AUD 및 금 시장 동향
호주 달러/미국 달러(AUD/USD) 쌍은 미국 PCE 데이터 발표 전 0.6600 이상에서 상태를 유지하며 두 달 최고치에 근접했습니다. 금 가격은 미국 국채 수익률 상승과 강한 미국 고용 데이터로 인해 $4,200 근처에서 변동이 없이 유지되었습니다. 미국 연방준비제도(Fed)는 정책 변화를 경험하였으며, 이로 인해 12월에 금리가 인하될 가능성이 있습니다. 이러한 결정은 경제 조건에 대한 Fed의 반응을 해석하는 트레이더에게 복잡성을 추가합니다. 암호화폐 시장에서는 리플(XRP)이 주요 저항 수준 아래에서 거래되며 압박을 받고 있습니다. 부정적인 시장 정서가 지속된다면 하락세가 최근 저점으로 돌아갈 수 있습니다.미국 달러 약세 및 정책 영향
시장 관심에 비추어볼 때, 다가오는 미국 개인소비지출(PCE) 물가상승률 데이터가 가장 중요한 사건으로 분석됩니다. 시장은 이번 달 Fed가 25bp(기준금리 0.25% 인하) 할 확률을 85%로 보고 있으며, 이는 지난달 핵심 PCE가 연율 2.5%로 발표된 후 강화된 전망입니다. 파생상품 거래자들은 예상보다 완화적인 변동성 surprised에 대비한 전략을 고려해야 하지만, Fed가 예상되는 인하 조치를 하지 않을 경우에 대한 헤지도 필요합니다. 미국 달러는 약세 신호를 보이고 있어 호주 달러(AUD) 같은 통화는 두 달 최고치에 근접하고 있습니다. 우리는 달러의 저항 경로가 하향일 것이라고 생각하며, 특히 Fed가 완화적 변화 움직임을 확인할 경우 더욱 그렇습니다. 우리는 미국 달러 지수(DXY)에 대한 풋 옵션 매수를 고려하고 있으며, DXY는 2022년의 최고치에서 하락한 이후 98.00 이상을 유지하기 어려움을 겪고 있습니다. 일본에서는 가계 지출이 -2.9%로 약한 데이터가 나타났습니다. 이는 일본은행이 초완화적 통화정책을 유지할 것이라는 우리의 견해를 강화합니다. 이로 인해 금리에 차이가 생겨 향후 몇 주 동안 캐리 거래가 매력적으로 변할 수 있습니다. 우리는 USD/JPY 및 AUD/JPY와 같은 쌍에서 매수 포지션을 유지하기 위해 선물을 사용하는 전략이 계속해서 가치를 갖는다고 보고 있으며, 이는 2022년부터의 주요 정책 차별화 이후 성과가 좋았습니다. 금은 $4,200에 가까운 역사적 높은 가격에 거래 중이며, 이는 2024년의 최고치에서 거의 두 배로 올랐습니다. 이 가격은 헷지를 위한 상당한 구매를 암시하지만, 동시에 다가오는 PCE 데이터와 Fed 결정에 매우 민감하게 작용할 것입니다. 높은 불확실성을 감안할 때, 금 ETF에 대한 옵션 스트래들 전략은 특정 방향에 베팅하지 않고 예상되는 변동성을 거래하는 신중한 방법입니다. 호주 달러와 뉴질랜드 달러는 미국 달러 약세의 혜택을 보고 있지만, 중국 상황을 주의 깊게 살펴보고 있습니다. 중국인민은행은 위안화의 기준 환율을 약화시켰으며, 이는 11월 제조업 PMI 데이터에서 나타난 49.8의 수축세와 같이 내부 수요 둔화의 반응일 수 있습니다. 따라서, 우리는 AUD/USD에 대한 칼라 옵션을 사용하여 강세 포지션을 갑자기 오는 위험 회피 정서로부터 보호하는 것을 권장합니다. VT 마켓에서 실시간 계좌를 개설하세요 그리고 지금 거래를 시작하세요.VT Markets 라이브 계정을 만들고 지금 바로 거래를 시작하세요.
