대형 기업 실적
몇몇 대형 기업이 이번 주 실적 발표를 예정하고 있습니다. 메타는 0.53% 하락하여 714달러에 거래되고 있으며, 마이크로소프트는 0.15% 상승하여 513.25달러에 거래되고 있습니다. 아마존은 0.86% 하락하여 230.79달러, 애플은 0.65% 하락하여 212.65달러에 거래되고 있습니다. 기타 주식 업데이트로는 엔비디아가 0.43% 상승하여 179.38달러의 새로운 장중 최고치에 도달했습니다. AMD는 3.5% 상승하여 179.65달러에 거래되고 있으며, 182.31달러의 최고가를 기록했습니다. 한편, SMCI는 오늘 0.52% 하락하여 59.74달러에 거래되고 있으며, 전날 10% 이상의 큰 상승을 경험했습니다. 시장은 전형적인 고갈 신호를 보이고 있습니다. S&P 500 및 NASDAQ와 같은 주요 지수가 하루 만에 새로운 역사적 최고치를 기록한 후 하락하는 양상이 나타나고 있으며, 이는 종종 단기 피크를 나타내는 패턴입니다. 최근 조사에서 84%의 시장 참여자가 주식이 고평가되었다고 보는 가운데, 감정이 역사적 정점에 도달했음을 분명히 보여줍니다. 이러한 불안감은 옵션 시장에서 나타나기 시작했습니다. 종종 “두려움 지표”라고 불리는 CBOE 변동성 지수(VIX)는 최근 12 근처의 최저점에서 14.5 이상으로 상승했습니다. 우리는 또한 주식 풋/콜 비율이 지난주 0.55에서 0.70으로 증가한 것을 보았으며, 이는 트레이더들이 잠재적 하락에 대비하기 위해 풋을 점점 더 많이 구매하고 있음을 나타냅니다.경제가 시장 전략에 미치는 영향
경제 배경은 신중한 입장을 지지하고 있습니다. 최신 개인소비지출(PCE) 물가 상승률 보고서에 따르면, 물가 상승률은 2.8%로 예상보다 약간 높은 수치이며, 이는 연방준비제도가 제약적인 정책을 유지해야 하는 압력을 주고 있습니다. 이제 모든 시선은 다가오는 8월 고용 보고서 및 물가 상승률 데이터에 집중되고 있으며, 이는 시장 움직임의 주요 촉매가 될 수 있습니다. 이러한 상황에서 일부 보호를 구매하는 것이 좋다고 생각합니다. 역사적으로 볼 때 암시된 변동성이 여전히 상대적으로 낮기 때문에, SPY 및 QQQ와 같은 광범위한 시장 ETF의 풋을 구매하는 것은 긴 포트폴리오를 헷지하는 간단한 방법입니다. 이러한 포지션은 시장이 하락하거나 변동성이 급등할 경우 이익을 얻을 수 있습니다. 보다 비용 효율적인 접근 방식을 위해 우리는 풋 디빗 스프레드를 고려하고 있습니다. 이러한 스프레드는 향후 30일에서 45일 사이의 특정 하락 움직임을 목표로 하면서 리스크를 정의할 수 있게 해줍니다. 다우 존스는 DIA ETF로 추적되며 최근의 최고치에 동참하지 않아 특히 하락 포지션의 좋은 목표가 될 수 있습니다. 더 넓은 시장이 피로해 보이는 반면, 엔비디아와 AMD와 같은 AI 관련 주식에는 여전히 강한 면모가 나타납니다. 이러한 고평가 주식을 보유한 트레이더에게는 콜러 전략이 신중할 수 있습니다. 이는 보호 풋을 구매하면서 동시에 포지션에 대해 커버드 콜을 판매하여 급락으로부터 이익을 보호하고 헤지 비용을 조달할 수 있게 해줍니다. VT Markets 계정을 만들고 지금 거래를 시작하세요.VT Markets 라이브 계정을 만들고 지금 바로 거래를 시작하세요.
