USD/CHF steg med mer än 0,40% på fredagen efter att amerikanska KPI-siffror, tillsammans med torsdagens PPI, fick marknaden att prisa in en Fed-räntehöjning vid nästa veckas möte. Paret handlades till 0,8165 efter att ha vänt upp från en dagslägsta nivå på 0,8124 och bröt igenom motståndet vid 0,8156, högstanivån den 2 september.
I dagsdiagrammet är Relative Strength Index (RSI) fortsatt positivt, vilket håller den kortsiktiga momentum-bilden på uppsidan. Ett utbrott över 0,8200 skulle öppna för ett test av 0,8215, högstanivån den 19 juni 2025, därefter 0,8250, cykeltoppen den 4 juni, samt den psykologiskt viktiga nivån 0,8300. Omvänt skulle en rörelse under 50-dagars glidande medelvärde (SMA) vid 0,8096 flytta fokus till 100-dagars SMA vid 0,8009.
Derivathandelsstrategier med stöd av starka fundamenta
Vi föreslår att derivathandlare förbereder sig för ökat uppåtmomentum i USD/CHF de kommande veckorna efter utbrottet över 0,8150. Uppgången får starkt stöd av att det senaste amerikanska konsumentprisindexet steg med en högre än väntad 0,3% i månadstakt, vilket har drivit CME FedWatch Tools uppskattningar för en Fed-räntehöjning nästa vecka till över 65%. Givet detta tydliga fundamentala stöd bör vi prioritera haussebetonade derivatstrategier för att fånga nästa uppställ.
Options- och terminsupplägg för haussebetonade USD/CHF-positioner
För optionshandlare rekommenderar vi att använda bull call spreads med lösenpriser som siktar mot 0,8200 och 0,8250 för att dra nytta av det positiva RSI-momentumet. Denna struktur begränsar nedsiderisken samtidigt som den positionerar oss för att kunna tjäna på en rörelse mot junihögstan 2025 vid 0,8215. Historisk data visar att när USD/CHF passerar sitt närmaste månadsmotstånd med stigande RSI, brukar paret ofta stiga med i genomsnitt 1,5% till 2% under de följande två veckorna.
Alternativt bör de som handlar terminer eller CFD:er överväga att köpa vid mindre rekyler ned mot stödnivån 0,8150, med tajta stop-loss-order. Vi rekommenderar att lägga skyddande stoppar strax under 50-dagars SMA vid 0,8096 för att skydda mot en plötslig trendvändning. Ett brott under denna nivå skulle ogiltigförklara det positiva scenariot och blotta 100-dagars SMA nära 0,8009, vilket gör strikt riskhantering avgörande när Fed-beskedet närmar sig.
Börja handla nu — klicka här för att skapa ditt riktiga VT Markets-konto.
