Perbualan mengenai kemungkinan campur tangan Bank of Japan (BoJ) menghantar USDJPY merudum mendadak, sekali gus menyeret Indeks Dolar susulan menjelang penerbitan data pekerjaan bukan perladangan (NFP) AS hari ini. Euro semakin menghampiri 1.17, manakala EURINR dijangka menuju 110-110.50; EURJPY telah jatuh di bawah 182 dan menghala ke 180. AUDUSD dilihat meningkat ke arah 0.73 dan GBPUSD berpotensi menguji 1.3450 sebelum lantunan semula, manakala USDCNY berada dalam aliran menurun ke 6.71/70. Rupee India diunjurkan mengukuh ke 94 sebelum berbalik arah.
Hasil Perbendaharaan AS digambarkan lebih tinggi dan stabil dengan ruang untuk kenaikan lanjut, dengan data pengangguran hari ini menjadi tumpuan. Hasil Jerman berlegar hampir rintangan utama dan memerlukan kesinambungan untuk meneruskan kenaikan, jika tidak penarikan balik diberi amaran. Hasil 10 tahun GoI India telah menurun tetapi kekal di atas sokongan; nada jangka terdekat positif, namun penurunan pertengahan dijangka. Dalam ekuiti, Dow telah melepasi 53,000 dan menyasarkan 54,500-55,000 jika menembusi 54,000; DAX menyasar 26,500, manakala Nifty berisiko ke 23,600 jika 23,800 gagal, Nikkei menghala ke 62,000 dan Shanghai dilihat mendatar dalam julat 3,850-4,000. Brent menyasar $100 dan WTI $95; emas memerlukan $4,600 untuk menyasar $4,700-$4,800, perak perlu melepasi $70 untuk mencapai $75-$80, tembaga bertahan $6.50-$6.80 dan gas asli memerlukan $3.00 untuk menolak ke $3.25-$3.50. Latar belakang Vikram menyatakan beliau mengurus pendedahan FX bernilai AS$1.2 bilion sejak bermula pada 1991.
Strategi Pasaran Mata Wang dan Pendapatan Tetap
Kami menasihatkan pedagang derivatif mata wang bersedia menghadapi volatiliti yang meningkat dalam pasangan silang yen susulan satu lagi campur tangan yang disyaki oleh Bank of Japan, yang telah pun menekan USDJPY lebih rendah. Memandangkan EURJPY menjunam tajam di bawah 182, kami mengesyorkan mengekalkan posisi jual (short) dengan sasaran paras 180, sambil membuat penetapan untuk Indeks Dolar AS yang lebih lemah menjelang laporan NFP yang kritikal hari ini. Kami juga melihat ruang untuk euro menguji 1.17 dan rupee India mengukuh ke arah 94 sebelum berdepan pembalikan.
Dalam pasaran hutang, kami mengekalkan pandangan bullish terhadap hasil Perbendaharaan AS dan mencadangkan membeli pada sebarang penurunan singkat yang dicetuskan oleh data pekerjaan hari ini. Hasil Jerman sedang berlegar pada rintangan kritikal, maka kami menasihatkan menunggu penembusan yang disahkan sebelum membina posisi panjang (long), sambil bersedia untuk penurunan ringkas pada hasil 10-Tahun GoI India. Secara sejarah, lonjakan hasil semasa kitaran dagangan hujung musim panas menyediakan titik kemasukan yang sangat baik untuk pedagang jangka sederhana.
Prospek Pasaran Ekuiti dan Komoditi
Bagi derivatif ekuiti, kami mengesyorkan membeli opsyen call pada Dow Jones kerana penembusannya di atas 53,000 membuka ruang untuk lonjakan ke arah 55,000. Sebaliknya, kami mencadangkan menjual (short) atau membeli opsyen put pada Nikkei, yang kelihatan lemah dari sudut struktur dan dilihat menuju turun ke paras 62,000. Di pasaran sedang pesat membangun, kami menasihatkan melindung nilai (hedge) posisi panjang Nifty, kerana kegagalan mengekalkan sokongan 23,800 boleh mempercepatkan kejatuhan ke 23,600.
Dalam ruang komoditi, kami mencadangkan kekal long pada minyak mentah Brent kerana bekalan global yang ketat serta disiplin pengeluaran OPEC menolak harga ke arah penanda aras $100. Bagi logam berharga, kami wajar menangguhkan posisi long baharu dalam emas sehingga ia ditutup kukuh di atas $4,600, yang akan menandakan rali lebih luas ke arah $4,800. Sementara itu, kami menasihatkan memantau gas asli dengan rapat, mengekalkan posisi neutral sehingga penembusan jelas di atas $3.00 dicapai.
Mula berdagang sekarang — klik di sini untuk membuat akaun sebenar VT Markets anda.
