Aumento no Mercado de Cripto
Nos EUA, as ações relacionadas a criptomoedas dispararam à medida que o Bitcoin atingiu um recorde acima de US$ 121.000. A Câmara dos Representantes está prestes a considerar uma legislação importante para o setor, potencialmente expandindo o uso do Bitcoin e impactando o mercado de moedas digitais. As ações dos EUA enfrentam uma semana decisiva, à medida que a temporada de lucros se intensifica, com JP Morgan, Goldman Sachs e Netflix entre os que irão relatar. Os analistas reduziram as expectativas de lucros devido a preocupações econômicas, com o setor de energia enfrentando os maiores cortes. Algumas empresas permanecem otimistas, com o setor de tecnologia emitindo orientações mistas, indicando uma possível divergência no desempenho. Os relatórios de lucros do setor bancário serão analisados em busca de lucros e provisões para perdas de empréstimos, o que pode esclarecer a situação da economia e da saúde do consumidor nos EUA. O índice bancário KBW nos EUA subiu 44% desde a mínima de abril, permanecendo próximo às altas recordes de 2022. Cerca de 40 empresas do S&P 500, incluindo nomes notáveis como Pepsi Co e United Airlines, estão programadas para anunciar seus lucros esta semana.Expectativas de Lucros da Netflix
O relatório de lucros da Netflix atrairá muita atenção, pois é a primeira grande empresa de tecnologia a reportar. Os analistas preveem uma receita de US$ 11,04 bilhões, um aumento em relação ao primeiro trimestre, com lucro líquido projetado para subir para US$ 3,17 bilhões. Historicamente, as ações da Netflix aumentaram após os relatórios de lucros, mantendo otimismo para as receitas do segundo e terceiro trimestres. Diante do início divergente do mercado, acreditamos que os traders de derivativos devem se posicionar para um aumento na volatilidade específica do setor, em vez de apostar na direção ampla do mercado. A superfície calma, evidenciada por um Índice de Volatilidade da CBOE (VIX) que permaneceu teimosamente abaixo de 15 na maior parte do mês passado, oculta tensões significativas que estão prontas para exploração. A força demonstrada pela gigante farmacêutica após o sucesso de seu teste de medicamentos é um sinal claro. Vemos isso não apenas como um evento específico das ações, mas como um catalisador para o setor de saúde. A volatilidade implícita em ETFs de saúde como o XLV tem sido relativamente contida. Estamos considerando opções de compra de longo prazo em nomes selecionados da farmacêutica com bons produtos em desenvolvimento, uma estratégia que captura um potencial aumento de atividade de fusões e aquisições, como sugerido pela própria divisão da empresa, enquanto definimos rigorosamente nosso risco. No setor de criptomoedas, a situação é agitada. Embora a fonte mencione um recorde, a realidade é que o Bitcoin recuou de seu pico de março de 2024, que ultrapassou US$ 73.000, e tem consolidado. Essa consolidação antes de movimentos legislativos importantes, como a Lei FIT21 que passou na Câmara em maio, está criando um imenso potencial. Para os traders, não se trata de escolher uma direção. Os altos prêmios nas opções para ETFs e ações ligadas a cripto, como a Coinbase, sinalizam que o mercado espera um movimento significativo. Estamos analisando operações de straddle ou strangle nesses nomes, nos posicionando para lucrar com uma ruptura em qualquer direção assim que uma nova narrativa ou clareza regulatória se estabelecer. Esta temporada de lucros é o principal campo de batalha. Embora os analistas possam ter ajustado previsões, dados da FactSet mostram que o crescimento estimado de lucros ano a ano para o S&P 500 no segundo trimestre ainda é robusto, de 9,0%. Isso cria um clássico cenário de “superar a barra mais baixa”. O setor bancário é particularmente interessante. A alta do índice bancário foi impressionante, mas depende das margens de juros. Com o caminho da taxa do Fed ainda incerto, iremos dissecar os relatórios dos grandes bancos em busca de mudanças na orientação sobre provisões para perdas de empréstimos. No primeiro trimestre de 2024, os grandes bancos dos EUA reservaram juntos mais de US$ 9 bilhões para potenciais empréstimos inadimplentes; qualquer desvio dessa tendência impactará o setor. Uma operação de pares, apostando na alta de um banco que mostra recuperação sólida em investimentos contra uma posição curta em um banco regional mais exposto ao setor imobiliário comercial, pode ser uma jogada eficaz. Crie sua conta ao vivo na VT Markets e comece a negociar agora.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
