Zadłużenie brutto rządu federalnego USA przekroczyło 40 bln USD – symboliczny próg, który ponownie zwrócił uwagę na miary trwałości finansów publicznych, takie jak relacja długu do PKB. Rynki zostały następnie wstrząśnięte nieoczekiwanym rozszerzeniem polityki odkupu długu przez Departament Skarbu USA, a Bitcoin, Ethereum, metale szlachetne i waluty zagraniczne przebiły wielomiesięczne poziomy oporu. Jednocześnie długoterminowe obligacje skarbowe zyskały tylko przez jedną sesję, a globalne indeksy akcji zakończyły tydzień niżej. Światowe benchmarki giełdowe weszły w fazę korekty, po czym w dniach 20–21 sierpnia zaczęły budować bazę, podczas gdy złoto i srebro wspięły się odpowiednio na najwyższe poziomy od maja i czerwca.
W tekście wskazano również markery cykliczne: wybicie Bitcoina z trendu spadkowego łączącego styczniowe i majowe szczyty jest przedstawiane jako zgodne z dołkiem czteroletniego cyklu przypadającym na 1 lipca, przed oknem październikowym ± dwa miesiące, z dopuszczalnym „orbem” ośmiu miesięcy wobec typowego czteromiesięcznego zakresu. 47-miesięczny cykl złota opisano jako zbieżny z podwójnymi dołkami z 30 czerwca i 16 lipca w okolicy 3955. Sezon zaćmień datowany jest na 12–27 sierpnia, a Średni Księżycowy Węzeł Północny umieszczono w Wodniku w okresie od 18 sierpnia 2026 r. do 7 marca 2028 r., z dodatkowym odniesieniem czasowym do 10 września oraz przywołaniem wcześniejszego precedensu węzła w Wodniku z lat 7 stycznia 2008 r. – 26 lipca 2009 r.
Ekspansja długu i wybicia na rynkach aktywów
Obserwujemy teraz istotną zmianę na rynkach po tym, jak zadłużenie brutto USA oficjalnie przekroczyło poziom 40 bln USD. Zaskakujące rozszerzenie operacji odkupu długu przez Skarb Państwa wywołało silne wzrosty złota, srebra i Bitcoina, wypychając te aktywa ponad długo utrzymujące się poziomy oporu. Traderzy instrumentów pochodnych powinni przygotować się na zagrania pod nagłą dewaluację waluty, ponieważ waluty obce i metale szlachetne nadal korzystają na tej agresywnej iniekcji płynności.
Oczekujemy wzmożonej zmienności rynkowej w ciągu najbliższych dwóch–trzech tygodni, co oznacza, że inwestorzy muszą uważnie monitorować VIX, który historycznie rośnie w okresach silnych interwencji monetarnych. Dla porównania, gdy podobnie radykalne programy odkupu i luzowania uruchomiono podczas kryzysu finansowego w 2008 r., VIX ostatecznie wystrzelił do historycznego maksimum 80,86. Kluczowe będzie śledzenie instrumentów na zmienność, takich jak opcje na VIX, gdy wchodzimy w fazę wysokiej nieprzewidywalności i nagłych zwrotów rynkowych.
Cykle, surowce i ryzyka dla rynków akcji
Złoto przebiło kluczowe poziomy oporu, a ceny spot ponownie rosną w kierunku rejonów rekordowych, w miarę jak przyspiesza popyt ze strony banków centralnych. Tymczasem wybicie Bitcoina powyżej wielomiesięcznej linii trendu spadkowego sugeruje, że jego główny czteroletni cykl ustanowił dołek 1 lipca. Rekomendujemy wykorzystanie strategii opcyjnych, takich jak długie straddle lub spready call, aby uczestniczyć w tych silnych i szybko rozwijających się trendach wybiciowych zarówno na kryptoaktywach, jak i metalach.
Podczas gdy surowce i kryptoaktywa dynamicznie rosną, globalne indeksy akcji wykazują oznaki zmęczenia i mogą być narażone na gwałtowne, nagłe spadki. Historycznie, gdy Księżycowy Węzeł Północny wchodzi do Wodnika — jak stało się to właśnie teraz — globalne rynki akcji doświadczały silnej presji spadkowej, podobnie jak 50-proc. tąpnięcie w czasie Wielkiej Recesji. Inwestorzy powinni rozważyć zabezpieczenie portfeli akcyjnych poprzez kupno opcji put na spadki lub krótkie pozycje na kontraktach futures, aby chronić się przed nagłą ucieczką kapitału.
Sugerujemy także przyjrzenie się surowcom rolnym, ponieważ rosnące temperatury i przesuwające się wzorce sezonowe już podbijają ceny zbóż. Historycznie, napięta sytuacja podażowa w połączeniu z tarciami geopolitycznymi prowadziła do nagłych 15–20-proc. skoków notowań kontraktów terminowych na produkty rolne pod koniec lata. Traderzy instrumentów pochodnych mogą to wykorzystać, budując długie pozycje w opcjach call na kontrakty futures na kukurydzę, pszenicę lub soję, zanim ograniczenia podaży jeszcze bardziej się zacieśnią.
Zacznij handlować teraz — kliknij tutaj, aby założyć swoje prawdziwe konto VT Markets.
