Choque no mercado e interrupção na região
O Irã manteve o Estreito de Ormuz fechado (passagem marítima estratégica), impedindo navios-tanque de petróleo que transportam cerca de 20% da produção mundial de petróleo bruto (óleo antes do refino). Na terça-feira, o petróleo subiu mais 7% e os contratos futuros (acordos para comprar ou vender no futuro, por um preço definido) de gás natural na Europa saltaram 30%, após alta ligada ao fornecimento europeu de GNL (gás natural liquefeito, gás resfriado e transportado por navios) do Catar. A Amazon disse que serviços como AWS Lambda (execução de código “sob demanda”, sem manter servidor próprio), Amazon Kinesis (captura e processamento de dados em tempo real), Amazon CloudWatch (monitoramento de sistemas e alertas) e Amazon RDS (banco de dados gerenciado, ou seja, operado pela AWS) seguem instáveis, e a recuperação pode demorar. A AWS recomendou que clientes na região migrem cargas de trabalho (programas e sistemas em execução) para EUA, Europa ou Ásia-Pacífico, conforme latência (atraso na resposta da rede) e residência de dados (exigência de manter dados em um país ou região específica). A guerra está no quarto dia, e Bahrein e Emirados Árabes Unidos abrigam bases militares dos EUA. No fim da segunda-feira, o Irã destruiu em grande parte a embaixada dos EUA na Arábia Saudita, e os EUA estão retirando funcionários de embaixadas em vários países do Golfo. A AWS também informou que comprou um terreno de 120 acres (cerca de 48 hectares) em Ashburn, Virgínia, da George Washington University por US$ 427 milhões para desenvolver um centro de dados. A AMZN está negociada abaixo de sua média móvel simples de 200 dias (SMA, indicador que mostra o preço médio dos últimos 200 pregões), com níveis de suporte (faixas de preço onde costuma haver compra) em US$ 197,85 e US$ 176,92.Ideias de negociação e controle de risco
Estamos vendo uma saída geral de ativos de risco (investimentos que tendem a cair mais em crises), e devemos esperar mais queda nas próximas semanas. A estimativa do presidente de um conflito de quatro a cinco semanas indica que o choque inicial não deve passar rápido. Devemos comprar opções de venda (puts, contratos que ganham valor quando o preço cai) em índices como SPY e QQQ (ETFs, fundos negociados em bolsa que seguem o S&P 500 e o Nasdaq-100) para aproveitar a pressão vendedora. O ataque direto aos centros de dados da Amazon atinge a divisão mais lucrativa. Na prática, a AWS gera a maior parte do lucro operacional (resultado do negócio antes de itens financeiros e impostos) da Amazon, então uma interrupção prolongada no Oriente Médio deve prejudicar o resultado final. Vamos usar essa fraqueza para comprar puts de AMZN, buscando preços de exercício (strike, preço definido no contrato) abaixo do suporte de US$ 197. O fechamento do Estreito de Ormuz é um grande choque de oferta de energia (menos produto disponível), que ainda não está totalmente refletido nos preços. Em 2022, após a invasão da Ucrânia, o Brent (petróleo de referência internacional) subiu de cerca de US$ 90 para mais de US$ 120 por barril em poucas semanas, com um impacto menor que este na oferta global. Devemos aumentar a exposição comprando opções de compra (calls, contratos que ganham valor quando o preço sobe) em ETFs de petróleo como USO e em fundos do setor de energia como XLE. A alta de 30% no gás natural na Europa ameaça a economia do continente, que depende muito de carregamentos de GNL do Catar que passam pelo estreito. Isso lembra a crise de energia de 2022, que aumentou o medo de recessão (queda prolongada da atividade econômica) e pior desempenho dos mercados. Comprar puts em ETFs europeus é uma forma de negociar esse risco econômico crescente. A queda incomum de 5% no ouro sinaliza uma corrida por dinheiro (venda rápida para levantar caixa), não estabilidade. Isso ocorreu no início da queda forte de 2020, quando investidores venderam tudo, inclusive ativos defensivos, para ganhar liquidez (dinheiro disponível de imediato). Após essa fase de vendas forçadas, esperamos que o capital volte para ativos mais defensivos, o que pode ser uma chance de montar posição comprada (apostar em alta) em ouro por meio de calls em um ETF como GLD. Crie sua conta real na VT Markets e comece a operar agora.
Comece a negociar agora – Clique aqui para criar sua conta real na VT Markets
