AUD/USD: teknisk bakgrund och makrodrivare
AUD/USD lättade mot området kring 0,7010 på tisdagen efter att ha backat från en fyra veckor högsta, men höll sig ändå över 0,7000-nivån då mjukare USA-data dämpade efterfrågan på dollarn. Dollarindex (DXY) låg kvar nära 101,00 efter att ha nuddat sin högsta nivå sedan den 15 juli, samtidigt som marknaden vägde spänningar i Mellanöstern och högre oljepriser mot tecken på att inflationsmomentumet håller på att mattas.
KPI för juni föll med 0,4 procent i månadstakt och årstakten bromsade till 3,5 procent; svagare producentprisdata förstärkte den bilden. Även signalerna från arbetsmarknaden dämpades, där ADP:s fyraveckorssnitt föll till 16,5K från reviderade 19,25K. Fokus skiftar nu till Australiens jobbrapport för juni på torsdag: sysselsättningen väntas öka med 15K efter 40,3K tidigare, medan arbetslösheten spås vara oförändrad på 4,4 procent och deltagandegraden oförändrad på 66,7 procent.
I fyratimmarsgrafen handlades paret vid 0,7007, över 20-perioders SMA vid 0,6998 och 100-perioders SMA vid 0,6946, med ett golv vid 0,7003. RSI låg nära 57, medan motstånd identifierades vid 0,7014 och 0,7019, och stödnivåer vid 0,7003, 0,6998 och 0,6997.
Optionsstrategier i dagens marknadsmiljö
Med AUD/USD stabilt strax över den avgörande 0,7000-nivån i dag den 21 juli 2026 ser vi ett bra läge för optionshandlare att positionera sig för ett potentiellt utbrott. Givet den svagt positiva tekniska biasen i fyratimmarsgrafen rekommenderar vi köp av kortfristiga köpoptioner (calls) med lösenpris 0,7020. Det gör att vi kan dra nytta av uppåtrörelse om paret bryter igenom det omedelbara motståndet vid 0,7014.
Vår positiva bias stöds av avtagande amerikansk inflation, som föll 0,4 procent i månadstakt i juni till en årstakt på 3,5 procent. Denna nedkylning har stärkt marknadens förväntningar om att Federal Reserve fortsätter sin lättnadscykel, där styrräntan väntas landa nära 3,75 procent senare i år. Därmed bedömer vi att DXY kan få svårt att hålla i sin senaste push mot 101,00-nivån.
Den närmaste katalysatorn för våra derivatstrategier är Australiens kommande sysselsättningsrapport för juni på torsdag, där ekonomer räknar med en måttlig ökning på 15 000 jobb. En starkare jobbsiffra än väntat skulle sannolikt öka trycket på RBA att hålla styrräntan oförändrad på nuvarande höga nivå 4,35 procent. För att handla på händelsen föreslår vi långa straddles för att fånga den skarpa volatilitet som väntas efter publiceringen.
Samtidigt måste vi vara försiktiga då eskalerande geopolitiska spänningar i Mellanöstern fortsatt driver säkerhamnsefterfrågan på dollarn och lyfter de globala råoljepriserna. För att skydda en lång exponering mot australiendollarn mot plötsliga marknadsfall rekommenderar vi att köpa billiga säljoptioner (puts) långt utanför pengarna med lösen nära 0,6950. Denna hedge säkerställer skydd om geopolitiska chocker drar tillbaka paret mot sitt 100-perioders glidande medelvärde.
Börja handla nu — klicka här för att skapa ditt riktiga VT Markets-konto.
