NZD/USD w piątek był notowany w okolicach 0,5890, rosnąc o 0,36% w trakcie sesji, gdy dolar amerykański osłabił się po słabym raporcie z rynku pracy USA, a Bank Rezerw Nowej Zelandii utrzymał jastrzębie nastawienie. Liczba nowych miejsc pracy w sektorach pozarolniczych (Nonfarm Payrolls) spadła w lipcu o 23 tys. wobec oczekiwań wzrostu o 80 tys., natomiast dane za czerwiec zrewidowano do 20 tys. z 57 tys., a za maj do 63 tys. z 129 tys., co łącznie dało korektę w dół o 103 tys. Stopa bezrobocia obniżyła się do 4,1% z 4,2%, a roczna dynamika średnich zarobków godzinowych (Average Hourly Earnings) spowolniła do 3,2% z zrewidowanych 3,4%. Rynki przeszacowały oczekiwania wobec polityki Fed: narzędzie CME FedWatch wskazało prawdopodobieństwo wrześniowej podwyżki o 25 pb na poziomie 42%, wobec 55% dzień wcześniej i 67% tydzień wcześniej.
Dane z badania nowojorskiego Fed pokazały, że roczne oczekiwania inflacyjne wyniosły w lipcu 3,6% wobec 3,7% w czerwcu, podczas gdy odczyty trzyletnie i pięcioletnie pozostały bez zmian. Od strony technicznej para utrzymała się powyżej odzyskanej linii spadkowego trendu w pobliżu 0,5884 i handlowała powyżej średnich kroczących 100- i 200-okresowej na 0,5876 oraz 0,5854, przy RSI w okolicach 61. Poziomy wsparcia wskazano na 0,5884, 0,5876, 0,5860 i 0,5854, natomiast opór znajdował się na 0,5909. Sekcja techniczna została przygotowana z pomocą narzędzia AI.
Strategia wykorzystania potencjału wzrostowego NZD/USD
Na tę nagłą zmianę powinniśmy zareagować poprzez budowę długich pozycji na parze NZD/USD, wykorzystując opcje call lub kontrakty terminowe, aby uchwycić pojawiający się impet wzrostowy. Najbliższym celem ruchu jest kluczowy poziom oporu na 0,5909, z możliwością dalszego wzrostu, jeśli utrzyma się słabość dolara. Historycznie, gdy odczyt NFP rozmija się z oczekiwaniami na tak dużą skalę, indeks dolara (DXY) często notuje wielotygodniowy spadek rzędu 1%–2%, w miarę dostosowywania się pozycjonowania rynkowego.
Uwarunkowania fundamentalne i zasady zarządzania ryzykiem
Silna rewizja w dół o 103 tys. miejsc pracy za maj i czerwiec sugeruje, że amerykański rynek pracy schładza się znacznie szybciej, niż zakładała Rezerwa Federalna. Przy szybkim spadku prawdopodobieństwa wrześniowej podwyżki stóp do 42% rentowności amerykańskich obligacji skarbowych mają przestrzeń do dalszego zniżkowania, co ogranicza przewagę dochodowości dolara. Jednocześnie jastrzębie nastawienie Banku Rezerw Nowej Zelandii zapewnia solidne fundamentalne „dno” dla kiwi, czyniąc NZD preferowanym instrumentem do rozgrywania słabości USD.
W celu ograniczenia ryzyka sugerujemy ustawianie zleceń stop-loss tuż poniżej klastra wsparć wyznaczanego przez średnie kroczące między 0,5876 a 0,5854 na wykresie godzinowym. Ponieważ wskaźnik RSI znajduje się na poziomie 61, para ma jeszcze znaczną przestrzeń do wzrostów, zanim wejdzie w strefę wykupienia, co wspiera strategię „kupowania spadków” w rejonie 0,5884. Czyste dzienne zamknięcie powyżej 0,5909 będzie dla nas sygnałem do zwiększenia byczych pozycji w instrumentach pochodnych w perspektywie kolejnych tygodni.
Zacznij handlować teraz — kliknij tutaj, aby założyć swoje prawdziwe konto VT Markets.
