WTI merosot selepas dua sesi kenaikan, diniagakan sekitar AS$90.00 setong pada waktu dagangan Asia ketika pedagang menilai risiko baharu di Timur Tengah. Lapangan Terbang Antarabangsa King Khalid di Riyadh sekali lagi diserang pada Ahad, sehari selepas serangan terdahulu yang mengorbankan 12 orang dan mencederakan lebih 300, manakala Presiden AS berkata beliau sedang mempertimbangkan untuk menyertai Arab Saudi dalam tindakan balas terhadap Houthi yang disokong Iran di Yaman. Secara berasingan, sebuah dron menyerang sebuah kapal tangki minyak berhampiran kawasan labuh Sohar di luar pesisir Oman, tepat di luar Selat Hormuz, sekali gus menambah kebimbangan terhadap bekalan serantau walaupun eksport minyak mentah dari Teluk Parsi dilaporkan semakin bertambah baik.
Dari sudut geopolitik, Presiden AS berkata Rusia dan Ukraine telah bersetuju dengan satu “gencatan senjata tenaga” tanpa memperincikan butiran, manakala Presiden Ukraine berkata beliau tidak mengetahui sebarang perjanjian sedemikian tetapi akan menerimanya jika Moscow bersetuju. Jabatan Tenaga AS meluluskan pertukaran kecemasan sehingga 4 juta tong minyak mentah daripada rizab strategik bagi mengimbangi gangguan akibat Taufan Isaias. Dari segi penempatan pasaran, TD Securities berkata aliran sistematik adalah tidak menentu, dengan penasihat dagangan komoditi “terhenjut-henjot” dalam WTI dan paras AS$90/setong bertindak sebagai tahap utama. Secara berasingan, teks itu mengulangi peranan penanda aras WTI, pengaruh OPEC dan OPEC+, serta isyarat inventori daripada API dan EIA, yang keputusannya berada dalam lingkungan 1% antara satu sama lain sebanyak 75% daripada masa.
Mengurus Volatiliti ketika WTI Berayun Sekitar AS$90
Kami mencadangkan pedagang derivatif bersedia menghadapi volatiliti jangka pendek yang lebih tinggi apabila minyak mentah WTI berayun sekitar paras kritikal AS$90.00 setong. Ini kerana pengikut trend sistematik dan dana automatik mencetuskan perubahan posisi yang pantas pada paras penanda aras ini, sekali gus menyebabkan turun naik harga boleh cepat meningkat ke kedua-dua arah. Kami mengesyorkan penggunaan parameter risiko yang berdisiplin, termasuk arahan henti rugi yang ketat merentas posisi derivatif, untuk melindungi daripada “whipsaw” sistematik yang mengejut ini.
Kami perlu memantau rapat risiko bekalan serantau di Timur Tengah, di mana serangan dron berhampiran Selat Hormuz dan serangan ke atas lapangan terbang Riyadh mengancam laluan maritim yang kritikal. Memandangkan Selat Hormuz secara sejarahnya memudahkan transit kira-kira 20% penggunaan cecair petroleum global, sebarang tindakan ketenteraan bersama AS-Arab Saudi terhadap pasukan Houthi boleh dengan cepat menyuntik premium ke dalam pasaran niaga hadapan. Pedagang wajar mempertimbangkan opsyen panggilan (call) di sebelah kenaikan atau lindung nilai dinamik untuk melindungi daripada lonjakan harga mendadak yang berpunca daripada gangguan bekalan tidak dijangka di Teluk Parsi.
Data Inventori, Rizab Strategik, dan Mengemudi Tajuk Utama Geopolitik
Kami menasihatkan supaya memberi perhatian ketat kepada data inventori mingguan, dengan mengambil peluang daripada hakikat bahawa laporan API pada Selasa dan angka EIA pada Rabu berada dalam lingkungan 1% antara satu sama lain kira-kira 75% daripada masa. Walaupun pertukaran kecemasan Jabatan Tenaga AS sehingga 4 juta tong daripada rizab strategik memberikan kusyen sementara terhadap gangguan berkaitan taufan, pelepasan SPR secara sejarah jarang mengubah hala tuju pasaran jangka panjang dengan sendirinya. Pedagang derivatif perlu menunggu pengesahan rasmi EIA mengenai penyusutan inventori untuk mengesahkan sama ada permintaan pengguna akhir sebenar menyokong minyak mentah pada paras semasa.
Kami juga perlu kekal berhati-hati terhadap tajuk utama diplomatik yang belum disahkan, seperti potensi gencatan senjata tenaga antara Rusia dan Ukraine, yang sering mencetuskan jualan sementara. Secara sejarah, penurunan yang dipacu tajuk berita biasanya tidak lama jika kartel bekalan utama seperti OPEC+ terus menguatkuasakan kuota pengeluaran yang ketat untuk mengekalkan imbangan global yang ketat. Mengekalkan fleksibiliti melalui strategi opsyen jangka pendek akan membolehkan kami mengemudi kejatuhan yang dipacu khabar angin tanpa kehilangan pendedahan kepada keketatan struktur yang lebih luas dalam bekalan minyak global.
Mula berdagang sekarang — klik di sini untuk membuat akaun sebenar VT Markets anda.
