WTI diniagakan hampir AS$83 setong selepas melantun daripada paras terendah intrahari AS$78.90, namun pergerakan harga kekal mendatar susulan keputusan Rizab Persekutuan (Fed) mengekalkan kadar faedah tidak berubah pada 3.50%–3.75%. Kenaikan awal dalam sesi AS pudar apabila pasaran menghadam pendirian dasar itu. Kontrak tersebut turut dipantau pada AS$83.48 dalam paparan empat jam.
Risiko geopolitik kekal menjadi tumpuan selepas serangan balas melibatkan AS, Arab Saudi dan Iran meningkatkan kebimbangan terhadap kemungkinan gangguan pengeluaran serta pengangkutan minyak serantau. Arab Saudi dan AS melancarkan serangan ke atas kumpulan pro-Iran di Iraq selepas serangan dron ke atas kemudahan minyak Arab Saudi, manakala Iran kemudian mendakwa bertanggungjawab terhadap serangan ke atas sebuah pangkalan tentera AS di Jordan. Dari sudut teknikal, WTI kekal di atas SMA 20 tempoh sekitar AS$82.32 dan SMA 100 tempoh berhampiran AS$80.15, manakala RSI berlegar sekitar 52; rintangan dilihat pada AS$84.24, dengan sokongan dikenal pasti pada AS$82.32 dan AS$82.29, diikuti AS$81.51 dan AS$80.99.
Strategi Dagangan Derivatif dan Momentum Teknikal
Kami menasihatkan pedagang derivatif agar mengambil posisi untuk julat dagangan yang ketat dengan kecenderungan menaik dalam beberapa minggu akan datang ketika WTI mengukuh sekitar AS$83 setong. Dengan harga kekal di atas purata bergerak 20 tempoh pada AS$82.32 dan sokongan kritikal 100 tempoh berhampiran AS$80.15, momentum teknikal segera kekal konstruktif. Pedagang wajar mempertimbangkan pembelian opsyen panggilan (call) hampir pada harga semasa (near-the-money) bagi menangkap potensi penembusan melepasi paras rintangan terdekat AS$84.24.
Pencetus Volatiliti Geopolitik dan Latar Makro
Ketegangan geopolitik yang melibatkan AS, Arab Saudi dan Iran merupakan pencetus volatiliti utama yang boleh mengganggu bekalan Timur Tengah dengan pantas. Secara sejarah, serangan mengejut ke atas infrastruktur tenaga di rantau ini, seperti serangan 2019 terhadap kemudahan Saudi Aramco, telah menyebabkan harga minyak mentah melonjak lebih 14% dalam satu sesi dagangan. Untuk melindung nilai daripada kejutan bekalan secara mendadak ini, kami mengesyorkan penggunaan strategi bull call spread, yang mengehadkan kos premium awal sambil memaksimumkan pendedahan kenaikan.
Keputusan Fed untuk menghentikan kenaikan kadar faedah pada 3.50% hingga 3.75% memberi isyarat persekitaran makroekonomi yang lebih stabil berbanding paras puncak 5.5% yang dilihat dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Jeda ini, digabungkan dengan permintaan global yang stabil dan pengeluaran yang berdisiplin, sepatutnya mengekalkan lantai yang kukuh di bawah harga tenaga. Kami berpendapat menjual opsyen jual (put) di luar harga semasa (out-of-the-money) di bawah paras AS$80 menawarkan strategi penjanaan hasil yang menarik bagi pedagang yang menjangkakan risiko penurunan kekal sangat terlindung.
Mula berdagang sekarang — klik di sini untuk membuat akaun sebenar VT Markets anda.
