Rynki kontynuowały ostatnie układy techniczne, a odbicia napotkały ugruntowany opór. Kontrakt terminowy na indeks dolara amerykańskiego (DX.F) przebił się powyżej czerwonego zniżkującego kanału, przy czym wskaźniki dzienne wygenerowały nowe sygnały kupna, a projekcja wzrostowa wskazuje co najmniej 101,57. Jeśli zwyżka się utrzyma, kolejne obszary w zasięgu to 102,00–102,10, a następnie 102,41–102,50, przy czym kluczowe pozostaje pytanie, czy wybicie zostanie obronione.

Platyna (PL.F) odbiła na tyle, by domknąć spadkową lukę w rejonie 1629,50–1642,50, lecz nie zdołała dotrzeć do wyższej luki ani do górnego ograniczenia trójkąta. Następne cofnięcie utworzyło kolejną spadkową lukę 1643–1653, wzmacniając opór w strefie 1650–1675, a kurs osunął się z powrotem poniżej dolnego ograniczenia trójkąta. Uwaga przenosi się na wsparcie w pobliżu 1553 na pomarańczowej konsolidacji; jego przełamanie wskazywałoby na 1540 jako cel ruchu mierzonego, a następnie na ostatni dołek swingowy. Pallad (PA.F) domknął wcześniejszą spadkową lukę i ponownie przetestował opór 1324–1363 w pobliżu sufitu czerwonego kanału spadkowego, po czym powstała nowa spadkowa luka 1293–1309, a kurs spadł poniżej zielonego kanału wzrostowego; dzienne zamknięcie poniżej tego poziomu otwiera zasięg do 1250, a w szerszym scenariuszu kontynuacji spadków kolejnym celem jest 1180.

Opór rynkowy i pozycjonowanie traderów

Widzimy, że rynki realizują scenariusz zgodny z oczekiwaniami: krótkoterminowe odbicia popytowe wyhamowują na kluczowych poziomach oporu. W obliczu niedawnych korekt polityki banków centralnych na świecie, które utrzymują podwyższoną nerwowość rynku, zalecamy traderom instrumentów pochodnych zachowanie defensywnego podejścia do czasu, aż te bariery oporu zostaną jednoznacznie przełamane. Historycznie, gdy kluczowe indeksy testują takie techniczne „sufity” w okresach niepewności makroekonomicznej, to podaż często odzyskuje kontrolę.

W przypadku indeksu dolara amerykańskiego kupującym udało się przebić powyżej czerwonego zniżkującego kanału, co czyni nasz kolejny cel na 101,57 szczególnie istotnym w najbliższych dniach. Ostatnie lipcowe dane makro z USA pokazują, że dolar pozostaje mocny mimo zmian oczekiwań dotyczących stóp procentowych, wspierany stabilnymi wskaźnikami wydatków konsumentów. Jeśli ta dynamika wzrostowa się utrzyma, należy przygotować się na test kolejnych stref oporu 102,00–102,10, a potencjalnie 102,41–102,50.

Rekomendujemy obserwowanie wyraźnej kontynuacji ruchu powyżej przełamanego kanału jako potwierdzenia dla pozycji długich. Jeśli jednak wybicie nie zostanie utrzymane, należy szybko porzucić bycze założenia i wypatrywać zwrotu. Historia pokazuje, że fałszywe wybicia w pobliżu poziomu 101 często prowadzą do szybkich korekt w dół, z powrotem do wcześniejszych zakresów konsolidacji.

Sygnały na metalach szlachetnych i strategia

W segmencie metali szlachetnych kupującym na platynie nie udało się przebić silnej strefy oporu 1650–1675, co zepchnęło notowania z powrotem poniżej granicy trójkąta. Nawet mimo prognoz World Platinum Investment Council wskazujących na utrzymujący się w tym roku deficyt podaży rzędu kilkuset tysięcy uncji, krótkoterminowe układy techniczne pozostają spadkowe. Obecnie uważnie obserwujemy kluczowe wsparcie na 1553, aby określić kolejny istotny ruch.

Jeżeli wsparcie 1553 nie utrzyma się w najbliższych kilku sesjach, otworzy się przestrzeń do zniżki w kierunku 1540, a następnie być może do ostatnich dołków swingowych. Traderzy powinni rozważyć pozycje krótkie po potwierdzonym dziennym zamknięciu poniżej 1553, aby wykorzystać tę spadkową dynamikę. Z drugiej strony, jeśli kupującym uda się obronić 1553, oczekujemy utrzymania aktywnej fazy bieżącej konsolidacji.

Pallad również pozostaje słaby: nie zdołał naruszyć kluczowej strefy oporu 1324–1363, po czym spadł poniżej zielonego kanału wzrostowego. Ruch ten potęguje szersze spowolnienie popytu ze strony przemysłu motoryzacyjnego, które historycznie ogranicza próby odbicia palladu ze względu na jego duże zastosowanie w katalizatorach. Jeśli dzisiejsza sesja zakończy się poniżej tego wsparcia kanałowego, poziom 1250 szybko wróci w centrum uwagi.

Sugerujemy zaczekać na potwierdzone dzienne zamknięcie poniżej kanału, zanim podejmie się decyzję o agresywnych pozycjach krótkich. Czyste wybicie w dół zwiększa prawdopodobieństwo głębszego spadku w kierunku 1250, z potencjałem rozszerzenia ruchu do 1180 w nadchodzących tygodniach. Na razie należy zachować cierpliwość, respektować zdefiniowane granice techniczne i pozwolić, by to potwierdzenie prowadziło decyzje transakcyjne.

Zacznij handlować teraz — kliknij tutaj, aby założyć swoje prawdziwe konto VT Markets.