Quedas nas Taxas
As taxas estão caindo, com as expectativas de um corte na taxa de juros em setembro aumentando de 45% para 75% após o relatório. A taxa de 2 anos está em 3,745%, uma queda de 20,6 pontos base, e a taxa de 5 anos está em 3,805%, uma redução de 15,4 pontos base. As taxas de 10 e 30 anos também apresentaram declines. No mercado de commodities, o petróleo bruto é negociado a $68,98, uma queda de $0,28, enquanto o ouro aumentou 1,6%, chegando a $3.342. O Bitcoin caiu $320, atingindo $115.408, e o cobre se recuperou em 1,62%, agora a $4,42. Ações como Amazon caíram 6,27%, Meta 2,22% e Tesla 5,21%, enquanto a Apple teve um leve aumento. Com a turbulência do mercado de hoje, vemos um sinal claro para aumentar as proteções contra novas quedas do mercado de ações. A queda acentuada nas ações, liderada por ações de tecnologia sensíveis à economia, é uma reação direta ao fraco relatório de empregos que mostrou um ganho de apenas 50.000 empregos em comparação com uma expectativa de 180.000. Devemos considerar a compra de opções de venda no NASDAQ 100 através do ETF QQQ, já que nomes de alto crescimento como Nvidia e Tesla estão mostrando uma fraqueza significativa. O mercado de títulos está sinalizando que um corte na taxa de juros pelo Federal Reserve é iminente, com taxas despencando em toda a curva. Isto é um movimento em direção à segurança e um forte indicador de que os receios de recessão agora são a principal preocupação do mercado, eclipsando preocupações anteriores com inflação. Para os traders, isso significa que devemos considerar aposto em contratos futuros de Tesouro dos EUA ou comprar opções de compra em ETFs de títulos como TLT para lucrar com a queda das taxas.Volatilidade Retorna
A volatilidade voltou de forma intensa, e devemos tratá-la como uma classe de ativo própria nas próximas semanas. O Índice de Volatilidade da CBOE, ou VIX, subiu mais de 30% para negociar acima de 25, um nível não visto desde as preocupações com o setor bancário na primavera de 2024. Comprar opções de compra no VIX ou usar opções para apostar em grandes oscilações de preços em ações voláteis como a Amazon pode ser uma estratégia lucrativa. Nas commodities, a alta do ouro para mais de $3.300 por onça confirma um movimento clássico de fuga de risco e do dólar dos EUA. Essa tendência provavelmente continuará enquanto o mercado esperar que o Fed corte as taxas, uma situação que nos lembra do cenário no final de 2023. Podemos adicionar a esse impulso comprando opções de compra em mineradoras de ouro ou no ETF GLD. A imensa queda de 21% no cobre ontem, a maior queda em um único dia desde a crise financeira de 2008, não pode ser ignorada como um grande aviso econômico. Embora esteja se recuperando hoje, a extrema volatilidade sugere uma profunda incerteza sobre a demanda industrial global. Devemos manter cautela e evitar apostas agressivas em commodities industriais até que a situação econômica se torne mais clara. Preste atenção à grande divisão nas ações de tecnologia, onde um gigante como a Apple pode subir enquanto nomes de semicondutores e comércio eletrônico são severamente afetados. Isso sugere uma busca por qualidade mesmo dentro do mesmo setor, onde os investidores buscam segurança em empresas com balanços sólidos e poder de precificação. Podemos explorar essa divergência configurando operações de pares, como ir longo em opções da Apple enquanto compramos opções de venda no ETF de semicondutores SMH.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
