Råolja, aktier och utvecklingen på valutamarknaden
Råoljan föll för två dagar sedan på positiva nyheter kring en saudisk pipeline som stödjer flödena, men priserna studsade därefter tillbaka när attacker mot tankfartyg i Hormuzsundet höll den geopolitiska risken vid liv. Marknadsutsikterna spänner över CFD:er och FX i silver (XAGUSD), guld (XAUUSD), EURUSD, AUDUSD, Dow Jones Industrial Average, S&P 500, WTI och Brent. Tekniskt beskrivs råolja som handlad inom en nedåtgående kanal, nära den övre trendlinjen men med tecken på att rulla över. Den stokastiska oscillatorn flaggas som överköpt och vänder ned, med Parabolic SAR som ett extra bekräftelseverktyg om prickarna hamnar ovanför priset.
Makrodrivkrafter ramas in av retorik efter FN:s generalförsamling från USA och Iran, tillsammans med tal om en återgång till förhandlingar som kan lätta på sjöfarten genom Hormuz och tynga råolja. Även det amerikanska mellanårsvalet om fem veckor nämns. Aktieförutsättningarna kopplas till inflation, förväntningar om räntehöjningar från Fed samt amerikanska femåriga statsobligationsräntor på de högsta nivåerna sedan 2007, medan S&P 500 sägs ge tillbaka en del av uppgången som kopplats till förnyad kraft i teknologisektorn. På FX-sidan bevakas EURUSD kring 1,135 dollar och AUDUSD inför en väntad räntehöjning från RBA nästa vecka efter en rally i juli–augusti. Guld beskrivs som i en fallande triangel med stöd strax ovanför 4 250 dollar, i linje med 61,8-procents Fibonacci, medan silver formar en symmetrisk vimpel.
Geopolitisk risk och energimarknader
Vi bör följa geopolitiska rubriker och utvecklingen i Hormuzsundet noggrant, eftersom den senaste nedgången i WTI- och Brentolja snabbt kan vända. Även om Brent nyligen har pendlat kring 74 dollar per fat, pekar tekniska indikatorer som den stokastiska oscillatorn på en överköpt marknad som kan vara mogen för kortsiktiga blankningspositioner om fredssamtal gör framsteg. Derivathandlare bör leta efter negativa bekräftelsesignaler, exempelvis att Parabolic SAR-prickar flyttar upp över prisrörelsen, innan man tar position för nedgång.
USA-val, FX och upplägg i ädelmetaller
Med det amerikanska mellanårsvalet bara fem veckor bort väntar vi oss ökad volatilitet på aktiemarknaden när investerare anpassar sig till politisk osäkerhet. Historiskt har S&P 500 haft nedåttryck i september och oktober under mellanårsval, för att därefter ofta återhämta sig när rösterna väl är räknade. Med amerikanska femårsräntor kvar på förhöjda nivåer nära flerårshögsta rekommenderar vi handel i index-CFD:er på Dow Jones och S&P 500 med strikta riskbegränsningar för att hantera plötsliga marknadsfall.
Den starka amerikanska dollarn fortsätter att sätta press på de stora valutaparen till följd av ihållande inflation och höga räntor. Vi bör bevaka EURUSD noga när paret närmar sig den viktiga stödnivån vid 1,135 dollar, vilket kan ge en tydlig säljsignal vid ett brott ned. För AUDUSD rekommenderar vi att förbereda sig på kraftiga rörelser inför RBA:s kommande räntebesked.
Ädelmetallerna visar en blandad bild, vilket innebär att vi behöver anpassa strategierna för guld och silver var för sig. Guld ligger för närvarande i en fallande triangel med ett viktigt stöd kring 61,8-procents Fibonacci-retracement, vilket gör priset känsligt för ytterligare dollarförstärkning. Samtidigt handlas silver i en tajt symmetrisk vimpel, och vi bör invänta ett tydligt utbrott förbi trendlinjerna innan vi placerar våra affärer.
Börja handla nu — klicka här för att skapa ditt riktiga VT Markets-konto.
