Intel-aktien har stigit nio dagar i rad och var fortsatt upp i den inledande handeln dag 10. Totalt är aktien upp 62 procent under perioden. Sedan USA tog en ägarposition i Intel 2025 har aktien stigit mer än 250 procent och börsvärdet är cirka 330 miljarder dollar.
Utifrån Intels vinstprognos för 2027 handlas aktien till ett framåtblickande P/E-tal (pris i förhållande till väntad vinst) på 60 gånger. Det beskrivs som högt jämfört med andra halvledarbolag.
I dagsdiagrammet är Intel cirka 1,75 procent från en motståndslinje (en teknisk nivå där kursen ofta får svårt att fortsätta upp) som binder samman toppar från oktober 2025 och januari 2026. Analysen pekar på en möjlig vändpunkt nära 67 dollar om kursen når den linjen.
Samma analys nämner också en möjlig rörelse tillbaka till 53 dollar per aktie de kommande veckorna.
Givet Intels kraftiga uppgång på 62 procent de senaste tio dagarna bedöms uppgången vara på väg att tappa kraft. Den höga värderingen, med ett framåtblickande P/E på 60, ses som svår att motivera utifrån den vinstnivå som väntas 2027.
Synen stöds av ny marknadsdata som visar ökat säljfokus. Förra veckans data över optionshandel visade att put/call-kvoten för Intel steg till 1,3, den högsta nivån sedan statens ingripande 2025. Det betyder att fler handlar eller skyddar sig med säljoptioner (putar, som ökar i värde om aktien faller) än köpoptioner (callar, som ökar i värde om aktien stiger).
Aktien närmar sig nu ett viktigt tekniskt motstånd vid 67 dollar, en trendlinje som sammanfaller med topparna i både oktober 2025 och januari 2026. Historiskt får aktier som stigit mycket snabbt och samtidigt värderas högt ofta kraftiga rekylfall när de når sådana nivåer, liknande mönster som syntes i flera teknikaktier under börskorrektionen 2024. En möjlig strategi är att sälja en call-spread (en kombination av två köpoptioner som begränsar både möjlig vinst och förlust), exempelvis 68/70, för att försöka tjäna på att kursen möter motstånd och på fortsatt hög volatilitet (stora kursrörelser).
Om kursen drar sig tillbaka mot 53 dollar kan en bear put-spread (en kombination av två säljoptioner som ger vinst vid nedgång men med begränsad risk) användas för att rikta in sig på den rörelsen. Ett exempel är att köpa en säljoption med lösenpris 65 dollar med förfall i maj 2026 och samtidigt sälja en säljoption med lösenpris 55 dollar med samma förfall. Då utformas en affär som framför allt tjänar på att aktien faller mot den stödzon (en nivå där kursen ofta får stöd) som nämns, samtidigt som den maximala förlusten begränsas.
