Posicionamento Para Ativos Reais
Dada a advertência sobre a desvalorização do dinheiro, acreditamos que os investidores em derivativos devem se posicionar para o aumento dos preços dos ativos reais. Isso significa explorar opções de compra de longo prazo em ouro e bitcoin para capitalizar o potencial de valorização com risco controlado. Estamos considerando isso como uma aposta em maior volatilidade e busca por escassez. Sua preferência pelo ouro é relevante, já que o metal está cotado perto de máximas históricas, recentemente ultrapassando US$ 2.300 a onça. Podemos expressar essa visão por meio de opções no fundo negociado em bolsa SPDR Gold Shares (GLD). Historicamente, o ouro tem sido um hedge confiável durante períodos significativos de expansão da dívida governamental, que é exatamente o cenário descrito. Para a alocação em ativos digitais, a estrutura de mercado foi transformada pela recente aprovação dos ETFs de Bitcoin. O fundo IBIT da BlackRock, por exemplo, viu mais de US$ 17 bilhões em entradas líquidas desde seu lançamento em janeiro de 2024, sinalizando uma forte demanda institucional. Podemos obter exposição a essa tendência através dos contratos futuros de bitcoin do CME Group.Estratégia do Círculo Vicioso da Dívida
O problema fundamental identificado é o “círculo vicioso da dívida”, com a dívida nacional dos EUA agora acima de US$ 34,6 trilhões. Uma maneira direta de operar essa visão é antecipando altas nas taxas de juros através de posições vendidas em futuros de tesouro. Comprar opções de venda em um ETF de títulos do governo de longa duração, como o iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT), é outra maneira de lucrar se os preços dos títulos caírem devido à emissão de mais dívida pelo governo. Esses alertas econômicos sugerem que um período de turbulência significativa no mercado está à frente. Devemos, portanto, considerar o posicionamento para um aumento na volatilidade geral do mercado. Comprar opções de compra no CBOE Volatility Index (VIX) pode servir como uma proteção eficaz ao portfólio contra o tipo de risco sistêmico que foi delineado.Empieza a operar ahora — haz clic aquí para crear tu cuenta real en VT Markets.
