O AUD\/USD caiu 0,36% na sess\u00e3o, mas manteve-se acima de 0,7000, numa altura em que o d\u00f3lar norte-americano se fortaleceu de forma generalizada. O \u00cdndice do D\u00f3lar dos EUA subiu 0,28% para perto de 100,00, invertendo o avan\u00e7o de quarta-feira no d\u00f3lar australiano. O movimento ocorreu apesar da subida do crude, com o petr\u00f3leo a ganhar mais de 3% para 77,67 d\u00f3lares, ap\u00f3s not\u00edcias de que embarca\u00e7\u00f5es ligadas aos EUA, a Israel e a outros Estados que Teer\u00e3o considera hostis poder\u00e3o ser impedidas de atravessar o Estreito de Ormuz ao abrigo de um acordo proposto. Com cerca de um quinto dos fluxos globais de petr\u00f3leo potencialmente afetados, o desenvolvimento foi encarado como um risco para o crescimento, e n\u00e3o como um fator favor\u00e1vel para uma divisa ligada \u00e0s mat\u00e9rias-primas.<\/p>\n
A aten\u00e7\u00e3o virou-se tamb\u00e9m para os dados do com\u00e9rcio externo da China, onde se esperava que as exporta\u00e7\u00f5es subissem 22,2% em termos hom\u00f3logos em julho, face a 27% anteriormente, enquanto as importa\u00e7\u00f5es eram vistas a aumentar 27,9% comparando com 36%. O excedente comercial deveria estreitar para 107 mil milh\u00f5es de d\u00f3lares, a partir de 125,62 mil milh\u00f5es de d\u00f3lares. Nos EUA, o relat\u00f3rio de emprego (Nonfarm Payrolls) de sexta-feira foi apontado como um potencial catalisador para novas subidas do d\u00f3lar. Do ponto de vista t\u00e9cnico, o AUD\/USD estava em 0,7031, com a SMA de 100 per\u00edodos em 0,7001 como suporte e a SMA de 20 per\u00edodos em 0,7035 como resist\u00eancia; o RSI situava-se em torno de 50, com resist\u00eancias em 0,7033\u20130,7034 e depois em 0,7044 e 0,7049, e suportes em 0,7023 e 0,7001.<\/p>\n
Aconselhamos os traders de derivados a posicionarem-se para uma potencial quebra em baixa abaixo do n\u00edvel-chave de suporte 0,7000 no AUD\/USD nas pr\u00f3ximas semanas. Embora a divisa se tenha mantido acima da M\u00e9dia M\u00f3vel Simples (SMA) de 100 per\u00edodos em 0,7001, o fortalecimento do \u00cdndice do D\u00f3lar dos EUA perto de 100,00 exerce uma forte press\u00e3o descendente. A compra de op\u00e7\u00f5es put de curto prazo com pre\u00e7o de exerc\u00edcio ligeiramente abaixo de 0,7000 pode oferecer um perfil risco-retorno atrativo, \u00e0 medida que o mercado testa este \u201cpiso\u201d estrutural.<\/p>\n
Apesar de o crude ter disparado para 77,67 d\u00f3lares devido a amea\u00e7as \u00e0 navega\u00e7\u00e3o no Estreito de Ormuz, este aumento funciona como um imposto sobre o crescimento global, e n\u00e3o como um impulso \u00e0s exporta\u00e7\u00f5es de mat\u00e9rias-primas. Historicamente, o d\u00f3lar australiano tende a sofrer quando aumentam os riscos para o transporte mar\u00edtimo global, dado ser altamente sens\u00edvel \u00e0 sa\u00fade do com\u00e9rcio internacional. Recomendamos o uso de bear put spreads para explorar esta rutura na correla\u00e7\u00e3o t\u00edpica entre a subida do pre\u00e7o do petr\u00f3leo e o d\u00f3lar australiano.<\/p>\n
Al\u00e9m disso, o crescimento das exporta\u00e7\u00f5es chinesas est\u00e1 a desacelerar para 22,2%, sinalizando uma procura industrial mais fraca por parte do maior parceiro comercial da Austr\u00e1lia. Com o Banco da Reserva da Austr\u00e1lia (RBA) a manter a taxa diretora em 4,1% num contexto de abrandamento regional, o potencial de valoriza\u00e7\u00e3o da moeda permanece fortemente limitado. Sugerimos a venda de op\u00e7\u00f5es call fora do dinheiro acima da resist\u00eancia de 0,7035 para capturar pr\u00e9mio de forma mais est\u00e1vel neste ambiente de consolida\u00e7\u00e3o.<\/p>\n
Por fim, a divulga\u00e7\u00e3o de hoje do Nonfarm Payrolls nos EUA \u00e9 o principal fator de incerteza que pode impulsionar o \u201cgreenback\u201d bem acima do n\u00edvel psicol\u00f3gico de 100,00. Um valor forte do emprego consolidar\u00e1 a domin\u00e2ncia do d\u00f3lar norte-americano, deixando o d\u00f3lar australiano pressionado entre uma procura chinesa mais fraca e yields elevadas nos EUA. Aconselhamos os traders a estabelecer posi\u00e7\u00f5es longas em volatilidade, como straddles, para beneficiar do movimento brusco esperado ap\u00f3s a divulga\u00e7\u00e3o dos dados de hoje.<\/p>\n\n\n\n