지정학적 긴장 상승
지정학적 긴장이 이스라엘의 하마스 지도자들을 겨냥한 공습으로 인해 상승하고 있습니다. 한편, 러시아-우크라이나 분쟁에서 폴란드가 자국 영공에 침입한 러시아 드론을 요격하는 새로운 사태가 발생했습니다. 이는 2022년 이 갈등이 시작된 이후 러시아 활동에 대해 방어적 조치를 취한 NATO 국가의 눈에 띄는 반응이었습니다. 오늘의 주요 경제 초점은 소비자 물가 지수 보고서에 앞서 발표되는 미국 생산자 물가 지수 보고서입니다. 비농업 고용에 대한 대규모 하향 수정은 지난 1년간 데이터를 통해 백만 개 이상의 일자리를 사실상 지웠고, 이는 빠르게 냉각되고 있는 미국 경제에 대한 우리의 견해를 확인합니다. 이는 연방준비제도(Fed)가 금리를 공격적으로 인하할 가능성을 높입니다. 그러나 모든 것은 내일 발표될 CPI 보고서에 달려 있습니다. 현재 시장은 다음 주에 25 베이시스 포인트의 금리 인하를 반영하고 있으며, 연말까지 두 번 더 금리가 인하될 가능성이 거의 70%에 달합니다. 이 상황은 금리가 하락할 것에 베팅하는 전략을 매력적으로 만듭니다. 우리는 SOFR 선물의 콜옵션을 보고 있으며, 이는 시장이 인플레이션 데이터 발표 후 금리를 더 빨리 낮출 것으로 예상할 경우 수익을 제공합니다. 내일 CPI 수치가 예상보다 낮을 경우 이 거래의 주요 촉매제가 될 수 있습니다.새로운 지정학적 발전
카타르에서의 이스라엘 공습은 상대적으로 몇 달간 조용했던 중동 지역에 새로운 불안정을 가져옵니다. 이 주요 중재국을 겨냥한 이 격화는 이미 브렌트유 선물 가격을 3% 상승시켜 배럴당 95달러 이상으로 밀어올렸습니다. 이는 트레이더들이 공급 중단의 위험을 더 높게 보고 있다는 것을 시사합니다. 이러한 상황을 감안했을 때, 주요 원자재에 대한 롱 포지션을 보유하는 것이 가치가 있다고 봅니다. 석유와 금 ETF에 대한 콜옵션은 상승하는 지정학적 긴장에 노출될 수 있는 직접적인 방법을 제공합니다. 이러한 포지션은 세계적인 불확실성의 여파로 주식 시장이 흔들릴 경우 유용한 헤지가 될 수 있습니다. 폴란드가 러시아 드론을 격추한 것은 2022년 갈등 이후 NATO 국가가 러시아 군사 자산에 직접적으로 대응한 첫 사례로, 이는 심각한 격화로 간주되며 시장이 이를 충분히 인지하지 못하는 것 같습니다. 유럽 천연가스 선물 가격이 급등했지만, 전반적인 시장은 차분한 모습을 보이고 있습니다. VIX는 여전히 낮은 수준인 15를 회유하며, 이는 안일함을 나타냅니다. VIX 콜옵션을 구매하는 것은 향후 몇 주간 시장의 충격에 대한 헤지를 위한 신중하고 상대적으로 저렴한 방법인 것 같습니다. 우리는 폴란드에서의 대치 상황에 가장 취약해 보이는 유럽 주식 지수에 대한 풋옵션도 고려하고 있습니다. VT Markets 계정을 생성하고 즉시 거래를 시작하세요.VT Markets 라이브 계정을 만들고 지금 바로 거래를 시작하세요.
