้อมูลล่าสุดสำหรับเดือนมิถุนายน 2025 แสดงให้เห็นว่าอัตราลดลงเหลือ 2.6% แนวโน้มนี้เปิดโอกาสให้ธนาคารกลางเริ่มผ่อนคลายนโยบาย ผู้ค้าสัญญาซื้อขายควรติดตามราคาตัวเลือกในอนาคต SOFR เพราะเราอาจเห็นการปรับราคาที่รวดเร็วสำหรับรอบการปรับลดที่แข็งแกร่งขึ้นในเดือนกันยายน ด้วยความเป็นไปได้ที่เงินดอลลาร์จะอ่อนค่า เรามองเห็นโอกาสใน EURUSD คู่สกุลเงินนี้กำลังทดสอบจุดต่ำสุด แต่เมื่อพิจารณาข้อมูลเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งจากฝรั่งเศสและเยอรมนี การเปลี่ยนแปลงนโยบายของธนาคารกลางอาจกระตุ้นการฟื้นตัวอย่างรวดเร็ว เราควรพิจารณาซื้อออปชันคอลระยะสั้นสำหรับยูโรเพื่อตำแหน่งสำหรับการเปลี่ยนแปลงที่อาจเกิดขึ้นในนโยบายของธนาคารกลาง นอกจากนี้ ขณะที่เงินเฟ้อในสหรัฐฯ ลดลง ดัชนีราคาผู้บริโภคสเปนกลับสูงกว่าที่คาด ซึ่งเตือนว่า ธนาคารกลางยุโรปอาจมีพื้นที่น้อยในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย อัตราเงินเฟ้อตามหัวข้อในยูโรโซนยังคงสูงกว่าที่ธนาคารกลางยุโรปตั้งเป้าไว้ เกือบ 2.5% ในข้อมูลล่าสุด ความแตกต่างในนโยบายนี้เป็นปัจจัยพื้นฐานที่แข็งแกร่งซึ่งอาจสนับสนุนยูโรต่อเงินดอลลาร์ในสัปดาห์หน้า เรายังต้องป้องกันความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์จากทำเนียบขาว เส้นตายภาษีวันที่ 1 สิงหาคมสำหรับอินเดียทำให้มีความเสี่ยงที่อาจสร้างความผันผวนอย่างไม่คาดคิด สถานการณ์นี้ทำให้นึกถึงข้อพิพาทการค้าปี 2018-2019 ซึ่งทำให้ตลาดมีการเคลื่อนไหวที่คาดไม่ถึง ดังนั้นการซื้อการป้องกันผ่านออปชันคอล VIX จึงเป็นแนวทางที่รอบคอบ ในตลาดหุ้น กำไรที่แข็งแกร่งจากบริษัทต่างๆ เช่น Visa และ Seagate กำลังเผชิญกับแรงขาย ซึ่งบ่งชี้ว่าความคาดหวังที่สูงนั้นได้รับการปรับราคาเข้าไปในตลาดแล้ว สิ่งนี้บ่งบอกถึงการระมัดระวังเมื่อซื้อหุ้นเฉพาะในความสำเร็จของผลประกอบการ แทนที่จะเป็นเช่นนั้น เราสามารถใช้ตัวเลือกดัชนีใน S&P 500 เพื่อเล่นการเคลื่อนไหวของตลาดที่กว้างขึ้น หรือนำการซื้อขายแบบคู่มาใช้เพื่อลดความเสี่ยงจากการลดลงของหุ้นเพียงตัวเดียว สร้างบัญชี VT Markets ของคุณ และ เริ่มการซื้อขาย ตอนนี้
เริ่มซื้อขายทันที – คลิกที่นี่ เพื่อสร้างบัญชีจริงของ VT Markets
