F\u00f6r omkring tre veckor sedan beskrev artikeln en positiv syn p\u00e5 Google med hj\u00e4lp av Elliott Wave-metoden (en teknisk analys som f\u00f6rs\u00f6ker tolka prisr\u00f6relser i \u00e5terkommande \u201cv\u00e5gor\u201d). Den noterade tre nedg\u00e5ngsv\u00e5gor fr\u00e5n februar-topparna, f\u00f6ljt av ett utbrott upp ur en fallande kanal (ett avgr\u00e4nsat intervall d\u00e4r kursen r\u00f6r sig ned\u00e5t) efter en rekyl fr\u00e5n en gul \u201cbox\u201d som fungerade som st\u00f6dzon (prisniv\u00e5 d\u00e4r k\u00f6pintresse ofta stoppar nedg\u00e5ngar).<\/p>\n
D\u00e4refter rapporteras en stark uppg\u00e5ng, d\u00e4r kursen nu handlas p\u00e5 nya toppniv\u00e5er. Det till\u00e4ggs att vissa handlare kan ta hem vinster eller flytta upp sina stoppniv\u00e5er (f\u00f6rutbest\u00e4mda niv\u00e5er f\u00f6r att begr\u00e4nsa f\u00f6rlust) eftersom det \u00e4r os\u00e4kert hur l\u00e5ngt uppg\u00e5ngen kan forts\u00e4tta.<\/p>\n
I den uppdaterade grafen anges att det fortfarande finns utrymme f\u00f6r ett \u00e5tertest av den \u00f6vre linjen i den impulsiva kanalen (en kanal som f\u00f6ljer en snabb, drivande trendr\u00f6relse), runt 380, om Elliott Wave-strukturen h\u00e5ller. Det s\u00e4gs ocks\u00e5 att det kan komma en kortsiktig nedg\u00e5ng mot 330 som f\u00f6rsta st\u00f6d, s\u00e4rskilt inf\u00f6r rapporten.<\/p>\n
Det h\u00e4nvisas till ett inspelat direkts\u00e4nt webbinar som s\u00e4ndes den 27 april f\u00f6r mer detaljer.<\/p>\n
Spola fram till i dag: aktien \u00e4r upp \u00f6ver 18 procent hittills i \u00e5r och handlas n\u00e4ra 415, vilket inneb\u00e4r en liknande styrkeposition strax f\u00f6re en rapport. Den implicita volatiliteten (marknadens f\u00f6rv\u00e4ntade framtida sv\u00e4ngningar, utl\u00e4st ur optionspriser) \u00e4r f\u00f6r n\u00e4rvarande h\u00f6g p\u00e5 55 procent. Det placerar niv\u00e5n i den 78:e percentilen de senaste tolv m\u00e5naderna och g\u00f6r optionspremien (priset du betalar f\u00f6r en option) dyr. Den h\u00f6ga kostnaden tyder p\u00e5 att en tydlig \u201cvolatilitetskollaps\u201d \u00e4r trolig efter rapporten, dvs att den f\u00f6rv\u00e4ntade sv\u00e4ngningen faller n\u00e4r os\u00e4kerheten f\u00f6rsvinner, vilket kan sl\u00e5 mot dem som bara k\u00f6per s\u00e4ljoptioner (puts, som ger r\u00e4tt att s\u00e4lja till ett visst pris) eller k\u00f6poptioner (calls, som ger r\u00e4tt att k\u00f6pa till ett visst pris).<\/p>\n
F\u00f6r handlare som fortsatt \u00e4r positiva och r\u00e4knar med en ny positiv \u00f6verraskning kan en strategi vara att s\u00e4lja en put credit spread utanf\u00f6r pengarna (en optionsposition d\u00e4r man s\u00e4ljer en put och k\u00f6per en annan put l\u00e4ngre ned f\u00f6r att begr\u00e4nsa risken; \u201cutanf\u00f6r pengarna\u201d betyder att l\u00f6senpriset ligger under dagens kurs) med f\u00f6rfall i maj. Det g\u00f6r att man kan dra nytta av den h\u00f6ga premien och samtidigt f\u00e5 en buffert om aktien backar m\u00e5ttligt. En aff\u00e4r med definierad risk (maxf\u00f6rlusten \u00e4r k\u00e4nd i f\u00f6rv\u00e4g) ses ofta som mer f\u00f6rsiktig \u00e4n att k\u00f6pa dyra k\u00f6poptioner precis f\u00f6re en stor nyhet.<\/p>\n
Efter den starka uppg\u00e5ngen \u00e4r viss f\u00f6rsiktighet motiverad, och att anv\u00e4nda en glidande stop (stoppniv\u00e5 som flyttas upp n\u00e4r kursen stiger) p\u00e5 l\u00e5nga positioner \u00e4r ett rimligt skydd. Nylig optionsdata visar ocks\u00e5 en tydlig \u00f6kning av \u00f6ppet intresse (antal utest\u00e5ende optionskontrakt) i s\u00e4ljoptioner som f\u00f6rfaller n\u00e4sta m\u00e5nad, vilket visar att vissa aktivt k\u00f6per skydd. D\u00e4rf\u00f6r kan en neutral strategi som en iron condor (en kombination av tv\u00e5 spreadar som tj\u00e4nar p\u00e5 att kursen h\u00e5ller sig inom ett intervall och att volatiliteten faller) fungera, s\u00e5 l\u00e4nge aktien h\u00e5ller sig inom ett visst kursintervall efter rapporten.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"
Google har brutit upp och handlas n\u00e4ra 415 inf\u00f6r rapport \u2013 men optionspremien \u00e4r dyr med IV 55. R\u00e4kna med volatilitetskollaps: put credit spread, iron condor eller glidande stop ger b\u00e4ttre riskkontroll.<\/p>\n","protected":false},"author":87,"featured_media":0,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"footnotes":""},"categories":[3],"tags":[],"class_list":["post-45691","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-live-updates"],"acf":{"acf_article_selection_author":null},"aioseo_notices":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/45691","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/users\/87"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=45691"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/45691\/revisions"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=45691"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=45691"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.vtmarkets.com\/sv-eu\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=45691"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}