Den australiska dollarn ser ut att avsluta fredagen i stort sett oförändrad mot USA-dollarn. Dollarindex (DXY, ett mått på dollarns styrka mot en korg av valutor) sjönk till cirka 98,52 och AUD/USD handlades nära 0,7070.
Fokus låg på de kommande samtalen mellan USA och Iran under helgen, som kan påverka riskaptiten (investerarnas vilja att ta risk). AUD/USD lyckades inte hålla sig över 0,7100. Torsdagens topp noterades vid 0,7094.
Tekniska nivåer och senaste kursrörelser
AUD/USD steg över 0,6962 men hade svårt att ta sig över 20-dagars glidande medelvärde (SMA, ett genomsnitt av priset över 20 dagar som ofta används som stöd- eller motståndsnivå). Senare tog paret tillbaka 20-dagars SMA vid 0,6978 och passerade 0,7000 innan veckohögsta nåddes.
Motstånd (nivåer där uppgång ofta bromsar) ligger fortsatt nära 0,7100. Nästa nivåer är årshögsta från 11 mars på 0,7187 och därefter 0,7200. Stöd (nivåer där nedgång ofta bromsar) finns vid 50-dagars SMA på 0,7026, följt av 0,7000, 20-dagars SMA vid 0,6978 samt svängbotten (en lokal botten i prisrörelsen) från 6 april på 0,6875.
Optionsstrategier vid fortsatt uppgång
För derivathandlare (handel med finansiella kontrakt som bygger på priset i en underliggande tillgång) gör den här uppgången att köp av köpoptioner (call options, ger rätten att köpa till ett förutbestämt pris) kan vara intressant de närmaste veckorna. Vi ser köp av köpoptioner med lösenpris 0,7600 och förfall i maj som ett sätt att få hävstång (större exponering med mindre kapital) mot ett möjligt brott upp genom nästa psykologiska nivå. Risken är då begränsad till premien (kostnaden) man betalar för optionen.
Ett alternativ för den som är måttligt positiv eller neutral är att sälja kontantsäkrade säljoptioner (cash-secured puts: du säljer en put och håller kontanter för att kunna köpa om du blir tilldelad; put ger köparen rätten att sälja till dig). Vi skulle titta på att sälja lösenpris 0,7450, eftersom nivån sammanfaller med tekniskt stöd och 50-dagars medelvärde. Strategin ger en premie så länge AUD/USD håller sig över lösenpriset vid förfall.
Vi noterar också att implicerad volatilitet (marknadens förväntade framtida svängningar, inprisad i optionspriser) har varit relativt låg, nu omkring 9–11 % för enmånadsoptioner. Det är en tydlig skillnad mot de kraftiga volatilitetstopparna under geopolitiska spänningar i början av 2025. Lägre volatilitet innebär oftast billigare optioner, vilket gynnar strategier som tjänar på en uppgång.
