Indeks Dolar AS (DXY) meneruskan kenaikan untuk sesi keenam berturut-turut, diniagakan hampir 100.30 pada waktu Asia pada Khamis menjelang data Tuntutan Pengangguran Permulaan AS. Dolar mendapat sokongan selepas Rizab Persekutuan menaikkan kadar dana persekutuan sebanyak 25 mata asas kepada julat sasaran 3.75%–4.00%, langkah yang seiring jangkaan dan menandakan kenaikan pertama dalam tempoh tiga tahun. Pasaran wang meletakkan kebarangkalian satu lagi kenaikan sekitar 49.8% bagi mesyuarat Oktober, berdasarkan alat CME FedWatch.
Isyarat dasar yang hawkish turut disahkan oleh penunjuk kuantitatif: skor FXS Speechtracker direkodkan pada 7.4/10 berbanding purata sejarah 7/10, manakala Indeks Sentimen Fed FXS melonjak 26.07 mata kepada 151.79, jauh melepasi paras neutral 100. Dari sudut teknikal, DXY kekal di atas EMA 50 hari dan EMA sembilan hari, dengan RSI 14 hari pada 63.58. Paras sokongan disebut pada EMA 50 hari 99.69 dan EMA sembilan hari 99.64, manakala 100.00 dilihat sebagai lantai pertengahan. Secara berasingan, data 2022 menunjukkan dolar menyumbang lebih 88% daripada pusing ganti FX global, dengan purata $6.6 trilion sehari, dan sasaran inflasi Fed ialah 2%.
Momentum Bullish Kukuh dan Jangkaan Pengukuhan Dolar
Kami melihat momentum bullish yang kukuh bagi Indeks Dolar AS (DXY) apabila ia bertahan sekitar paras 100.30, dipacu oleh kenaikan kadar 25 mata asas terbaru oleh Rizab Persekutuan kepada julat 3.75% hingga 4.00%. Dengan bank pusat memberi isyarat pengetatan lanjut, pedagang derivatif wajar bersedia untuk pengukuhan dolar yang berterusan dalam beberapa minggu akan datang. Dari segi sejarah, kenaikan kadar pertama dalam kitaran pengetatan baharu sering mencetuskan rali berbilang minggu, dengan DXY meningkat purata 3% hingga 5% dalam sebulan selepas pengumuman.
Strategi Dagangan dan Paras Teknikal Utama
Kami mengesyorkan pedagang memberi tumpuan kepada pembelian opsyen call ke atas USD berbanding mata wang berpulangan lebih rendah yang sensitif kepada risiko seperti Euro atau Dolar Australia. Memandangkan pasaran wang menilai kebarangkalian 49.8% bagi satu lagi kenaikan kadar pada Oktober, turun naik dijangka meningkat apabila menghampiri mesyuarat dasar seterusnya. Strategi long call spread pada DXY boleh menawarkan profil risiko-ganjaran yang menarik untuk memanfaatkan momentum menaik ini tanpa membayar premium yang terlalu mahal.
Kita perlu memantau rapat paras sokongan utama, khususnya EMA 50 hari pada 99.69 dan EMA sembilan hari pada 99.64, yang ketika ini bertindak sebagai lantai kukuh bagi indeks. Memandangkan RSI 14 hari berlegar hampir 63.58, terdapat risiko kecil keletihan pembeli sementara, menjadikan opsyen put jangka pendek sesuai hanya sebagai lindung nilai sementara. Bagi posisi long, kami mencadangkan penetapan henti rugi (stop-loss) tepat di bawah paras psikologi 100.00 untuk melindungi modal daripada kejatuhan pembetulan secara mendadak.
Mula berdagang sekarang — klik di sini untuk membuat akaun sebenar VT Markets anda.
